FCMC ålägger böter till Renesource Capital och dess styrelseordförande

Financial and Capital Market Commission (FCMC) och värdepappersföretaget AS, Renesource Capital, har nått ett administrativt avtal som innehåller en rad böter och rättsliga skyldigheter. Enligt tillkännagivandet har Renesource Capital ålagts böter på 34,000 XNUMX euro för överträdelser av lagen om finansiella instrument (FIML), och ytterligare ett straff för samma belopp för överträdelse av lagen om förebyggande av penningtvätt och terrorism och spridning Finansiering (AML-lag).

Dessutom ålade FCMC Mārtiņš Priede, värdepappersföretagets styrelseordförande, böter på 2,900 XNUMX euro per administrativ överenskommelse nått.

”Under inspektionerna identifierade FCMC ett antal överträdelser av myndighetskraven i Renesource Capital, såsom att tillämpa dolda provisioner, tillhandahålla ofullständig och förtidig information om kostnader och kostnader före och efter en transaktion, underlåtenhet att meddela kunden i rätt tid om planerade kostnader och kostnader före tillhandahållande av investeringstjänster eller kompletterande tjänster samt brister i intern styrning, sade kommissionen.

Riktlinjer som tillhandahålls till företaget

AML-lagen överträffades också enligt de förfrågningar som gjordes, eftersom FCMC hävdade att Renesource Capitals AML / CTPF interna kontrollsystem inte var tillräckligt effektivt. Om ordförandens roll noterade kommissionen: ”Som en del av inspektionen drog FCMC slutsatsen att Mārtiņš Priede, styrelseordförande för Renesource Capital, som ansvarig person för övervakning av AML / CTPF-fältet, inte säkerställde att Renesource Capital tog lämpligt åtgärder för att garantera att AML / CTPF: s interna kontrollsystem fungerar effektivt och oberoende av riskhanteringsfunktioner, och därmed utsätta Renesource Capital för penningtvätt och rykte om rykte. ”

FCMC tillhandahöll också ytterligare riktlinjer till värdepappersföretaget för att följa de angivna tidsgränserna. Dessutom uppmanade kommissionen Renesource Capital att förbättra sitt interna kontrollsystem för att förhindra framtida sanktioner för brott mot lagen om finansiella instrument.