Bitcoin é proteção contra roubo de tempo de todos os tipos

Este é um editorial de opinião de Dustin Lamblin, gerente de portfólio e pesquisador quantitativo de IA.

Quando as pessoas trabalham, elas trocam seu tempo pessoal na Terra por dinheiro. Como diz o velho ditado: “Tempo é dinheiro”. Quando as pessoas perdem o controle sobre seu dinheiro, elas abrem mão de seu recurso mais precioso que possuem em seu tempo limitado na Terra: o controle de seu tempo e, portanto, de sua liberdade. Infelizmente, esse pesadelo é uma realidade para bilhões de pessoas em todo o mundo. As pessoas são roubadas de diferentes formas de suas economias suadas todos os dias. Pode acontecer durante guerras ou sob regimes autoritários, mas às vezes pode até ser tão sutil quanto o passar do tempo com a forma insidiosa de erosão da riqueza que comumente chamamos de inflação.

A invasão da Ucrânia nos lembrou como a vida é frágil e como tudo pode ser tirado de nós em um piscar de olhos. Na vida, nada pode ser dado como certo: liberdade, soberania, dinheiro. Entre a guerra na Ucrânia, a inflação galopante em todo o mundo, o aumento das medidas de regimes autoritários, vale a pena lançar uma luz sobre os benefícios humanitários do Bitcoin e como o Bitcoin está se tornando uma tábua de salvação para muitos. Neste mundo onde tantas coisas estão fora do nosso controle, ainda temos a liberdade de escolher como responder a isso. Bitcoin pode oferecer liberdade econômica. Para os céticos, espero desafiar suas crenças atuais e mostrar um outro lado da história, longe do esquema Ponzi e da especulação que a grande mídia adora falar.

Bitcoin é resistente à censura

À primeira vista, se você mora no mundo ocidental, pode ser difícil imaginar por que o bitcoin pode ser útil. Você e eu provavelmente vivemos em uma democracia. Temos acesso a capitais e serviços bancários. Ao nos deitarmos à noite, não precisamos nos perguntar o que está acontecendo com nossos euros e dólares depositados em nossa conta bancária, imaginando se eles estão seguros. Nunca passaria pela nossa cabeça que alguém confiscaria nossas economias de uma vida inteira, nem que nosso dinheiro pudesse perder o valor da noite para o dia. Na verdade, a grande maioria das pessoas realmente não entende como nosso sistema econômico funciona ou como o próprio dinheiro é construído. A maioria de nós apenas o usa. Confiamos no sistema. Isso diz muito sobre a confiança cega que tendemos a ter em nossas instituições.

Se você se reconhece no que acabei de descrever, parabéns, você já ganhou na loteria da vida. Compreensivelmente, quando as pessoas falam sobre bitcoin, você se pergunta como essa nova moeda pode ser útil. Felizmente para você, você não faz parte da grande maioria da população mundial, para quem esse tipo de problema os mantém acordados à noite.

“Uma dona de casa que não experimentou os horrores da desvalorização da moeda não tem ideia de como é uma bênção o dinheiro estável e como é glorioso poder comprar com a nota na bolsa o artigo que pretendia comprar pelo preço alguém tinha a intenção de pagar.” — Adam Ferguson, “When Money Dies”, Alemanha, 1920.

No momento, 2.6 bilhão de pessoas vivem em nações sem as liberdades que a maioria de nós considera garantidas. Nesses países, todas as suas economias podem ser retiradas a qualquer momento. Quaisquer ativos que você possui podem ser congelados durante a noite, sem perguntas. Você não precisa ser nenhum tipo de terrorista ou pessoa má para ser alvo. Simplesmente falar o que pensa e opiniões pode levá-lo para a prisão ou pior. Isso pode significar que você é forçado a deixar seus parentes para trás sem renda para sustento. Uma das características mais importantes do bitcoin resolve esse problema: a resistência à censura. Bitcoin é um mecanismo de defesa para preservar sua riqueza contra ameaças externas. Como diriam os estóicos modernos: “Você não pode controlar o que acontece com você, mas pode se proteger de ameaças financeiras com bitcoin”.

