Fintech-konsolidering kommer att intensifieras i år

2022 började en betydande konsolideringsfas för fintech-sektorn, en trend som kommer att accelerera i år eftersom det ekonomiska klimatet fortsätter att försämras inför förhöjd inflation, högre räntor och minskade investeringar, en ny analys av fintech research företaget Whitesight säger.

I sin årliga Fintech M&A Roundup tittar Whitesight på fusioner och förvärv (M&A) aktivitet under 2022, ger en sammanfattning av anmärkningsvärda affärer över viktiga fintech-segment och avslöjar konsolideringstrender som dök upp under 2022.

Enligt rapporten var 2022 ett år av anmärkningsvärd M&A-aktivitet för den globala fintech-sektorn, som registrerade mer än 700 affärer, varav minst åtta miljarder dollar transaktioner.

Dessa transaktioner involverade både stora företag och medelstora företag som ville utnyttja stordriftsfördelar, utöka sin omfattning och få tillgång till ytterligare tekniska möjligheter, fann analysen.

Företag som Equitable Bank, Razorpay, Bakkt, Sage, Chetwood och ShopBack följde förvärvsstrategier för att hjälpa dem att expandera utomlands, öka sin marknadsandel, utöka sitt produktutbud och utnyttja nya affärsmöjligheter.

Equitable Bank, en kanadensisk utmanarbank, förvärvade rivaliserande Concentra Bank i februari för att förbättra sin skala, kapacitet, talang och teknologi; digitala tillgångsföretaget Bakkt fört APEX Crypto, en nyckelfärdig plattform för integrerad kryptohandel, i november för att stärka sitt utbud av kryptovalutaprodukter och utöka sitt fotavtryck till ytterligare kundvertikaler inklusive fintechs, handelsappsplattformar och neobanker; och Razorpay, ett ledande betalningsföretag från Indien, förvärvade Malaysiska fintech-startupen Curlec i februari kommer in på den sydostasiatiska marknaden.

Dessa förvärv kom på baksidan av en utmanande makroekonomisk miljö som utlöste en återgång i finansieringen av globalt riskkapital (VC) och tvingade investerare att minska sin investeringstakt avsevärt mitt i fallande offentliga marknader.

Behovet av finansiell stabilitet fick många mindre och mindre etablerade företag att fly för att gå samman med andra företag för att få tillgång till ytterligare kapital och andra resurser för att hålla sig flytande.

Fintech-konsolidering 2022 drevs också av ansträngningar från etablerade operatörer för att få tillgång till ny teknik och förbli konkurrenskraftig i det snabbt växande finansiella landskapet. Dessa förvärvade innovativa fintech-startups för deras tekniska kapacitet, affärsexpertis samt för att få tillgång till nya kundsegment.

Finansiella institutioner inklusive Visa, Barclays, JP Morgan och Goldman Sachs engagerade sig i M&A för att driva fram sina strategier för öppen bankverksamhet, hypotekslån, digital bankverksamhet, digitala betalningar och förmögenhetsförvaltning.

Visa avslutade i mars förvärvade den öppna bankstartupen Tink för USD 2 miljarder i årets fjärde största M&A-affär; JP Morgan köpt det molnbaserade betalteknikföretaget Renovite i september för att modernisera sin betalningsinfrastruktur och förbättra sina köpmöjligheter; och Goldman Sachs avslutade dess förvärv av NextCapital Group i april, ett drag som försökte hjälpa banken att påskynda expansionen av sina tjänster till den växande pensionsmarknaden med definierade bidrag (DC) genom personliga hanterade konton och digital rådgivning.

Digital bankverksamhet, digitala betalningar och fintech-infrastruktur leder M&A-aktiviteten

Över alla fintech-segment var konsolideringen mest märkbar i tre kategorier, nämligen digital bankverksamhet, digitala betalningar och fintech-infrastruktur, fann analysen.

Inom digital bankverksamhet drevs företagsförvärv och förvärv främst av utmanare som ville förvärva konkurrenter på lokala och utländska marknader för att utöka sitt fotavtryck och marknadsandelar, men också för att få tillgång till nya produkter och tjänster som utlåning och affärslösningar.

I Danmark gjorde den mobilbaserade digitalbanken Lunar flera förvärv under 2022, och ryckte till sig den norska digitalbanken Instabank i Mars och dansk full-stack betalningsplattform Paylike in Juli.

I Frankrike, Qonto, en digital finansiell förvaltningsleverantör som betjänar små och medelstora företag (SMF) och frilansare, förvärvade Tyska konkurrenten Penta i juli för att driva sin expansion till det europeiska landet.

Och i Sydafrika, digitalbanken TymeBank slutfört förvärvet av Retail Capital i december, ett drag som syftade till att stärka sitt affärsbankerbjudande med lån till små och medelstora företag.

Liksom inom digital bank, fokuserade M&A-affärer inom digitala betalningar främst på att utöka produktportföljer och få tillgång till nya tekniska möjligheter som onlinebetalningar, konto-till-konto-betalningar (A2A), köp nu, betala senare (BNPL) och belöningar.

Sådana affärer inkluderade förvärvet av Qfix, en leverantör av integrerade onlinebetalningar och faktureringstjänster, av det indiska betalteknikföretaget Pine Labs; förvärvet av Orchestrate, en leverantör av fintech-infrastruktur, av banking-as-a-service (BaaS)-företaget Bloc; och förvärvet av MyCash, ett företag för remittering av konsumenter, av singaporska neobank INFT.

Inom fintech-infrastruktur upplevde segment inklusive öppen bankverksamhet, BaaS, kärnbanksverksamhet, grön fintech och miljö-, social- och styrningsteknik (ESG) och välståndsteknik stort intresse från teknikjättar och branschledare.

Denna trend bevisas av transaktioner som Visas förvärv av den öppna bankplattformen Tink för 2 miljarder USD (årets fjärde största); Apples förvärv av Credit Kudos, en startup som utvecklar programvara som använder konsumenternas bankdata för att göra mer välgrundade kreditkontroller av låneansökningar; och Nasdaqs förvärv av Metrio, ett klimatteknikföretag för mjukvara som en tjänst (SaaS).

Fintechbranschens konsolideringsfas förväntas fortsätta under de kommande åren, förutspår Whitesight. Och även om detta kan leda till kortsiktiga störningar, kommer det i slutändan att resultera i en stark och mer motståndskraftig fintech-industri som är bättre rustad för att klara framtida motvind, säger rapporten.

Bildkredit: redigerad från Freepik

• SEO-drivet innehåll och PR-distribution. Bli förstärkt idag.
• Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Kunskap förstärkt. Tillgång här.
• Källa: https://fintechnews.sg/68969/funding/fintech-consolidation-set-to-intensify-this-year/