Elitzer, da Nascent, diz que o Oracle-Free DeFi está surgindo

Um próximo passo crucial para um ecossistema DeFi mais seguro será que os desenvolvedores minimizem ou eliminem a governança e os oráculos, disse Dan Elitzer, cofundador da empresa de risco Nascent.

Os oráculos introduzem um ponto centralizado de falha em um primitivo que pretende se tornar um centro de atividade financeira, disse Elitzer da Nascent, que tem investimentos em Optimism, Balancer e Messari. Oráculos são uma fonte externa de dados que fornecem informações para contratos inteligentes no blockchain

Enquanto isso, os sistemas de governança são vulneráveis ​​porque os tokens representam votos. Isso significa que os votos podem ser essencialmente comprados. Por exemplo, um projeto chamado Beanstalk perdeu US$ 182 milhões em um dos maiores hacks da história do DeFi, graças a um ataque de governança.

E a Chainalysis, uma plataforma de dados, estimou que os ataques oracle levaram a US$ 403.2 milhões em ativos roubados em 2022.

Protocolos sem Oracle

Elitzer cofundou anteriormente a IDEO CoLab Ventures e lançou a Yam Finance no auge do DeFi Summer. Ele escreveu um Ensaio em 2019 nos tokens de acúmulo de rendimento agora predominantes e agora, diz ele, uma nova tendência está surgindo: protocolos “sem Oracle” que reduzem esses vetores de ataque.

O Protocolo Ajna, um protocolo de empréstimo com o objetivo de ser lançado neste trimestre, é um deles - o projeto enfatiza que “não requer governança ou feeds de preços externos para funcionar”, em sua documentação.

Outros protocolos de empréstimo também estão sendo lançados com princípios semelhantes - Blend, o protocolo de empréstimo do mercado NFT Blur, rapidamente dominado desde de lançamento em maio 1.

Traga seu próprio design Oracle

Elitzer defende especificamente não que os primitivos DeFi eliminem completamente os oráculos, mas sim um design de “traga seu próprio oráculo”.

“Alguns usuários podem optar por usar um serviço que depende do Chainlink e espelha os ativos colaterais e as proporções da Aave”, escreveu ele em seu ensaio. “Outros podem optar por usar uma API da Bloomberg e apenas emprestar contra ETH em taxas de garantia conservadoras.”

Governança como ameaça à segurança

Do lado da governança, Elitzer vê a capacidade de votar em mudanças nos protocolos como uma ameaça à segurança. Se a governança pode fazer alterações em um protocolo, esse protocolo tem uma dependência - isso contrasta com a ideia de que um primitivo no DeFi é livre de dependência e não está sujeito a alterações.

O investidor disse que agora é a hora de repensar os blocos de construção do DeFi.

“Quando as coisas estão ficando loucas e tudo está certo e certo, ninguém vai voltar atrás e fazer o trabalho duro para limpar”, disse ele. “Vamos ver se podemos realmente nos colocar em uma base mais sólida antes do próximo mercado em alta.”