O que torna o bitcoin resistente à censura? Tudo se resume à descentralização. Os sistemas centralizados sendo a norma podem ser explicados pelo Problema dos generais bizantinos, um problema de teoria dos jogos que descreve as dificuldades de chegar a um consenso em um sistema descentralizado sem depender de uma parte central confiável. Como os membros de um sistema descentralizado podem concordar coletivamente com uma verdade, sem conhecer e confiar em cada membro individualmente? Figuras centrais, por exemplo, governos, bancos, etc., são comumente estabelecidas para estabelecer o que é verdadeiro ou para dar ordens. A compensação por essa eficiência é tipicamente corrupção e abuso de poder.

No entanto, quando se trata de Bitcoin, ninguém está no controle do protocolo. Não existe um botão que alguém possa apertar ou alguém que possa ser pressionado para alterar o código para apreender seu dinheiro. Ninguém controla o sistema. Você tem a custódia de seu próprio dinheiro. Você não precisa mais de um banco porque você é seu próprio banco. Você pode armazenar toda a sua riqueza em um dispositivo do tamanho de uma chave USB (um “dispositivo de assinatura”, mais comumente chamado de carteira de hardware). Nenhuma entidade supranacional pode decidir o que você faz com seu bitcoin; é seu e não pode ser apreendido sem a senha, que é representada por 12 ou 24 palavras. Vivendo no mundo ocidental, isso pode parecer bobo para você, mas em muitos países do mundo, possuir bitcoin é a única maneira de proteger as economias de sua família. No mundo todo, 31% dos adultos não têm conta bancária, mas 83% da população mundial possui um smartphone. Você não precisa de um banco para possuir bitcoin, um smartphone é suficiente.

E se você acha que a apreensão de fundos por bancos ou governos só acontece em regimes autoritários, aconselho você a olhar o que aconteceu em Chipre em 2013. Enquanto o país estava à beira da falência, eles decidiram tributar 6.75% para todos os poupadores do país e até 10% para aqueles com mais de 100,000 euros em sua conta bancária. Assim, em uma noite, 10% do seu dinheiro foi embora.

De fato, quando as situações econômicas ou políticas começam a se deteriorar rapidamente, os governos muitas vezes restringem o acesso ao capital estrangeiro e à moeda forte. No Líbano, em 2021, as pessoas estavam limitadas a sacar uma certa quantia em moeda local para evitar uma corrida aos bancos. Então, no início de 2022, o governo anunciou que, embora houvesse mais de US$ 104 bilhões em moeda forte no sistema bancário libanês, eles planejavam apenas permitem que os poupadores resgatem US$ 25 bilhões do seu próprio dinheiro. Isso é um corte de cabelo de 75% nas economias suadas dos cidadãos.

Outro exemplo de censura financeira aconteceu recentemente durante o Protesto do Comboio da Liberdade no Canadá. As pessoas apoiaram esse protesto enviando bitcoins para caminhoneiros. Quando o governo descobriu o que estava acontecendo, eles forçaram as trocas com leis de conhecimento do cliente (KYC) para revelar identidades por trás dos endereços e usaram uma lei de emergência para congelar contas bancárias e cartões de crédito pessoais. Essas pessoas foram banidas do sistema financeiro por mostrarem apoio financeiro a um protesto pacífico. Independentemente da sua visão política sobre o assunto, o que aconteceu lá é moralmente errado. E aconteceu no Canadá, um dos principais países democráticos do mundo. Isso é assustador. As pessoas não valorizam a privacidade até que alguém bata à sua porta.

Bitcoin protege sua riqueza durante a guerra

O Bitcoin pode desempenhar um papel importante na preservação de economias quando a guerra começar. Quando surge um conflito violento, o dinheiro é provavelmente a última preocupação, pois as pessoas lutam para salvar suas vidas. Ser forçado a deixar sua vida para trás e talvez se tornar um imigrante em outro país já é uma situação difícil de se estar, mas pode atingir uma nova camada de inferno se você não tiver acesso a nenhum dinheiro.

Se ou quando isso acontecer, acontece rápido e, geralmente, o acesso ao banco é fechado ou limitado. Os ativos tradicionais da maioria das pessoas são ilíquidos: se você tem um negócio, uma casa ou um carro, geralmente não há como convertê-los rapidamente em fiat em tão pouco tempo. Com bitcoin, você pode sair com toda a sua riqueza armazenada em um dispositivo do tamanho de um drive USB. Você pode cruzar oceanos, terras e fronteiras com as economias de uma vida inteira no bolso. Tente fazer o mesmo com ouro ou qualquer outro tipo de ativo. O Bitcoin aprimora todas as propriedades que o tornam uma boa reserva de valor: é reconhecido por centenas de milhões de pessoas em todo o mundo, é portátil e pode ser trocado por moeda local com taxas tipicamente baixas.

