Rethinking AML: A Call for Innovation and Efficiency

Rethinking AML: A Call for Innovation and Efficiency

Tidsstämpel: 13 februari 2024 4:29
Rethinking AML: A Call for Innovation and Efficiency PlatoBlockchain Data Intelligence. Vertikal sökning. Ai.

Inom den finansiella tjänstesektorn, Anti-penningtvätt (AML) fortsätter att vara ett ämne för intensiv debatt. Diskussionerna pendlar mellan att förespråka strängare regler och att ifrågasätta omfattningen av bankernas ansvar för att övervaka (bevaka) finansiella transaktioner.

AML-bestämmelser är avgörande för att förhindra användning av finansiella institutioner för att underlätta brott som penningtvätt och finansiering av terrorism. Effektiviteten av dessa åtgärder är dock ofta under granskning, särskilt med tanke på deras inverkan på legitima kunder och bankers finansiella modeller. Trots rigorösa AML-ramverk kvarstår ett betydande gap mellan deras avsedda utfall och faktiska resultat, dvs.

  • FN uppskattar att cirka 2 biljoner dollar, motsvarande BNP för en stor ekonomi som Frankrike, cirkulerar årligen genom penningtvättskanaler. Alarmerande detekterings- och avlyssningshastigheterna är oroande låga, med endast cirka 2 % av denna mängd detekteras, och bara en bråkdel av den stoppades effektivt. Detta belyser bristerna i nuvarande KYC- och AML-processer när det gäller att hantera stora ekonomiska brott.

  • Legitima kunder möter betydande återverkningar på grund av de miljarder som investeras i efterlevnad varje år, vilket eskalerar kostnaderna för konsumenterna och potentiellt utesluter dem från viktiga banktjänster. Till exempel kan små och medelstora företag möta allvarliga affärsstörningar på grund av blockerade betalningar, migranter kan kämpa för att tillhandahålla nödvändiga identitetsbevis för KYC, och låginkomstkonsumenter kan orättvist flaggas som högrisk.

  • Dussintals finansiella institutioner har redan bötfällts för enorma belopp för bristande efterlevnad av KYC- och AML-procedurer. Bara under 2023 bötfälldes flera finansiella institutioner, inklusive Binance (4 miljarder USD), Crown Resorts (450 miljoner USD), Deutsche Bank (186 miljoner USD) och Bank of Queensland (50 miljoner USD), betydande belopp för bristande efterlevnad av KYC- och AML-procedurer. , vilket har bidragit till över 403 miljarder dollar i straffavgifter sedan 2008.

Att förbättra AML-processer kräver en övergång från föreskrivande statliga åtgärder mot att främja innovation och effektivitet. Detta innebär att man går bortom en "check-the-box"-mentalitet till lösningar som effektivt identifierar och minskar risker för penningtvätt, en utmaning som förvärras av komplexiteten i att mäta AML-effektivitet. Till exempel har en bank som identifierar många AML-fall inte nödvändigtvis god praxis på plats. De kan också ha haft tur eller kanske ha en affärsmodell som drar till sig mycket penningtvätt (gör det lättare att upptäcka toppen av isberget).

Finansiella institutioner kan navigera i AML-landskapet mer effektivt genom att implementera bästa praxis som minimerar störningar och förbättrar efterlevnaden, till exempel:

  • Att anta ett riskbaserat tillvägagångssätt: Istället för att tillämpa samma nivå av granskning på varje transaktion bör finansinstituten anta ett riskbaserat tillvägagångssätt som fokuserar på transaktioner som med största sannolikhet är högrisk. Detta kommer att göra det möjligt för banken att prioritera sina ansträngningar och minska antalet falska positiva resultat.

