Akropolis (AKRO) Recension: DeFi Lending Aggregator

Akropolis Decentralized bildades med målet att skapa en distribuerad spar- och pensionsfond, men den har vuxit till så mycket mer än så. Det började med AkropolisOS-ramverket, som är för skapare att göra ekonomiska protokoll, dApps och DAOs.

Den kompletta verktygslådan gör det möjligt att skapa smarta kontraktsdrivna decentraliserade finansprodukter. Med hjälp av AkropolisOS kan utvecklare skapa plattformar som tillåter användare att investera, låna ut, spara och tjäna på sina insatta kryptovalutor. Det har till och med levererat ett sätt att skapa lån med underskattande säkerhet, vilket är ett unikt drag på DeFi.

Det fungerar genom skapande och kontroll av kapitalpooler som förblir under DAO-styrning. Kapitalpoolerna kan konfigureras för att ge ekonomiska resultat.

Detta inkluderar utlåningspooler, sparpooler, försäkringspooler, pensionsfondspooler, gruppinvesteringspooler och andra finansiella pooler du kan tänka dig. Medlemmarna i DAO-poolen får ersättning för att tillhandahålla likviditet i poolen, för att satsa på att tillhandahålla lån och för att rösta.

Det övergripande målet för projektet har varit att ersätta många av de traditionella bank- och försäkringsprodukterna med decentraliserade versioner som använder modellen "ömsesidig eller samarbete". Grundarna tror att detta skapar ett banksystem som är mer rättvist och det tar också bort de roviga mellanhänder som inte tjänar något verkligt syfte i systemet.

Akropolis-mainnet lanserades i juni 2020 och har gjort stora framsteg sedan dess. Faktum är att från och med februari 2021 är projektet i stort förändringsläge efter en "fusion" med Yearn Finance.

Denna recension kommer att förklara några av de befintliga produkterna, som i många fall börjar bli öppna och överlämnas till samhället, och kommer sedan att förklara motivet bakom de pågående förändringarna och Akropolis framtid.

AkropolisOS teknisk utveckling

Som så många DeFi-protokoll Akropolis implementerades ursprungligen på Ethereum blockchain. Det kan dock implementeras på alla blockchain med en Turing-komplett virtuell maskin.

AkropolisOS är hörnstenen i projektet, byggt som ett modulärt ramverk med OpenZepplin SDK och förankrat i fasadprogramvarudesign. AkropolisOS skapades för att tillåta utvecklare att snabbt konfigurera och hantera en DAO, samtidigt som det möjliggör ett varierat utbud av anpassningsbara funktioner.

Akropolis har också byggt på Substrate, vilket ledde till Polkahub- och Polkahub Bridge-lösningarna som integrerar Akropolis med Polkadot-ekosystemet.

I Akropolis-protokollet finns flera lager, var och en ansvarar för följande separata funktioner:

• Identitetshanteringsmodul (IM)
• Redovisningsmodul
• AFO-modul för underhåll och styrning
• Nätverksstyrningsmodul
• Modul för betalningshantering (C2FC Framework)

Dessa funktioner inkluderades så att Akropolis kan underlätta utvecklingen av autonoma finansorganisationer (AFO). Det här är offentliga eller privata enheter som interagerar med interna och externa kapitalleverantörer (via pooling) och andra intressenter.

De första produkterna som byggdes med AkropolisOS var produkterna Sparta och Delphi. Dessa tillåter användare att ge DeFi-tokens på gården och delta i lån- och sparprocessen. Dessa nätverk använder AKRO-token för staking och styrning, och Delphi-produkten använder också en ABEL-token. AKRO-token används främst för att bygga upp nätverksförtroende och möjliggöra nätverksstyrning via blockvalidering, säkerhetslåsningar och röstdeltagande.

Två huvudpooler: Sparta och Delphi

De första två produkterna som lagts till i Akropolis-ekosystemet var huvudstadspoolerna Sparta och Delphi.

Sparta är en sparpool som också möjliggör underkollaterade lån. Det ger en naturlig avkastning och ränteintäktsmekanism för sina medlemmar. Vem som helst kan bidra med kapital till poolen och kan sedan tjäna baserat på obligationskurvan och förändringar i förhållande till poolens likviditetsbelopp. En användare kan också få tillgång till ett undercollateraliserat lån genom att tillhandahålla 50% av lånet till värdet. Det är också möjligt att bli långivare genom att placera medel i poolen.

