DeFi för investerare: Hitta nästa Crypto Unicorn

Tänk dig om du hade en supermakt som låter dig investera i nästa Google, Amazon eller Apple.

Jag föreställer mig detta som ett slags "Spidey Sense" som låter dig upptäcka nästa företag med hög tillväxt, miljarder dollar. Låt oss kalla den här superkraften "Uni-Sense."

Idag hjälper jag dig att låsa upp den supermakten.

Detta är ett djärvt påstående, men det är hur säker jag är på tillväxten av DeFi, den decentraliserade finansieringstekniken som kommer att ta över bankerna. Jag är ännu mer säker på att de inte har någon aning om vad som händer: DeFi äter banker.

Om du är ny i rymden är DeFi en ny typ av finansiella tjänster som utvecklats delvis som svar på den förvirrande juridiska statusen för kryptovalutor. Eftersom regeringar inte kan bestämma sig, finns det denna rasande press för att förnya sig omkring dem, på sätt som inte går att stänga av.

World Economic Forum har ett utmärkt DeFi Policy-Maker Toolkit, för att hjälpa utbilda banker och regeringar om hur det fungerar och hur de kan reagera. Denna rapport är en måste-läsare för blockchain-investerare, särskilt detta diagram:

Denna "Defi stack" är en fantastisk modell för att förstå detta nya finansiella system. När du förstår dessa olika lager kan du utveckla din Uni-Sense för att hjälpa dig att hitta nästa enhörning (dvs. det ledande företaget eller projektet) i varje lager.

Låt oss packa upp dessa lager mer detaljerat. Nedifrån och upp har vi:

Bosättningsskiktet

Det här är infrastrukturen som DeFi bygger på. För de allra flesta DeFi-projekt är detta lager Ethereum. Som jag har sagt igen och afå, det enklaste sättet att investera i DeFi är att bara köpa och hålla ETH. Det är grunden för DeFi, och det är grunden för en smart DeFi-investeringsportfölj (inklusive min).

Tillgångsskiktet

Dessa är stablecoins som fungerar som "på ramper" och "off ramper" mellan traditionella och digitala finansiella system. De flesta av dessa stablecoins är knutna till dollarn, så det är ingen mening att "investera" i dem, eftersom de inte kommer att öka i värde - dock de företag som ger ut stablecoins kommer att bli extremt värdefullt när de publiceras på den traditionella aktiemarknaden. (Se min bit på Coinbase lager.)

Gateway Layer

Det här är plånboken som innehåller din krypto. I DeFi ägs den stora majoriteten av marknadsandelen av Metamask, som är en produkt från Consensys. För närvarande är Consensys ett privat företag, men jag förväntar mig att det kommer att förändras. (Coinbase lanserade nyligen sin egen Metamask-konkurrentplånbok - en annan anledning att överväga att investera i Mynt lager.)

Applikationslagret

Här blir saker intressanta. Det här är som de appar som körs på din dator eller din telefon, och WEF-rapporten har delat dem i fyra kategorier (det kommer säkert att finnas fler).

1) Decentraliserade utbyten: Med dessa plattformar kan du byta (eller byta) en kryptovaluta mot en annan. Tänk på börser som Coinbase eller Binance, men decentraliserad. Detta gör det ännu enklare för investerare: istället för att vänta på att de ska börsnoteras, köper och håller du helt enkelt deras symbol, vars pris är en återspegling av vad investerare tror att det framtida värdet kommer att vara värt. Den nuvarande DEX-ledaren är Ta bort (UNI), som - troget sitt namn - redan är en enhörning.

2) Kredit: Istället för att låna från banker låter DeFi-plattformar användare låna från varandra. Du tjänar plattformsbaserade tokens för utlåning och upplåning, och dessa tokens går vanligtvis upp eftersom plattformen lockar fler användare (se steg 3 i diagrammet ovan).

Den nuvarande ledaren i detta utrymme är Luktämne, som också är en enhörning. För att vara tydlig finns det två sätt att investera i COMP: du kan antingen låna ut mycket krypto via Compound för att tjäna COMP-tokens (se steg 3 ovan) - eller om du tror på projektets långsiktiga potential kan du bara köpa och håll COMP direkt.

3) Derivat: Här blir det knepigt. Ett derivat är i huvudsak en blockchain-baserad token bunden till någon annan tillgång. Det finns för många att nämna: terminer, optioner, förutsägelsemarknader och till och med NFT är alla typer av derivat. Faran med att investera i derivat är att du snabbt kan bygga ett Jengatornet - dvs derivat av derivat - som plötsligt kan krascha ner. Trampa försiktigt.

4) Försäkring: Att handla med DeFi är riskabelt, så en av de största möjligheterna är att helt enkelt investera i de företag som försäkrar sig mot all denna risk. (Tänk på Warren Buffetts enorma investering i försäkringsbolaget GEICO, en av hans mest lönsamt någonsin.)

DeFi-försäkring skyddar användare från smarta kontraktsfel eller protokollhack: den nuvarande ledaren här är Nexus ömsesidigt, vars NXM-token ännu inte är enhörningsstatus, vilket gör det till en intressant investeringsmöjlighet. Titta på detta utrymme med laserögon.

