Provocări de conformitate care afectează creditorii de consum

Republicat de Platon

Urmaritori: 0

Compliance Challenges Affecting Consumer Lenders PlatoBlockchain Data Intelligence. Vertical Search. Ai.

Creditarea este o afacere dificilă – este destul de greu să faceți față riscurilor obișnuite în creditarea de consum. Dar creditorii se confruntă și cu reglementări copleșitoare, în continuă schimbare. Din fericire, există modalități de a reduce riscul. Una dintre cele mai bune este să vă asigurați că datele utilizate în evaluarea împrumuturilor sunt complete și exacte. Apoi eviți să te împiedici de firele de declanșare stabilite de un labirint de reglementări complexe și schimbătoare.

Reglementările federale de împrumut includ:

Equal Credit Opportunity Act (Regulamentul B) – asigură că solicitanții nu sunt discriminați într-o tranzacție de credit.
Transferuri electronice de fonduri (Regulamentul E) – protejează consumatorii folosind transferuri electronice de fonduri și remitențe.
Legea privind practicile echitabile de colectare a datoriilor (Regulamentul F) – prescrie reguli federale care guvernează recuperatorii de datorii
Raportarea echitabilă a creditului (Regula V)
Adevărul în creditare (Regulamentul Z)
Legea privind secretul bancar

Dacă acestea nu sunt suficiente reglementări, fiecare stat are reglementări care afectează acordarea de credite de consum. Și acele reguli - federale și de stat - pot fi modificate. A rămâne la curent și a respecta este costisitor și necesită timp.

Există două strategii cheie pe care le folosesc creditorii pentru a se conforma. În primul – „conformitate reactivă”, creditorii definesc politicile, desfășoară afaceri și produc rapoarte de conformitate. Rapoartele formează baza pentru corectarea pașilor greșiți și ajustarea politicilor pentru a rezolva erorile sistemice.

A doua strategie – „conformitatea proactivă” necesită încă elementele esențiale ale definirii politicii, operațiunilor comerciale și raportării, dar există o diferență fundamentală. Proiectarea proceselor de afaceri construiește în conformitate. Creditorii care folosesc Informat pentru împrumuturile de consum (personale), auto și studenți beneficiază de funcții de conformitate încorporate. Acest lucru înseamnă că conformitatea are loc chiar și atunci când nu este cel mai important lucru, iar valorile de risc și securitate sunt abordate.

În timp ce construirea unei funcții de conformitate internă este costisitoare, nerespectarea este mult mai costisitoare. Anul trecut, CFPB a aplicat amenzi de 19.2 milioane USD unui creditor^[1] pentru erori de raportare de credit. Riscurile acestor penalități justifică investiția în conformitate, iar penalitățile financiare sunt doar o parte din cheltuială.

Creditorii trebuie să ia în considerare:

Costul reputației: faptele devin cunoscute atunci când creditorii sunt penalizați pentru nerespectare. Publicitatea negativă asociată alungă afacerile.
Costul operațional: Printre sancțiunile pentru neconformitate se numără o cerință pentru implementarea unor controale mai stricte sau supunerea unor audituri mai frecvente.
Pierderea veniturilor: productivitatea redusă din cauza schimbărilor operaționale și scăderea cererii din cauza daunelor reputației au afectat ambele venituri.
Creșterea domeniului de audit: scanarea vulnerabilităților de securitate cibernetică și evaluările riscurilor sunt costisitoare
Implementarea accesului și a fluxului de informații pentru a-l proteja de funcțiile care nu sunt de securitate. Acest lucru reduce cheltuielile și resursele necesare pentru a menține sistemele și scade sfera auditurilor.

Sancțiunile pentru eșecurile de reglementare sugerează necesitatea unui „plan de afaceri de conformitate”. Un plan complet include:

Un mandat executiv pentru strategia și politica de conformitate
O organizație care include un ofițer senior de conformitate
Proceduri de conformitate definite și automatizate
Formare și educație regulată și cuprinzătoare
Monitorizare și audit intern
Aplicarea standardelor cu ghiduri disciplinare bine mediatizate
Acțiuni corective prompte pentru problemele detectate
Utilizarea adecvată a serviciilor de asistență externă

„Utilizarea corespunzătoare a serviciilor de asistență externă” include soluții software. Printre procesele de afaceri suportate de software-ul bazat pe inteligență artificială se numără:

Managementul de conformitate
Automatizarea auditului
Moneda de reglementare
Asigurarea calității datelor

Modelele de afaceri pentru creditarea de consum sunt în tranziție, iar digitalul se extinde. Creditorii restructurează fluxurile de lucru și experiențele clienților. Externalizarea activităților de conformitate este o modalitate de a accelera tranzițiile și de a gestiona un element semnificativ de cost.

Creditorii trebuie să construiască o foaie de parcurs către conformitatea automatizată în mediul de reglementare în continuă schimbare, deoarece automatizarea este cheia pentru gestionarea costurilor și protecția profitului. Expunerea la riscuri, nevoile afacerii și conformitatea trebuie discutate la toate nivelurile organizației. Căutați îndrumări privind evaluarea riscurilor, prioritizarea acestora și controalele asociate și clasificarea nivelului lor de impact. Managementul superior și părțile interesate vor avea apoi o linie de vedere clară asupra impactului riscului și o cale către conformitate.

^[1] https://files.consumerfinance.gov/f/documents/cfpb_hyundai-capital-america_consent-order_2022-07.pdf