Delphi skapades för avkastningsodling och automatiserad passiv investering. Det gör det möjligt för användare att ge DeFi-tokens från gården eller dollarkostnader i Bitcoin och Ethereum. Delphi-användare kan också tjäna belöningar baserat på sparande och likviditetsförsörjning med AKRO-styrningstokenbelöningar.

Undercollateraliserade lån via staking

En av de mer unika funktionerna i Akropolis (i Sparta) är möjligheten att få tillgång till undercollateraliserade lån. Detta skiljer sig mycket från de flesta DeFi-projekt, som har fokuserat på kraftigt överkapitaliserade lån.

En medlem i Sparta-poolen kan begära ett undercollateraliserat lån genom att tillhandahålla 50% av säkerheten för det lånet. De andra 50% måste sedan satsas av andra DAO-medlemmar.

Det finns ett antal metoder som används för att bedöma risken för låntagaren, inklusive 3^rd partiets poäng, identitetsvärden och socialt rykte på nätet. Att ansvara för en låneansökan skapar ett kreditpoängsystem som används för att utvärdera lånets risk.

Pensify - On-Chain Pension Fund

Pensifiera är en pensions-dApp som skapades som en del av HackMoney-hackathonet från ETHGlobal i maj 2020. Liksom andra DeFi-dApps tillåter det användare att odla avkastning med DAI. Det erbjuder också flashlånarbitrage, avkastningsbalansering och det ökar värdet på sina tokens med bindningskurvan.

Användare väljer en pensionsplan när de går med och när de går i pension kan de ta ut pensionsfonderna baserat på reglerna i den valda planen.

Kassaflödesrelä

Det primära syftet med Kassaflöde projektet är att fånga värdet av framtida kassaflöden som förväntas av eller beror på företag och privatpersoner i form av en flexibel programmerbar digital tillgång som är integrerat i Web3- och DeFi-ekosystemen.

Cashflow Relay fångar ekonomiskt värde på ett nytt sätt genom att låta en användare tokenisera / digitalisera, tilldela, överföra, gruppera / avgruppera och, naturligtvis, handla framtida kassaflödesåtaganden på grund av vilken Ethereum-plånboksadress som helst inom en definierad tidsram.

Cashflow Relay adresserar en rad användningsfall:

• ett redan verksamt företag med befintligt kassaflöde som utfärdar C2FC under flera framtida perioder och säljer det med rabatt och byter framtida intäkter mot "pengar idag";
• en likviditetsleverantör returnerar kapitalet och får vinsten vid korrekt riskbedömning från företagets framtida kassaflöden.

C2FC-token fungerar som digital rätt och vidarebefordrar automatiskt en viss andel kassaflöden till tokeninnehavaren.

Detta är en DeFi-ekvivalent av kassaflödesfinansiering, med ett huvudsakligt mål att hjälpa företag att få investeringar utan att behöva hoppa genom de otaliga banden som finns med traditionella centraliserade plattformar. Projekt kan få medel direkt från investerare, påskynda deras tillväxt och betala tillbaka det när de växer.

Akropolis-teamet

Ana Andrianova - Ana är VD för Akropolis och en av grundarna av projektet. Hon är examen från University of Oxford och ger en stark bakgrund inom kapitalförvaltning till projektet.

Hon har arbetat för ett antal investerings- / fondförvaltningsföretag inklusive Lehman Brothers innan hon grundade egna medel - Byhiras och Apiro Capital. Tidigare var hon rådgivare till Web3 Foundation och var tidigare medlem av Advisory Board för OpenMaker.eu som är en EU-finansierad industriell inkubator.

Kate Kurbanova - Kate är Operationschef för Akropolis och den andra grundaren av projektet. Hon har också en stark ekonomisk bakgrund och har arbetat inom blockchain-sektorn i ett antal år. Hon var rådgivare för blockchain-mikrotaskingsplattformen Latium och flyttade senare till rollen som chef för Analytics för Cindicator. Kate specialiserar sig på att utveckla forskningsverktyg och metoder och skräddarsy produkter och tjänster för kryptospecifika användningsfall.

