Comisia pentru Valori Mobiliare și Bursă intensifică aplicarea legii împotriva publicului...

„Creșterea decontărilor monetare este în concordanță cu declarațiile publice ale SEC potrivit cărora „remediile solide” sunt o prioritate de aplicare.”

NEW YORK (PRWEB)
Noiembrie 16, 2022

Comisia pentru Valori Mobiliare și Burse din SUA a depus 68 de acțiuni de executare împotriva companiilor publice și a filialelor în primul an fiscal complet al mandatului președintelui Gary Gensler. Decontările monetare impuse în acțiunile companiei publice sau subsidiare au atins 2.8 miliarde de dolari, potrivit unui raport publicat astăzi de Centrul pentru Drept și Afaceri din NYU și Cornerstone Research.

Raportul, Activitate de aplicare a SEC: Companii publice și filiale – Actualizare pentru anul fiscal 2022, analizează informațiile din Baza de date empirică privind aplicarea valorilor mobiliare. Cele 68 de măsuri de executare din anul fiscal 2022, care s-au încheiat pe 30 septembrie, au reflectat o creștere de 28% față de anul fiscal precedent.

SEC a impus decontări monetare pentru 97% dintre cei 75 de pârâți de companii publice și subsidiare care s-au decontat în anul fiscal 2022. Atât suma în dolari, cât și procentul au fost cele mai mari din orice an fiscal înregistrat în SEED, care acoperă acțiunile care au început în anul fiscal 2010.

„Numărul de inculpați care s-au stabilit în anul fiscal 2022 cu recunoașterea vinovăției a crescut substanțial față de anul fiscal precedent. Acest lucru a fost determinat de acțiuni care implică acuzațiile Broker Dealer aduse de SEC în septembrie”, a spus Ştefan Choi, profesorul Bernard Petrie de drept și afaceri la New York University School of Law și director al Pollack Center for Law & Business. „Cei 16 inculpați care au recunoscut vinovăția a fost dublu față de cel mai mare număr din orice an fiscal precedent în SEED.”

Cele 2.8 miliarde de dolari în decontări monetare impuse în cadrul companiilor publice sau acțiunilor subsidiare de executare în anul fiscal 2022 au fost cu 921 milioane dolari mai mult decât în ​​anul fiscal 2021 și cu 321 milioane dolari mai mult decât în ​​orice alt an fiscal în SEED. Decontarea monetară medie în anul fiscal 2022 a fost de 9 milioane USD, cea mai mare în SEED. Decontarea medie a fost de 42 de milioane de dolari.

„Creșterea decontărilor monetare este în concordanță cu declarațiile publice ale SEC potrivit cărora „remediile solide” sunt o prioritate de aplicare”, a spus coautorul raportului. Sara Gilley, un vicepreședinte Cornerstone Research. „Cele decontări monetare de 1.2 miliarde de dolari cu 16 filiale publice de broker-dealeri pentru eșecuri în evidență reprezintă 44% din totalul decontărilor monetare în anul fiscal.”

Raportarea și divulgarea emitentului au continuat să fie cel mai frecvent tip de acuzație în anul fiscal 2022, reprezentând 38% dintre acțiuni. Acuzațiile din clasificarea Broker Dealer a SEC au fost a doua cea mai frecventă pentru prima dată după anul fiscal 2018. Aproape 70% din cele 16 acțiuni ale Broker Dealer au fost depuse împotriva instituțiilor financiare pentru eșecuri în păstrarea evidenței.

Repere suplimentare

• În ciuda provocărilor continue la adresa constituționalității utilizării de către SEC a judecătorilor de drept administrativ, SEC a continuat să introducă majoritatea acțiunilor sale (88%) ca proceduri administrative în anul fiscal 2022.
• Cinci acțiuni au fost acțiuni în litigiu, mai mult decât media de trei în ultimii cinci ani fiscali și în concordanță cu declarația președintelui Gensler conform căreia vor fi judecate mai multe cazuri, deoarece SEC îi ține la răspundere pe cei care au greșit din ce în ce mai mult.
• SEC a depus patru acțiuni împotriva companiilor publice și a filialelor legate de probleme de mediu, sociale și de guvernanță.
• În anul fiscal 2022, 18% din totalul decontărilor monetare au provenit din dobânzi de degorgement și prejudecare, cel mai mic procent din SEED. Restul de 82% provin din sancțiuni civile și alte sancțiuni.
• Doar 1% dintre pârâții societății publice și filiale s-au decontat fără cooperare notă și fără o componentă monetară, cel mai mic procent din orice an fiscal în SEED.

Despre baza de date empirică privind aplicarea valorilor mobiliare

Baza de date empirică privind aplicarea valorilor mobiliare urmărește și înregistrează informații pentru acțiunile de aplicare a SEC depuse împotriva companiilor publice tranzacționate la bursele majore din SUA și a filialelor acestora. Creat de NYU Pollack Center for Law & Business în cooperare cu Cornerstone Research, SEED facilitează analiza și raportarea acțiunilor de aplicare a SEC prin actualizări regulate ale noilor depuneri și informații despre soluții pentru acțiunile de aplicare în curs. Variabilele urmărite includ numele și tipurile de inculpați, încălcări, locații și rezoluții.

Despre Centrul NYU Pollack pentru Drept și Afaceri

Înființată în 1997, NYU Pollack Center for Law & Business este un joint venture al Școlii de Drept din NYU și al Școlii de Afaceri Stern. Misiunea sa este de a îmbogăți programa de predare la ambele școli în domenii în care dreptul și afacerile se intersectează; pentru a facilita interacțiunea profesională și cercetarea academică de către facultate care împărtășește un interes în structura, reglementarea și funcția economiei de piață; și pentru a contribui la bunăstarea publică prin sprijinirea burselor care îi ajută pe factorii de decizie guvernamentali și privați în căutarea unei productivități sporite a afacerilor.

Despre Cornerstone Research

Cornerstone Research oferă consultanță economică și financiară și mărturie de specialitate în toate fazele litigiilor și problemelor de reglementare. Firma sprijină clienții cu analize riguroase, obiective. Lucrând cu o rețea extinsă de cadre universitare de top, foști autorități de reglementare și specialiști din industrie, Cornerstone Research identifică cei mai calificați experți pentru fiecare caz.

Fondată în 1989, Cornerstone Research a fost întotdeauna ghidată de valorile sale de bază - angajamentul față de clienți, experți și personal și de a oferi servicii de înaltă calitate. Firma are peste 700 de angajați și birouri în Boston, Chicago, Londra, Los Angeles, New York, San Francisco, Silicon Valley și Washington.

http://www.cornerstone.com

Trimiteți articolul pe social media sau pe e-mail: