Hur banker moderniserar den digitala kärnan, följ reglerna

Banker vet att för att få en konkurrensfördel på marknaden och bättre servicekunder måste de modernisera sin teknikstack. Det finns en klar medvetenhet om de utmaningar som äldre kärnleverantörer står inför när det gäller att hänga med i utvecklingen av dagens digitala bankkrav. Mycket av samtalet har dock varit centrerat kring tid, kostnader och risk för störningar från att genomgå en större systemöversyn.

Men det finns en annan nyckelfaktor som håller tillbaka bankerna – en brist på klarhet och detaljer kring hur centralbanksleverantörer kan hjälpa banker att upprätthålla regelefterlevnad när de implementerar dessa nya system.

Även om den bästa digitala användarupplevelsen inte är allt, är det viktigt att en kärnbanksplattform som driver UX stöds av de senaste standarderna för efterlevnad av regelverk. Konsekvensen av bristande efterlevnad är något som bankerna helt enkelt inte har råd med.

Att navigera på efterlevnadsriskarenan är där man är tveksam till att ta till sig kärnmoderniseringsträffar eftersom okända finns kring vad riskerna är, hur man närmar sig denna väg och hur man kan minska dessa risker. Men innan banker vet en potentiell digital kärnleverantör finns det viktiga frågor att överväga. De första sex kommer att hjälpa till att förtydliga en banks inställning till digital transformation.

1. Vad är en banks tolerans för regulatoriska risker när det gäller teknik?

2. Vad är effekten av en potentiell digital kärnlösning på regulatoriska risker, och vilka acceptabla mekanismer kan implementeras för att minska riskerna?

3. Hur kommer den digitala kärnlösningen att effektivisera de nuvarande efterlevnadsprocesserna; vilka fördelar förväntas och överväger fördelarna kostnaderna?

4. Vilka effekter kommer den digitala kärnlösningen att få för hanteringen av regulatoriska förändringar?

5. Hur gör banken tillsynspartners och granskare bekväma med besluten om detta genomförs i praktiken?

6. Hur översätter en bank sin nuvarande risktolerans och planerar en digital miljö?

När det väl finns intern klarhet om en banks strategi för digital transformation bör den ställa mer informerade och meningsfulla frågor till sin blivande digitala kärnleverantör, inklusive:

7. Hur har den digitala kärnlösningen utformats för att banken ska kunna följa myndighetskrav?  

8. Hur säkerställer en bank att ett tillvägagångssätt för regelefterlevnad är framtidssäkrat för att utvecklas med fortsatta förändringar på marknaden? 

9. Hur följer banken dagens förändringar och hur kommuniceras detta med kunderna när kraven utvecklas?  

10. Hur passar förändringshanteringsprogrammet in i en banks övergripande regelverk? 

11. Hur säkerställer banken att dess efterlevnadsprogram är tillräckligt robust för att möta branschens förväntningar och tillsynskrav från banktillsynsmyndigheter? 

12. Vilka är experterna på regelefterlevnad i teamet – vilken kunskapsbas har de inom varje nyckelområde? 

Överbrygga den digitala klyftan

Med tanke på att alla banker måste jonglera i dag för att byta digitala kärnbanker är det lätt att förstå varför banker är så riskvilliga. Det är här förtroende och erfarenhet behövs för att överbrygga den digitala klyftan samtidigt som man effektivt tar itu med regelefterlevnadselementen i en digital kärnomvandling eller -ökning. Inom fintech innebär detta att arbeta med en beprövad plattform för finansiella tjänster som förlitar sig på ett dedikerat produktefterlevnadsteam som förstår komplexiteten på den amerikanska bankmarknaden.

När du utforskar nästa generations digitala kärnleverantörer, leta efter beprövade leverantörer som har decennier av erfarenhet av att bygga förtroende på marknaden genom att kombinera kraften i teknik och branschexpertis med ett robust team av experter på bank-som-en-tjänst och digital bankmarknad. . Överväg en leverantör som arbetar snabbare, smartare och mer kostnadseffektivt med intelligent automation samt en som arbetar med banker för att ta itu med finansiella och tekniska driftstjänster, inklusive säkerhet, efterlevnad, riskhantering och kundservice.

En nivå av komfort för att initiera kärnbanksövergången kan uppnås när man arbetar med en marknadstestad partner som vet att implementering av en digital kärna handlar om en lösning som är säker, hållbar, minimerar störningar i verksamheten, kan samexistera med nuvarande verksamhet och är utformad med regelefterlevnad i åtanke.

Mer än någonsin har banker en kraftfull möjlighet att leverera pålitliga, säkra, flexibla och skräddarsydda finansiella erbjudanden för sina kunder – allt samtidigt som de prioriterar efterlevnad. Det första steget är att ställa rätt frågor för att informera om vilken teknik som matchar bankens och dess kunders unika behov.

Kathleen Yeh är chef för North American Product Compliance på Galileo, där hon har mer än 20 års erfarenhet av bank- och finansiella tjänster. Dessförinnan var hon chef för efterlevnad för Poppy Bank och Chief Compliance Officer för Tri Counties Bank. Yeh har tidigare haft konsultroller på seniornivå med en mängd olika banker och bankinstitutioner, inklusive Wells Fargo, Treliant, Aurora Bank och Infosys. 

• SEO-drivet innehåll och PR-distribution. Bli förstärkt idag.
• Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Kunskap förstärkt. Tillgång här.
• Källa: https://bankautomationnews.com/allposts/core-cloud/how-banks-modernize-digital-core-keep-in-reg-compliance/