Hela Akropolis-teamet är ganska litet och har en hel del tekniska talanger. Teamet inkluderar CTO och Lead Developer Alexander Mazaletskiy som fick doktorsexamen i automatisering och maskininlärning och har varit involverad i blockchain-utrymmet sedan 2010.

Pavel Rubin deltar i projektet som Solidity Developer och det finns tre teammedlemmar som arbetar inom områdena Software Design och UI / UX. Med den senaste fusionen med Yearn Finance kan dock teamets storlek förändras dramatiskt beroende på hur resurser mellan de två projekten delas runt.

Akropolis Hack och svar

När hackningsförsök på DeFi-projekt blir vanligare, såg 2020 hack för cirka 200 miljoner dollar, Akropolis har inte varit immun. I november 2020 drabbades de av ett hack som resulterade i förlusten av drygt 2 miljoner dollar i DAI. Förlusten var resultatet av en återinträdesattack på Delphi-poolen med ett flash-lån.

En återinträdesattack gör att angriparen kan ta ut mer pengar än vad ett smart kontrakt faktiskt innehar. Den mest kända återinträdesattacken var 2016-attacken på Ethereum DAO.

Hackkompensation

Akropolis-teamet tog hacket och förlusten av användarfonder mycket allvarligt. I det avseendet har de sagt att det är viktigt att se användarna rättvist kompenseras för eventuella förluster. För att kompensera dessa användare har Akropolis donerat 50% av de hackade tokens i intjänade AKRO-tokens, medan de återstående 50% kommer att ges från framtida produktavgifter.

• Ersättning: 50% av ersättningen i form av vAKRO;
• Betygsätta: 0.012 USD per AKRO (priset är fast på nivån strax före hacket);
• Fästande:24 månader (2 år), linjär.

Akropolis Fusion med yEarn

Yearn Finance ses som Amazonas för decentraliserad ekonomi när den snäppar upp projekt efter projekt och rullar dem in i familjen yEarn. Hittills har det inkluderats SushiSwap, Cream, Pickle Finance, Bounce, Cover Protocol, och i november 2020 lade YEarn Akropolis till den listan.

Baserat på överenskommelsen mellan de två projekten är detta mer ett samarbete än en sammanslagning, där Akropolis blir den exklusiva leverantören av Yearn Vault: s utlåningslösningar. Enligt tillkännagivandet från Akropolis:

Bidragsgivarna på Yearn och Akropolis går samman för att dra nytta av varandras styrkor och göra det möjligt för varje lag att specialisera sig ytterligare och fokusera på vad de gör bäst. Yearn kommer att fortsätta utveckla klassens bästa valv- och utlåningsprotokollösningar. Akropolis blir den exklusiva institutionella tjänsteleverantören av dessa och erbjuder skräddarsydd tillgång till deras nätverk av kunder med investeringsstrategier som är skräddarsydda specifikt för dem.

Samarbetet mellan de två flyttar Akropolis till en ny version som fokuserar mer på att föra institutionella handlare till DeFi-rymden. De två planerar också att skapa nya plattformar och pooler som kommer att förbättras alternativ för högavkastningskonton och sparpooler.

Yearn v2-valven har slagits samman med Akropolis-valven och snart kommer det att bli möjligt att tjäna PICKLE genom de nya Pickle gauge-modellerna. Det finns också en ny app planerad som kombinerar de sammanslagna Akropolis- och Yearn-valven för att integreras med Cream v2.

Akropolis förändringar

Det finns fem primära förändringar som förväntas till följd av samarbetet mellan Akropolis och Yearn Finance. Dessa förändringar är som följer:

1. Öppen källkod - AkropolisOS (operativsystemet) kommer att gå in i Open Source-utvecklingsavsnittet på Yearn.
2. Större tillgång - Akropolis får tillgång till produkter från Pickle Finance och Cream.
3. Trading Front-End - Akropolis blir front-end för service av Yearns avkastningsgenererande produkter, och deras handelsgränssnitt ger handlare tillgång till sitt kombinerade ekosystem.
4. Nya strategier för längtan - Yearn kan utnyttja Akropolis förmåga att skriva nya strategier, och deras devs kan dra nytta av Yearns prestationsavgifter precis som Pickle Finance-devs.
5. Siteoptimering - Yearn kan dra nytta av Akropolis överlägsna expertis inom affärsutveckling och få exponering för sina blue-chip-kunder.