A maioria das pessoas emigra com dinheiro e enfrenta perigos incríveis durante a viagem com o risco de perder seu dinheiro, ser assaltado ou agredido. Se uma carteira de hardware for muito intimidante, as pessoas podem armazenar seus bitcoins em um aplicativo de smartphone, sair do país e ter acesso à sua liquidez o tempo todo.

Como exemplo da vida real, Francesco Madonna explica como seu webmaster escapou da Ucrânia pouco antes de imporem a lei marcial. Naquele momento, o webmaster não conseguiu acessar seu dinheiro porque os saques em caixas eletrônicos eram restritos e seu banco bloqueava todas as transferências internacionais. Como você vai alimentar sua família e encontrar abrigo em outro país se não tiver acesso a dinheiro? Como este homem tinha uma carteira bitcoin, ele conseguiu encontrar um caixa eletrônico bitcoin no exterior e sacar dinheiro para pagar por sua sobrevivência.

Bitcoin resolve problemas com remessas

Depois que as pessoas imigram, independentemente do motivo, elas podem fornecer para qualquer família ou amigos em casa com bitcoin e a Lightning Network, onde as pessoas podem enviar e receber pagamentos em todo o mundo quase sem nenhum custo. Remessas como essas são uma tábua de salvação para muitos, fornecendo-lhes dinheiro que será usado para suas necessidades humanas básicas – como alimentação, moradia e educação –, bem como dinheiro que pode ser usado para tirar as pessoas da pobreza e estimular a atividade econômica local. As taxas de remessa, no entanto, diminuem a renda disponível dos migrantes e também reduzem seu incentivo para enviar mais dinheiro ao exterior para ajudar seus entes queridos. Nos países da África subsaariana, taxas de remessa são particularmente caras em 8%, mas em outras partes do mundo pode estar na casa dos dois dígitos. Sem mencionar as horas de caminhada ou o potencial de ser roubado ao ir para a Western Union mais próxima, é fácil subestimar o impacto que o bitcoin e a Lightning Network podem ter para desenvolver a atividade econômica nessas regiões. Bitcoin é mais barato, mais rápido e mais seguro. As pessoas podem receber bitcoin diretamente em sua carteira instantaneamente enquanto estão seguras em casa. Eles são capazes de se proteger de ameaças externas.

Podemos vislumbrar um mundo através da Lightning Network de atividade de microcrédito entre pessoas que emprestam e tomam dinheiro emprestado sem intermediários financeiros: um mundo onde os comerciantes podem abrir lojas em qualquer lugar e obter o benefício total de suas vendas sem serem roubados pelas taxas de processamento de cartão de crédito; uma rede que promove a inclusão independentemente da origem social e, portanto, oferece igualdade de oportunidades econômicas.

Bitcoin é uma proteção contra a inflação

“Dinheiro sólido é o primeiro bastião da defesa de uma sociedade.” — Adam Ferguson, “Quando o Dinheiro Morre”

Proteger seu patrimônio não significa apenas garantir que seus ativos estejam seguros. A poupança é a única cobertura que você tem para qualquer surpresa que a vida lhe apresente. Em todo o mundo, as pessoas viram suas economias se deteriorarem e serem corroídas pela inflação e pela depreciação da moeda. Segundo dados recentes, mais de 2 bilhões de pessoas vivem sob uma inflação de dois dígitos. Mesmo que você não precise se preocupar com a apreensão do seu dinheiro, ele pode estar em um caminho de rápida erosão devido a vários fatores: política monetária do banco central, má gestão de recursos pelo governo, problemas na cadeia de suprimentos mundial e muito mais.

“A esposa de um médico que conheço recentemente trocou seu lindo piano por um saco de farinha de trigo. Eu também troquei o relógio de ouro de meu marido por quatro sacos de batatas, que de qualquer maneira nos sustentarão durante o inverno. — Adam Ferguson, “When Money Dies”, Áustria, dezembro de 1918

A inflação é insidiosa; começa por corroer lentamente o poder de compra das pessoas, mas pode rapidamente se tornar exponencial e ficar fora de controle. Uma vez que segue esse caminho, é muito difícil combatê-lo e pode trazer à tona o que há de pior nas pessoas. Quando as necessidades básicas não são mais atendidas, as pessoas podem agir umas contra as outras para fazer o que for preciso para proteger seu futuro. A sociedade e as normas tornam-se secundárias. A hiperinflação alimenta ideias polarizadas, reivindicações populistas, regimes extremistas e pessoas que procuram um bode expiatório para culpar sua situação.

