Брокеры ASIC определяют целевые рынки по мере вступления в силу новых правил DDO

Новые правила «Обязательства по дизайну и распространению» на австралийском рынке финансовых услуг вступили в силу 5 октября и обязывают эмитентов и дистрибьюторов продуктов ставить потребителей в центр продуктов и распределения.

Австралийская комиссия по ценным бумагам и инвестициям (ASIC) впервые выпустила методические рекомендации об обязательствах по разработке и распространению финансовых продуктов в декабре прошлого года, предоставив участникам рынка достаточно времени, чтобы должным образом интегрировать их в свои бизнес-процессы.

«Обязательства по разработке и распространению предназначены для того, чтобы помочь потребителям получить соответствующие финансовые продукты, требуя от эмитентов и дистрибьюторов ориентированного на потребителя подхода к разработке и распространению продуктов». ASIC / ИНТЕГРАЛЬНАЯ СХЕМА, СПЕЦИАЛИЗИРОВАННАЯ ДЛЯ РЕШЕНИЯ КОНКРЕТНОЙ ЗАДАЧИ говорится в его руководящих принципах.

Новые правила требуют, чтобы эмитенты финансовых продуктов предоставляли определение целевого рынка для всех выпущенных продуктов розничным клиентам. Кроме того, регулятор определил целевой рынок как класс потребителей, которым подходит продукция при определенных условиях распространения.

Судя по всему, такие правила уже действуют в Великобритании и Европе.

«Интересное различие между двумя режимами заключается в том, что режим ASIC требует публикации определения целевого рынка (TMD) (которое многие брокеры рассылали по электронной почте своей существующей клиентской базе на прошлой неделе), тогда как режим FCA и ESMA не требует этот документ будет опубликован», — пояснила Софи Гербер, директор Sophie Grace and TRAction Финтех.

Брокеры, определяющие клиентскую базу

Поскольку эти обязательства являются обязательными для всех австралийских фирм, предоставляющих финансовые услуги, брокеры форекс и CFD согласовывают свои услуги с руководящими принципами. Но что интересно, документы TMD, выпущенные каждым брокером, немного отличаются, как было проверено финансы Магнаты. Принципиальная разница заключается в определении клиентской базы.

«Это способствует отходу от зависимости от «режима раскрытия информации», который лежал в основе основных систем регулирования финансовых услуг в последние десятилетия, и сдвигает ASIC в сторону глобальной темы внедрения более высокого уровня обязательств для эмитентов и дистрибьюторов финансовых продуктов, чтобы иметь ориентированный на потребителя подход к разработке и распространению продуктов», — добавил Гербер.

Фокус ASIC на розничных инвестициях

ASIC, которая регулирует финансовые рынки Австралии, в последние месяцы ввела несколько обязательных правил, чтобы сделать финансовые рынки безопасными для розничных инвесторов. Совсем недавно было принято решение запретить розничную продажу нежелательных финансовых продуктов для пресечения неправомерных действий в банковской сфере, пенсионных и финансовых услугах.

Ранее австралийский регулятор ввел жесткие ограничения на распространение и маркетинг продуктов CFD и временно запретил спорные бинарные опционы для розничных торговцев.