Технический курс EUR/USD: существует риск незначительного снижения возврата к среднему значению на фоне вырисовывания NFP в США – MarketPulse

• Пара EUR/USD перешла в фазу краткосрочного восходящего тренда, поскольку за последние два дня она снова торговалась выше своих 20-дневных и 50-дневных скользящих средних.
• Вчерашний быстрый рост на +89 пунктов после ЕЦБ увеличивает риск незначительного снижения курса EUR/USD.
• Консенсус-оценка сегодняшнего NFP США привязана к относительно низкому ожиданию добавления 200 тыс. рабочих мест в феврале ниже 353 тыс. добавленных в январе.
• Следите за ключевым краткосрочным сопротивлением 1.0970 на EUR/USD.

За последние четыре дня тенденция EUR/USD начал резкий поворот от фазы среднесрочного коррекционного нисходящего тренда с максимума 28 декабря 2023 года 1.1140 к минимуму 4 февраля 2024 года 1.0695 (всего -442 пункта/-4% снижения) и перейти в краткосрочную фазу. фаза восходящего тренда на данном этапе.

Широкомасштабная слабость доллара США

Рис. 1. Динамика курса доллара США по отношению к основным валютам за 1 месяц по состоянию на 8 марта 2024 г. (Источник: TradingView, щелкните, чтобы увеличить график)

Доллар США резко упал по всем направлениям по отношению к основным валютам, чему способствовал очередной раунд возобновившегося снижения доходности как 2-летних, так и 10-летних казначейских облигаций США, что, в свою очередь, снижает премию по доходности казначейских облигаций США по сравнению с другими суверенными облигациями с фиксированным доходом.

Судя по текущим месячным показателям, доллар США упал до месячного минимума по отношению к евро с потерей -1.5% (см. рис. 1), что привело к тому, что евро занял второе место в рейтинге основных валют. вместе с фунтом стерлингов по отношению к доллару США.

Доходность 10-летних казначейских облигаций США за последние две недели снизилась на 28 базисных пунктов с ключевого основного сопротивления в 4.33% и пробилась ниже прежней ключевой краткосрочной поддержки в 4.14%, которая также близко совпадала с 200-дневной скользящей средней. На момент написания статьи доходность 10-летних казначейских облигаций США торгуется на уровне 4.07%.

Консенсус-оценка NFP США на февраль установлена ​​на уровне 200 тыс.

Одним из ключевых событий риска, на которое следует обратить внимание сегодня, прежде чем мы завершим эту неделю, станет важнейший показатель количества рабочих мест в США, данные по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) за февраль. В предыдущие два месяца рынок труда США был устойчивым: оба выпуска данных (декабрь 2023 г. и январь 2024 г.) сумели превзойти ожидания, которые, в свою очередь, сформировали текущую предвзятость «нет в спешке по снижению процентных ставок» среди ФРС. Председатель Пауэлл и его коллеги из Федеральной резервной системы США.

Консенсус-оценка сегодняшнего выпуска NFP США привязана к довольно низкой планке в 200 тыс. новых рабочих мест, добавленных за февраль, что ниже 353 тыс. в январе. Таким образом, фактические данные NFP, опубликованные позже, могут неожиданно (легко) выйти в сторону повышения, что может спровоцировать потенциальный сценарий незначительного отскока к среднему значению для доллара США.

Следите за ключевым краткосрочным сопротивлением 1.0970 на EUR/USD.

Рис. 2: Краткосрочный тренд EUR/USD по состоянию на 8 марта 2024 г. (Источник: TradingView, щелкните, чтобы увеличить график)

Вчерашний (7 марта) скачок вверх на +89 пунктов/+0.8% достиг внутридневного максимума 1.0956 по паре EUR/USD после повторного тестирования ее 50-дневной скользящей средней после решения ЕЦБ по денежно-кредитной политике, которое привело к медвежьей дивергенции. Состояние видно на часовом индикаторе импульса RSI в области перекупленности.

Эти наблюдения предполагают повышенный риск потенциального незначительного снижения возврата к среднему значению для пары EUR/USD на данном этапе ее краткосрочной фазы восходящего тренда, когда ценовые действия превысили 20-дневные, 50-дневные, а также 200-дневные скользящие средние на графике. положительная сторона.

Если краткосрочное основное сопротивление 1.0970 не будет преодолено и направлено вверх, пара EUR/USD может увидеть незначительное снижение и открыть следующую краткосрочную зону поддержки 1.0890/0870 (также 50-дневную скользящую среднюю).

Однако прорыв выше 1.0970 делает недействительным сценарий незначительного возврата к среднему для продолжения последовательности импульсивного подъема в рамках краткосрочной фазы восходящего тренда для следующих краткосрочных сопротивлений на уровнях 1.1000 и 1.1040.

Контент предназначен только для общего ознакомления. Это не инвестиционный совет или решение о покупке или продаже ценных бумаг. Мнения авторов; не обязательно OANDA Business Information & Services, Inc. или любых ее аффилированных лиц, дочерних компаний, должностных лиц или директоров. Если вы хотите воспроизводить или распространять какой-либо контент, содержащийся на MarketPulse, отмеченном наградами сайте анализа форекс, сырьевых товаров и глобальных индексов, а также службе новостей, созданной OANDA Business Information & Services, Inc., воспользуйтесь RSS-каналом или свяжитесь с нами по адресу info@marketpulse.com, Посещение https://www.marketpulse.com/ чтобы узнать больше о ритме мировых рынков. © 2023 OANDA Business Information & Services Inc.