“O bolo foi ficando cada vez menor e cada vez mais gente queria comer pedaços do bolo e assim não sobrou nada do clima de 'boa vizinhança' de antigamente. Todo mundo via um inimigo em todo mundo.” — Frau von Pustau, Alemanha, 1922

A coisa mais triste sobre a inflação é que ela afeta uma população de maneiras drasticamente diferentes. Se você é rico e do mundo ocidental, provavelmente tem acesso ao capital, portanto, tem muitas maneiras diferentes de se proteger da inflação por meio desse capital: imóveis, commodities, ouro, bitcoin. Por outro lado, os assalariados de classe média e baixa são os que mais sofrem. Eles têm menos ferramentas disponíveis para se proteger da inflação. Para aqueles que vivem em países em desenvolvimento, suas chances de sofrer uma inflação drástica são altas e suas ferramentas para combatê-la são limitadas.

“Quando as pessoas não entendem o que está acontecendo, ou por que está acontecendo, e não têm ideia do que fazer a respeito, e não são informadas, o pânico deve ocorrer.” — Adam Fergunson

“Nada é durável, seja para um indivíduo ou para uma sociedade.” — Sêneca

Os governos, pelo menos os do mundo desenvolvido, muitas vezes são vistos hoje como entidades infalíveis, nas quais devemos depositar toda a nossa confiança. É por isso que as pessoas veem os títulos do governo como ativos sem risco, pensando que é o lugar mais seguro para investir. Isso pode muito bem ser verdade, mas apenas por um certo período de tempo. A história nos mostrou que, no final, os impérios sempre caem. Os otomanos, romanos e até mesmo o Império Britânico – não importa quão grande e poderoso – acabaram fracassando. O que o faz pensar que será diferente para o império moderno dos EUA? A que distância você acha que estamos do ponto de inflexão? Você acha que a probabilidade de os EUA falirem nas próximas décadas é nula? Então, por que você possui 100% de sua riqueza em dólares?

Em última análise, não sabemos como será o futuro. É por isso que precisamos estar preparados para um cenário de cisne negro. Em finanças, temos termos para isso: chamamos de seguro ou hedge. Bitcoin é a apólice de seguro no sistema econômico atual. Uma pequena alocação pode fornecer o retorno assimétrico que proporcionará liberdade econômica para suas gerações futuras.

“Sim, mas os meus são títulos do governo: certamente eles não podem ser nada mais seguros do que isso?”

“Minha cara senhora, onde está o Estado que lhe garantiu esses títulos? Está morto." — Diário de Anna Eisenmenger, 15 de dezembro de 1918 na Áustria, dia em que ela perdeu 75% de sua fortuna.

De fato, o bitcoin é volátil e ainda especulativo. Neste ponto, as pessoas não devem colocar mais dinheiro do que podem ou estão dispostas a perder. À medida que a taxa de adoção continua crescendo e mais pessoas começam a reconhecer o bitcoin como uma reserva de valor e um meio de troca, acredito que a volatilidade se estabilizará progressivamente com o tempo. Acho que as pessoas que investem agora serão recompensadas por percorrer a parte mais íngreme da curva de adoção. Nos últimos anos, vimos uma adoção persistente da tecnologia: El Salvador tornou o bitcoin moeda de curso legal em 2021; muitas empresas do S&P 500 agora possuem bitcoin em seus balanços, por exemplo, Tesla e MicroStrategy; um número crescente de empresas começou a aceitar bitcoin como forma de pagamento, por exemplo, Microsoft e PayPal; até fundos de pensão começam a oferecer bitcoin em seus planos 401(k), por exemplo, Fidelity.

Sinto-me sortudo por fazer parte de uma geração que agora tem uma alternativa ao atual sistema econômico. Você não precisa usar bitcoin, mas pelo menos é uma opção disponível. Independentemente de onde você vem, você terá acesso a um direito fundamental: uma forma de dinheiro transfronteiriça e livre de censura. Bitcoin é dinheiro da liberdade e ninguém mais poderá tirar essa opção de você.