Aggregation Layer

Här kan alla dessa DeFi-tjänster kombineras, vilket är något som verkligen är unikt för detta utrymme, och där bankerna bara inte kan konkurrera. Eftersom allt är baserat på programvara kan krypto som du har investerat i DeFi omfördelas automatiskt och jaga ständigt den bästa avkastningen på dina pengar. (Tänk på det som en robo-rådgivare för steroider.) I denna kategori finns:

1) DEX-aggregatorer: Tänk på kajak eller Google Flights, som är flygtjänsttjänster som sparar tid för att hitta de bästa biljettpriserna. Om du försöker byta en token mot en annan, kommer DEX-aggregatorer automatiskt att skanna alla de bästa decentraliserade börserna, hitta den bästa kursen och dirigera din handel dit. Den ledande tjänsten är för närvarande 1inch. (Se även vår artikel om Topp DEX-aggregat.)

2) Kapital- och avkastningshantering: Traditionella kapitalförvaltare är människor som investerar dina pengar i en väldiversifierad portfölj. I DeFi kan allt detta göras i kod. Ett exempel är gunga (BAL), som är som en självåterbalanserande indexfond. Om du vill behålla en portfölj på 70% bitcoin och 30% Ethereum kommer en Balancer-pool att hålla dem automatiskt balanserade för dig, vilket gör affärer bakom kulisserna när priset på BTC och ETH ändras. Traditionella finansförvaltare kommer att störas massivt av dessa nya webbplatser för kapitalförvaltning. Affärsmodeller utvecklas snabbt, så träna dina krafter hos Uni-Sense på det här utrymmet.

Den hemliga boken för att utveckla din Uni-Sense

Det finns en bok med en underjordisk kult som följer bland framgångsrika blockchain-investerare: Teknologiska revolutioner och finansiellt kapital av akademisk forskare Carlota Perez. (Inbunden säljs för $ 125.00 den amason, och det är värt det.)

Perez hävdar att tekniska revolutioner kommer i vågor: den industriella revolutionen, järnvägsrevolutionen, internetrevolutionen och så vidare. Var och en av dessa tekniska revolutioner kräver enorma summor pengar, för var och en kräver sin egen infrastruktur. Således går ekonomiska och tekniska revolutioner hand i hand.

För att till exempel ha en bilrevolution måste du också bygga ut vägar, tillgång till billigt bränsle, bilhandlare och så mycket mer. Carloads av pengar strömmar in i dessa relaterade industrier och skapar nya finansiella innovationer som bilförsäkring och bilfinansiering. Världen börjar förändras på djupgående och oförutsägbara sätt: bilar betyder frihet, så människor börjar ta fler semestrar, flytta till förorterna och så vidare. Så dessa tekniska och ekonomiska revolutioner orsakar permanenta, långsiktiga förändringar i samhället.

Blockchain-nördar älskar den här boken eftersom vi ser den nuvarande åldern som början på en ny teknikrevolution. Bitcoin, kryptovalutor och nu DeFi är några av komponenterna i den här nya vågen, som sannolikt kommer att vara lika störande och långtgående som den industriella revolutionen.

Men det var den här sidan som jag skannade och fäst på skrivbordet när jag först läste boken:

På en sida har Perez enkelt sammanfattat de fem typerna av finansiella innovationer som åtföljer dessa tekniska revolutioner. Jag tittar regelbundet på det här diagrammet för att finjustera mina unicorn-avkänningskrafter, och jag uppmuntrar dig att spendera tid på att absorbera dessa fem kategorier: de kommer också att skärpa din Uni-Sense.

Morgondagens mest värdefulla företag kommer att vara blockchain-ledarna i var och en av dessa kategorier.

Observera att många inte kommer att vara ”företag” i traditionell mening: de kommer att vara decentraliserade projekt. Ändå, Du kan investera i dem idag genom att helt enkelt köpa och hålla medföljande symbol.

Få alltid att falla på plats

Låt oss nu kombinera Perezs kategorier med DeFi-kategorierna från World Economic Forum-rapporten:

Ekonomisk innovation	DeFi-kategori	Nuvarande ledare	Investerbar tillgång
Tillhandahålla kapital för nya produkter eller tjänster	Stablecoins	Tether, USDC (Circle / Coinbase)	Coinbase lager
Hjälper tillväxt eller expansion	Kredit	Luktämne	COMP
Modernisering av själva de finansiella tjänsterna	Distribuerade huvudböcker, centraliserade börser, decentraliserade börser, plånböcker	Ethereum, Binance, Uniswap, Coinbase, ConsenSys	ETH, BNB, UNI, Coinbase-lager
Vinsttagande och spridning av investeringar och risker	Försäkring, derivat	Nexus ömsesidigt	NXM
Återfinansieringsförpliktelser eller mobilisering av tillgångar	DEX-aggregatorer, kapitalförvaltning, avkastningshantering	Balans, 1 tum	BAL, 1 tum

Detta är din ram för framtiden för ekonomi.

Liksom de första dagarna på internet går det snabbt. Dessa är de nuvarande ledarna, men nya utmanare uppstår varje vecka. Vissa av dessa projekt kanske inte finns på fem år, men den större trenden är här för att stanna: DeFi moderniserar finansiella tjänster, och det ger enorma möjligheter för investerare.

TLDR: Det enklaste sättet att investera i DeFi är att köpa och hålla ETH. För dem med tid och pengar, överväga att diversifiera till aktierna och blocken i tabellen ovan, eftersom de sannolikt kommer att vara framtidens enhörningar (vissa är redan enhörningar idag). Gör din forskning. Utveckla din Uni-Sense. Rida in i solnedgången.

Du kanske också är intresserad av att läsa:

Källa: https://www.bitcoinmarketjournal.com/crypto-unicorn/