Не склонные к риску трейдеры Ethereum используют эту опционную стратегию для увеличения воздействия ETH.

1 октября рынок криптовалюты испытал скачок на 9.5%, что привело к росту биткойнов (BTC) и эфир (ETH) до самого высокого уровня за 12 дней. Разнообразие причины были приписаны движению цен, включая индекс потребительских цен в США, сокращение предложения на биржах и формирование бычьего графика продолжения.

Трейдеры вряд ли найдут объяснение внезапному движению, за исключением восстановления уверенности инвесторов после того, как падение 19 сентября было связано с страхи перед инфекцией от китайского застройщика Evergrande.

Сеть Ethereum подвергается некоторой критике из-за транзакционных издержек в размере 20 долларов и более, вызванных продажами нефинансовых токенов (NFT) и децентрализованной финансовой деятельностью (DeFi). Межсетевые мосты, соединяющие Ethereum с сетями PoS, частично решили эту проблему, и Friday's Сервис Oracle Umbrella Network Запуск показывает, насколько быстро развивается совместимость.

Также стоит отметить, что объявленные на прошлой неделе еще более строгие правила Китая положительное влияние от объемов, наблюдаемых на децентрализованных биржах (DEX). Централизованные криптобиржи, в том числе Huobi и Binance, объявили о приостановке обслуживания жителей Китая, за чем последовал значительный отток монет. В то же время это увеличившееся движение на Uniswap и децентрализованной бирже деривативов dYdX.

Даже при всей этой волатильности есть причины для оптимизма инвесторов на конец года в отношении эфира. В то же время ограничения, налагаемые масштабированием уровня 1 Ethereum, также заставили некоторых его конкурентов продемонстрировать значительный прирост за последние пару месяцев.

Обратите внимание, что 58% положительной производительности Ether за три месяца значительно ниже, чем у появляющихся решений Proof-of-Stake (PoS), предлагающих возможности смарт-контрактов и совместимость.

Для трейдеров-быков, которые думают, что цена Эфира будет расти, но не желают сталкиваться с рисками ликвидации, налагаемыми фьючерсными контрактами, стратегия «длинный кондор с опционами колл» может дать более оптимальные результаты.

Давайте подробнее рассмотрим стратегию.

Опционы - более безопасный способ избежать ликвидации

Рынки опционов обеспечивают большую гибкость для разработки индивидуальных стратегий, и доступны два инструмента. Опцион колл дает покупателю защиту от повышения цены, а защитный опцион пут действует наоборот. Трейдеры также могут продавать деривативы, чтобы создать неограниченный отрицательный риск, который похож на фьючерсный контракт.

Эта длинная стратегия кондора была установлена ​​на срок истечения 31 декабря и использует слегка бычий диапазон. Та же базовая структура может также применяться для других периодов или диапазонов цен, хотя количества по контракту могут нуждаться в некоторой корректировке.

На момент определения цены эфир торговался на уровне 3,300 долларов, но аналогичный результат может быть достигнут, начиная с любого уровня цен.

Первая сделка требует покупки 0.50 контракта из опционов колл на 3,200 долларов, чтобы создать положительный риск выше этого ценового уровня. Затем, чтобы ограничить прибыль выше 3,840 долларов, трейдеру необходимо продать опционные контракты на 0.42 ETH. Чтобы еще больше ограничить прибыль выше 5,000 долларов, следует продать еще 0.70 опционов колл.

Чтобы реализовать эту стратегию, трейдеру нужна защита выше $ 5,500 0.64, купив XNUMX контракта на опцион колл, если цена на эфир взлетит до небес.

Соотношение риска и прибыли 1.65: 1 является умеренно бычьим.

Стратегия может показаться сложной для реализации, но необходимая маржа составляет всего 0.0314 ETH, что также является максимальным убытком. Потенциальная чистая прибыль возникает, если эфир торгуется от 3,420 долларов (рост на 3.6%) до 5,390 долларов (рост на 63.3%).

Трейдеры должны помнить, что также можно закрыть позицию до истечения срока 31 декабря, если имеется достаточная ликвидность. Максимальная чистая прибыль составляет от 3,840 5,000 до 0.0513 65 долларов США при XNUMX ETH, что на XNUMX% выше, чем потенциальный убыток.

С более чем 90 днями до истечения срока действия эта стратегия дает владельцу спокойствие, поскольку отсутствует риск ликвидации, как при торговле фьючерсами.

Мнения и мнения, выраженные здесь, принадлежат исключительно автор и не обязательно отражают взгляды Cointelegraph. Каждый инвестиционный и торговый ход связан с риском. При принятии решения вы должны провести собственное исследование.

Источник: https://cointelegraph.com/news/risk-averse-ethereum-traders-use-this-options-strategy-to-increase-exposure-to-eth