“Os campos de concentração oferecem prova suficiente de que tudo pode ser tirado de um homem, exceto uma coisa: a última das liberdades humanas – escolher a própria atitude em qualquer conjunto de circunstâncias, escolher o próprio caminho.” — Viktor Frankl

Bitcoin é diferente

O mais bonito do Bitcoin é que ninguém é dono do protocolo. Como mencionei, não há uma única pessoa que possa tomar decisões abrangentes para o sistema. Não precisamos nos preocupar com quem será a próxima pessoa no comando e com que política eles farão a seguir. Na sociedade moderna, a centralização é a norma: os governos são centralizados, o dinheiro é centralizado, o sistema educacional é centralizado. Foi assim que crescemos, não tivemos alternativas e por isso nunca tivemos que questionar. Agora, temos uma alternativa. O século 18 foi impulsionado pelo movimento iluminista que impulsionou a separação da igreja do estado. Acredito que o século 21 será o século da separação do dinheiro do estado.

O protocolo de código aberto do Bitcoin é totalmente descentralizado e deixado para os usuários. Não há nenhuma entidade central, como o governo, envolvida na política. A política monetária é muito clara, transparente e codificada. Haverá 21 milhões de bitcoins emitidos, não mais. Uma política monetária disciplinada e completamente independente do lobby político é uma característica importante para um sistema monetário sólido porque os sistemas descentralizados são resistentes à corrupção. Isso é contrário à política monetária atual, ditada por alguns funcionários do banco central que tomam decisões politicamente influenciadas a portas fechadas. Os banqueiros centrais não arcam com as consequências de suas ações, mas ainda afetam a vida de centenas de milhões de pessoas em todo o mundo. Infelizmente, os humanos são corruptíveis e gananciosos, e o poder torna isso pior. Isso é por que Satoshi Nakamoto surgiu com este sistema descentralizado. Com o Bitcoin, não precisamos confiar uns nos outros para cooperar. Conforme explicado, o Bitcoin é a resposta para o Problema do General Bizantino.

Alguns pensamentos finais

O Bitcoin foi pintado pela mídia ocidental como uma bolha maligna de especulação. De nossa perspectiva muito privilegiada, é difícil entender que a maior parte do mundo ainda não tem acesso aos direitos humanos básicos, e muito menos acesso à liberdade econômica. É fácil descartar quando temos acesso a moeda estável, oportunidades econômicas iguais, serviços bancários e capital em um país livre. Devemos ter a decência de admitir que o sistema está quebrado para a maioria das pessoas e respeitar sua decisão de escolher outro caminho considerado mais sustentável. As pessoas têm o direito de decidir o que é melhor para elas.

Bitcoin é a tecnologia adotada mais rapidamente na história da humanidade por um motivo. Ele oferece liberdade econômica para bilhões de pessoas sem banco em todo o mundo. É também a arma mais democrática já inventada. Bitcoin constrói pontes entre culturas e religiões em todo o mundo. Ao usar bitcoin, não importa em qual fé você acredita ou de onde você veio. Bitcoin não tem religião, nem agenda política, nem bandeira e nem fronteira para proteger. Bitcoin não discrimina entre os participantes. Ricos ou pobres, as pessoas têm o mesmo valor na rede Bitcoin. Independentemente de quanto dinheiro você tenha, você não pode corromper a rede Bitcoin.

Bitcoin é uma ideia, uma nova filosofia e não há nada mais poderoso do que ideias. Ninguém pode matar uma ideia. Eles se espalham como fogo e, uma vez lá fora, não há como colocar o gênio de volta na garrafa.

As pessoas vão argumentar que o bitcoin não é apoiado por nada. Sim, o bitcoin não é respaldado por nenhum ativo tangível, mas adivinhe? É literalmente assim que todo o nosso sistema é construído. Um banco pode emprestar 10 vezes mais do que tem em seu balanço. Os bancos centrais podem imprimir trilhões de dólares do nada. Tudo está na nossa cabeça; é chamado de “revolução cognitiva.” Essa capacidade de imaginar coisas que não existem fisicamente é o que nos tornou - homo sapiens - a espécie mais mortal da Terra. A confiança é a única coisa que sustenta a maioria das coisas na vida e, em termos de dinheiro, o Bitcoin é a forma definitiva de confiança.

Este é um post convidado de Dustin Lamblin. As opiniões expressas são inteiramente próprias e não refletem necessariamente as da BTC Inc ou Bitcoin Magazine.