54% dintre jetoane par a fi pompate și aruncate — dar există o veste bună

Republicat de Platon

Urmaritori: 0

54% of Tokens Appear to Be Pump and Dumps—But There's Good News - Decrypt PlatoBlockchain Data Intelligence. Vertical Search. Ai.

Jumătate dintre jetoanele listate pe DEX-uri ar putea fi pump and dump, arată raportul Chainalysis

Peste jumătate dintre jetoanele listate pe schimburile descentralizate (DEX) „afișează modele care pot sugera scheme de pompare și descărcare”, arată un raport Chainalysis.

Chiar dacă 54% dintre jetoane au arătat semne că pot fi înșelătorie, Chainalysis a constatat că reprezintă doar 1.3% din DEX total (descentralizat) volumul tranzacționării. Aceasta înseamnă că, deși există o mulțime de escrocherii posibile, investitorii își pun mai mulți bani în jetoane de încredere pe burse.

Chainalysis Crime Report analizează îndeaproape în lanț cele peste 160,000 de jetoane care au fost disponibile pentru tranzacționare pe DEX-uri în 2023. S-a constatat că actorii care au lansat jetoane de pompare și de descărcare au realizat colectiv 241.6 milioane de dolari în profit, ceea ce este în medie la aproximativ 2,500 de dolari fiecare. Majoritatea depozitelor au loc în primele câteva săptămâni de la lansarea unui token.

Cercetătorii au definit trei criterii în lanț, care indică comportamentul pompei și al benzii. Primul criteriu necesită ca jetonul să fie achiziționat de cinci sau mai multe ori de către DEX utilizatorii care nu au nicio legătură cu cei mai mari deținători ai jetonului, acest lucru determină că a existat o pompă în afara creatorilor. Apoi, o singură adresă trebuie să elimine mai mult de 70% din lichiditate, indicând gunoiul. Apoi, în sfârșit, lichiditatea actuală trebuie să fie de 300 USD sau mai puțin pentru a arăta că jetonul este încă în mare parte inactiv.

În timp ce acest lucru ajută la definirea generală a comportamentului pompei și aruncării, Chainalysis admite că trebuie luați în considerare mai mulți factori externi înainte de a defini legal fiecare jeton ca pompă și descărcare.

„Ai nevoie de mai mult decât asta. Trebuie să citiți date în afara lanțului și aveți nevoie de dovada intenției”, a declarat Kim Grauer, director de cercetare pentru analiză în lanț. decriptaţi. „Cu siguranță nu sunt avocat și nici nu mi-aș dori să fiu.”

Limitări și restrângeri

Acestea fiind spuse, una majoră steag rosu care poate fi reperat pe lanț este spălare de tranzacționare, care este cumpărarea și vânzarea simultană a aceluiași activ pentru a crește artificial valoarea acestuia.

„Cine sunt cumpărătorii și vânzătorii de jetoane de pompare și de descărcare? De obicei, sunt una sau două adrese care doar cumpără și vând”, a declarat Diane Seo, Data Analyst la Chainalysis. decriptaţi. „Investitorii pot capta acest model pentru a distinge dacă aceste jetoane au un risc potențial sau nu.”

Acest lucru, alături de restul raportului, arată că sunteți adesea capabil să distingeți modelele unei pompe și o descărcare numai folosind date pe lanț.

„Nu există niciun glonț de argint – orice ar putea fi greu la fel ca în orice tip de escrocherie generală – dar există pași pe care îi poți lua pentru a te educa.” Grauer a explicat: „fiecare tranzacție este disponibilă pe blockchain. Și există multe instrumente publice, pe lângă serviciile care Oferte de Chainalysis, unde puteți vedea cine sunt participanții care investesc într-un simbol.”

Un studiu de caz din raport a arătat că un portofel a lansat 81 de scheme diferite de pompare și descărcare, înregistrând profituri de 830,000 USD. Aceste informații sunt ușor disponibile pe blockchain și ar putea fi observate de orice investitor care avea abilitățile necesare de analiză în lanț.

Un mesaj pentru factorii de decizie politică

Autoritățile de reglementare și parlamentarii au pictat cripto-ul în linii mari ca un instrument pentru criminali, dar percepția a a scăzut de-a lungul anilor.

„Nu văd deloc acest lucru ca pe nenorocire. Văd acest lucru ca fiind foarte pozitiv.” a spus Grauer decriptaţi, „Nu numai că putem înțelege cu adevărat întrebările legate de integritatea pieței cu date, dar, de asemenea, doar 1.3% din totalul volumului, în ultimul an, este asociat cu aceste jetoane de rahat.”

În schimb, Chainalysis vede acest lucru ca pe un avertisment pentru investitori să-și depună diligența înainte de a investi în jetoane nestabilite. Dar cel mai important mesaj adresat autorităților de reglementare și factorilor de decizie politică este că schemele de pompare și descărcare pot fi identificate folosind date și instrumente în lanț.

„Cred că lucrul de care factorii de decizie ar trebui să renunțe cu asta este că [blockchain-ul] este de fapt transparent”, a spus Grauer decriptaţi. „Aceasta este lumina de la capătul tunelului. Acest lucru s-ar putea simți ca o cutie neagră cu balene care manipulează piața în stânga și în dreapta. Dar, de fapt, avem date care pot fi aruncate asupra acestor percepții.”

Editat de Stacy Elliott.