FIS säljer majoritetsandelar i Worldpay till Private Equity-företaget GTCR – Finovate

• Fintech-jätten FIS meddelade att de kommer att sälja en majoritetsandel i Worldpay till private equity-företaget GTCR.
• Flytten kommer drygt fyra år efter att FIS förvärvade Worldpay i en affär värd 43 miljarder dollar.
• Transaktionen är den största hittills för GTCR och den största belånade buyouten 2023.

Fyra år senare förvärvande betalningsföretag Worldpay, fintech titan FIS har meddelade planerar att sälja en majoritetsandel i företaget. Private equity-bolaget GTCR är köparen och kommer att få 55 % av Worldpay, som för närvarande värderas till 18.5 miljarder dollar. Observera att när FIS förvärvade företaget 2019 värderades Worldpay till 43 miljarder dollar.

Försäljningen förväntas avslutas under första kvartalet 2023. Förre Worldpay-vd:n Charles Drucker kommer att återutnämnas till VD.

Transaktionen är den största hittills för PE-företaget. Affären är också årets största belånade buyout. GTCR kommer att finansiera hälften av transaktionen med aktiefinansiering och den andra hälften via lånat kapital. GTCR har också åtagit sig en ytterligare investering på så mycket som 1.25 miljarder dollar i Worldpay för att underlätta framtida förvärv. Enligt Reuters kunde GTCR bjuda över Advent International, ett konkurrerande företag som också var intresserad av en stor andel i Worldpay.

FIS kommer att använda kapitalet från försäljningen för att pensionera skulder och köpa tillbaka aktier från sina nuvarande aktieägare. Försäljningen kommer efter månader av strategisk granskning och påtryckningar från aktivistiska investerare som är oroade över vad de har kallat "underinvesteringar", "operativa felsteg" och en övergripande "misslyckad integration" av Worldpay i FIS. Förvärvet kommer att hjälpa Worldpay att minska sin skuld från 20 miljarder dollar i slutet av mars till 10 miljarder dollar när affären avslutas nästa år. Den strategiska översynen, ledd av FIS vd Stephanie Ferris, är utformad för att hjälpa företaget att minska kostnaderna med 1.25 miljarder dollar.

Sans Worldpay kommer FIS att fortsätta att driva sin kärnverksamhet för bearbetningssystem för banker och finansinstitut, samt sin kapitalmarknadsavdelning för värdepappersföretag. FIS kapitalmarknadsverksamhet står för knappt 25 % av bolagets intäkter. Bolagets bankteknikdivision står för 46 % av intäkterna och dess handlare står för cirka 30 %.

FIS grundades 1968 och har varit en alun i Finovate sedan 2010. Worldpay är en alun från vår utvecklarkonferens, som presenterar sin teknik för FinDEVr-publiken 2015 och igen 2016.

Foto Karolina Grabowska

• SEO-drivet innehåll och PR-distribution. Bli förstärkt idag.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Styrka dig själv. Tillgång här.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Kunskap förstärkt. Tillgång här.
• Platoesg. Fordon / elbilar, Kol, CleanTech, Energi, Miljö, Sol, Avfallshantering. Tillgång här.
• BlockOffsets. Modernisera miljökompensation ägande. Tillgång här.
• Källa: https://finovate.com/fis-sells-majority-stake-in-worldpay-to-private-equity-firm-gtcr/