Nya Akropolis

Med samarbetet mellan Yearn Finance och Akropolis har teamet på Akropolis utvecklat en ny långsiktig plan för projektet.

Denna plan bygger på ett snävare utvecklingsfokus som kommer att ligga på syntetiska högavkastningskonton och ett mycket överlägset användargränssnitt och erfarenhet. På väg mot 2021 har teamet på Akropolis meddelat följande beslut:

• Begränsat produktfokus: AkropolisOS och Sparta ska avskaffas och flyttas till avsnittet om utvecklingsresurser för öppen källkod för enklare, effektivare produktutbud;
• Nya valv: Akropolis antar koden för Yearn v2-valv och dess användare blir berättigade att tjäna Pickle genom den kommande Pickle Gauge och utnyttjas genom det kommande utlåningsprotokollet Cream v2;
• Nya strategier: Akropolis-bidragsgivarna skriver strategier för de nya valven och tjänar prestationsavgifter;
• Nya avkastningsgenererande produkter: För närvarande utvecklas av Akropolis-teamet kommer att dra nytta av expertis och bidrag från YEarn-teamet till förmån för hela ekosystemet.
• Ny institutionell app: Akropolis blir den exklusiva institutionella fronten till den kombinerade avkastningsgenererande produktpaketet Yearn & Akropolis och kommer att bidra med sina styrkor till det bredare yEarn-ekosystemet.

Från och med februari 2021 har Yearn v1-valv redan genomförts och teamet arbetar med Yearn v2-valv. Även i verk är en fiat onramp och stöd för stablecoins. En annan förändring som görs är att ADEL-token som används i Delphi-poolen till stor del slås samman med den primära AKRO-token.

ADEL till AKRO Swap

Efter sammanslagningen med Yearn Finance och beslutet att begränsa Akropolis fokus började samhället ifrågasätta om det var vettigt att fortsätta använda ADEL-token eller om det skulle slås samman med AKRO-token.

Den här frågeställningen uppstod baserat på ADEL-tokens historia och nytta. När den ursprungligen lanserades var planen att distribuera den till Delphi-användare som ett sätt att stimulera styrning vid en tidpunkt då AKRO var mycket koncentrerad till CEX. Utgångspunkten var att använda Delphi för att tjäna ADEL, inte för att köpa det på en börs.

ADEL var aldrig tänkt att vara en spekulativ symbol. Det skapades som ett verktygstecken med huvudsyftet att styra och utveckla Delphi.

Trots kommentarerna från Akropolis-teamet köptes ADEL på den öppna marknaden ändå, och ADEL- och AKRO-innehavarna delades in i två olika grupper, var och en med sina egna dagordningar som ofta var i strid med den långsiktiga visionen för Akropolis utveckling.

Nu när fusionen med yEarn är klar och Akropolis produktfokus kommer att begränsas finns det inte längre något relevant värdeproposition mellan ADEL och AKRO. Istället med två tokens är det lite mer än en distraktion för laget.

Ge AKRO värde genom att samla samhället samtidigt som det inte påverkar AKRO genom betydande utspädning och låta teamet snabbt gå vidare och fokusera på sammanslagning, integration och utveckling

För att minska komplexiteten i Akropolis-tokenomics och för att ge inhemska tokeninnehavare ökat värde fattades beslutet att separera AKRO- och ADEL-produkterna och att erbjuda att byta ADEL mot AKRO på frivillig basis.

Erbjudandet gjordes och alla som accepterar kommer att få ett definierat belopp ADEL till AKRO baserat på vad som finns tillgängligt från statskassan. Växelförhållandet var inte beroende av priset på något av tokena och erbjudandet möjliggör utbyte av intjänade ADEL-belöningar mot inlämnad AKRO.

ADEL till AKRO Swap Details

• Bytfrekvens: 1:15 (1 ADEL = 15 AKRO). Teamet kommer att skära ut 215M AKRO eller ~ 5.4% av den totala tokenförsörjningen för bytet. Swappräntan och det totala AKRO-beloppet är en funktion hur mycket teamet kan fördela från stiftelsen efter existerande åtaganden.
• Byt varaktighet: 1 mars till 1 maj (2 månader).
• Intjänandeperiod: 24 månader (2 år).

