Dubai-baserade OTC Crypto Exchange lockar sanktionerade handlare: Rapport

Coinsfera, den Dubai-baserade over-the-counter (OTC) kryptobörsen, har visat sig populär bland handlare som sanktionerats av väst.

Direkt rapporterade i måndags att Coinsfera håller på att bli den bästa börsen för ryssar, iranier och andra som skadats av västerländska sanktioner eller lokala restriktioner.

Börsens kunder är i första hand de som kämpar för att handla via banker på grund av begränsningar i deras tillgång, sa bankirer, advokater och kryptochefer till butiken. 

Sanktionerade ryssar har flugit till Dubai för att genomföra betydande OTC-transaktioner, säger tre källor till Bloomberg.

OTC-skrivbord som det Coinsfera driver tillåter handlare att byta digitala tillgångar bort från offentliga marknader. Valar väljer vanligtvis OTC-plattformar om de vill göra betydande spel utan att påverka kryptopriserna, som, beroende på tillgången, kan vara illikvida och därmed känsliga för stora affärer. 

Till skillnad från centraliserade börser, som matchar affärer digitalt, utförs OTC-affärer regelbundet genom att byta offline kryptolagringslösningar. Denna struktur tillåter Coinfera-användare att köpa kryptotillgångar lokalt och sedan sälja dem för Få Pengar Omedelbart I Dubai. 

Praktiskt taget alla större kryptobörser, inklusive Binance, Coinbase och Kraken, driver OTC-desk, även om användare i allmänhet måste klara efterlevnadskontroll, vilket utesluter individer som sanktionerats av USA och andra större jurisdiktioner.

Coinsfera, som startade i Dubai 2015, beskriver sig själv som en "cashpoint" för kryptovaluta genom vilken användare kan köpa och sälja över 500 kryptovalutor inom 10 till 15 minuter.

"Kunder som använder Coinsferas kryptoväxlingsprocedurer är inte begränsade av handelsrestriktioner," skrev företaget i en tidigare uttalande. "Alla mängder pengar kan erhållas med lätthet, till lägsta möjliga kostnad och på kortast möjliga tid. Användare kan enkelt sälja eller köpa bitcoin i Dubai med ett giltigt ID från vilken nation som helst.”

Den lokala entreprenören Karin Veri berättade för butiken att hon besöker Coinsfera varje månad och att "det är ett enkelt sätt att få ut pengar på bara några minuter." 

Dubai vill vara ett globalt kryptonav

Både Binance och kraken har blivit föremål för granskning för att ha brutit mot amerikanska sanktioner genom att ge användare i Iran tillgång till dess tjänster. Efter USA återtog från kärnkraftsavtalet med Iran 2018 förbjöds företag att fortsätta handeln i landet i Mellanöstern. 

Binance och Coinbase har flyttat för att blockera vissa ryska användare efter att USA, Storbritannien och Europeiska unionen införde sanktioner mot dess krig med Ukraina. 

Men Förenade Arabemiraten, hem till det glittriga Dubai, har valt att inte införa sanktioner mot Ryssland. Det betyder Coinsfera - som också har kontor i London, Istanbul och Pristina — och andra OTC-börser är inte förbjudna att bedriva sådan verksamhet.

Trots det har USA gjort det uppmanas finansiella institutioner i Förenade Arabemiraten att vara "överdrivet försiktiga" med att hantera Rysslandsrelaterade affärer. 

Bloomberg sa att mängden pengar Coinsfera flyttar är inte klart, eftersom affärer är kontantbaserade och inte rapporteras offentligt. Men en talesperson berättade för reportrar att den genomför en fullständig genomgång av användare och följer förfaranden som syftar till att bekämpa olagliga transaktioner – trots att det är en fristad för sanktionerade handlare.

Dubai har vuxit fram som ett nav för handel med kryptotillgångar, delvis på grund av dess vänliga skattepolitik och attraktiva regleringar som har lockat entreprenörer från hela världen. Data visar att en tredjedel av UAE-invånarna är kryptoinvesterare. 

Binance chef Changpeng Zhao nyligen rörd från Singapore till Dubai, medan utbyten inkl FTX och Binance har nyligen varit beviljats provisoriska licenser för virtuella tillgångar där.

Få dagens bästa kryptonyheter och insikter levererade till din inkorg varje kväll. Prenumerera på Blockworks kostnadsfria nyhetsbrev nu.