Mer information om bytesprocessen finns här..

AKRO Tokenomics efter sammanslagning

AKRO står nu för att samla in en TVL-referensavgift för alla medel som går in i valvet eller poolerna via Akropolis användargränssnitt. Samtidigt kommer yEarn-teamet att fokusera på att bli en leverantör av valv som en tjänst (VaaS), främst för institutionella kunder.

Medan yEarn fokuserar på utvecklingen av VaaS kan Akropolis-teamet utnyttja sina egna styrkor med fokus på affärsutveckling och regleringsfrågor för de kombinerade projekten. Samtidigt kommer Akropolis att dra nytta av den standardiserade tekniska stacken, enhetliga säkerhetsprocesser och det bredare yEarn-ekosystemet.

AKRO-innehavare fortsätter att få intäktsandel från avgifterna som genereras av Akropolis avkastningsgenererande produkter. Dessutom finns det nya avkastningsgenererande produkter i forskning som kommer att representera ett separat produktutbud utanför valvutrymmet.

AKRO kommer att fortsätta fungera som en styrningstoken för nedanstående protokollparametrar:

• Produktfunktioner och integrationer;
• avgifter;
• Föreslå ny Vault-strategi;
• Föreslå valv / skapande ram för valvstrategi.

AKRO-token

AKRO-token genomgick en privat försäljning 2018 där tokens såldes för $ 0.014 vardera och sedan en offentlig IEO på Huobi Global i juli 2019 där tokens såldes för bara $ 0.005 vardera. Hur som helst har det varit en bra investering eftersom AKRO-token för närvarande är värt 0.05125 USD i mitten av februari 2021.

När du tittar på diagrammet ovan kommer du att märka en höjning i september 2020, en liten ökning efter nyheterna om samarbetet med yEarn i november 2020, och sedan en massiv höjning högre 2021. Den spiken har lite att göra med AKRO och mycket att göra med det bredare rallyet i kryptovalutor 2021.

Det har resulterat i att en heltidsnivå på $ 0.05843 uppnåddes den 5 februari 2021. Bara ett år tidigare den 20 januari 2020 satt token på sitt allra lägsta värde på $ 0.0005343. Om du hade tillräckligt med framsynthet att köpa vid den tidpunkten hade du sett en 100x avkastning på din investering på bara ett år.

Slutsats

DAO-styrning inom decentraliserad finansiering verkar vara en utmärkt modell för att lösa många av de problem som ligger i det centraliserade banksystemet som vi alla tvingas använda idag. De DAO-kontrollerade kapitalpoolerna som skapats av Akropolis verkar kunna skapa ett rättvisare system genom att ta bort giriga mellanhänder och återföra makten till folket.

Det är för närvarande okänt hur Akropolis kommer att dra mest nytta av samarbetet med teamet på yEarn Finance. Som det ser ut verkar det som att utvecklingen av valv kommer att förbli det primära fokuset för yEarn-teamet, och att akropolisteamet kommer att ge affärsutveckling och marknadsföringsstöd, samtidigt som de drar nytta av avgifterna som genereras av valven.

Eftersom många av Akropolis-projekten blir öppen källkod och helt styrs av samhället kommer det att bli intressant att se hur de går. Som den enda plattformen som tillåter undercollateraliserade lån bör Sparta inte ha några problem att överleva. Och möjligheterna med AkropolisOS är mycket större än enkel samhällsbank och sparande. Jag tror att det finns många andra användningsfall som kan komma från AkropolisOS.

Akropolis är fortfarande i ett mycket tidigt skede av sin utveckling, och det är omöjligt att säga vad det kan bli om 5, 10 eller 20 år. Med ett växande samhälle och det tidiga genomförandet av nya dApps verkar projektet få ett eget liv, vilket naturligtvis är nödvändigt för att ett DAO-projekt ska blomstra.

Med så många möjligheter som finns i AkropolisOS kommer det att vara väldigt intressant att se vilka produkter samhället utvecklar nu när projektet har öppet.

Utvalda bilder via Shutterstock

Ansvarsfriskrivning: Detta är författarens åsikter och bör inte betraktas som investeringsråd. Läsarna bör göra sin egen forskning.

Källa: https://www.coinbureau.com/review/akropolis-akro/