  • Hävstångsteknik: Många finansinstitut använder fortfarande enkla regelbaserade AML-system implementerade på föråldrade och siled system, vilket logiskt sett resulterar i dåliga resultat. Antagandet av avancerade, ofta AI-baserade system som erbjuds av olika RegTech-företag (som ComplyAdvantage, Chainalysis, Unit21, Discai, Alessa, Fraudio) kan dock förbättra detekteringsnoggrannheten, vilket minskar både falska positiva och falska negativa utan att nämnvärt påverka användarupplevelsen. RegTech kan erbjuda en ledstjärna av hopp för överbelastade efterlevnadsavdelningar.

  • Att främja en efterlevnadskultur: Kontinuerlig utbildning och träning säkerställer att alla bankanställda är väl bevandrade i AML-regler och förstår sin roll i efterlevnadsprocessen, vilket maximerar fördelarna med RegTech-innovationer.

  • Kontinuerlig granskning av policy och förfarande:: Se till att AML-policyer och -procedurer förblir effektiva och anpassade till gällande regulatoriska standarder genom regelbundna uppdateringar.

  • Övervakning och rapportering: Löpande övervakning och rapportering om AML-efterlevnad hjälper till att identifiera områden för förbättring, vilket säkerställer kontinuerlig effektivitet.

AML handlar om mer än att förhindra penningtvätt; det omfattar också bekämpning av korruption (dvs. individer eller företag som tar mutor), sanktionsundandragande (dvs. individer eller företag som flyttar pengar som inte borde tillåtas) och bedrägerier (dvs. att försöka stjäla eller lura pengar från någon annan). Brottslingar använder sofistikerade tekniker för att tvätta olagliga medel, vilket komplicerar upptäckt och interventionsinsatser från finansinstitutioner, dvs.

  • Investerings : sätta in illegala pengar i det finansiella systemet. Detta görs via olika tekniker, t.ex. via kontantföretag med små eller inga rörliga kostnader (t.ex. biltvättar, kasinon, solariestudior...​), via falsk fakturering, via smurfing (uppdelning i små mängder, som håller sig under vissa AML-trösklar) , via truster och offshorebolag eller utländska bankkonton, via avbrutna transaktioner...

  • Extraktion: detta består av att få ut pengarna, så att de kan användas. Ofta görs detta med tekniker, på vilka brottslingarna kommer att betala skatt, eftersom detta ökar legitimiteten. Typiska tekniker består av att betala ut löner till falska anställda, lån till styrelseledamöter eller aktieägare som inte återbetalas eller betalas ut av utdelningar.

På grund av de olika typerna av ekonomisk brottslighet och de tekniker som används för placering och utvinning, blir det mycket komplicerat för finansiella institutioner att korrekt upptäcka och stoppa dessa aktiviteter. De främsta anledningarna till det är:

  • Brist på heltäckande data tillgänglig för banker, ofta på grund av integritetsbestämmelser som GDPR. Denna begränsning gör effektiv AML liknande att hitta en nål i en höstack. Förbättrad, mer finkornig datainsamling och delning, med förbehåll för stränga säkerhetsåtgärder, kan avsevärt förbättra AML-insatserna.

  • Varje bank implementerar AML på egen hand och försöker säkerställa efterlevnad inom sin organisation. Bankernas isolerade tillvägagångssätt för efterlevnad av AML, i kombination med brottslingars utnyttjande av detta, understryker behovet av en rättslig ram som underlättar datadelning och samarbete mellan finansinstitutioner. RegTechs kan spela en avgörande roll i detta ekosystem genom att erbjuda resurser som sanktionsscreeningslistor och verktyg för regelefterlevnad, som delas i en SaaS-modell mellan sina kunder.

  • Med tanke på den ekonomiska brottslighetens internationella karaktär har utvecklingen av globala AML-standarder och ökat internationellt samarbete är absolut nödvändiga. Penningtvätt är en global fråga som kräver ett enhetligt svar.

  • Tillsynsmyndigheter gör väldigt lite för att stödja finansiella institutioner i sitt uppdrag. Istället för att bara definiera strikta (ofta föråldrade) regler och införa sanktioner, skulle de också kunna erbjuda verktyg för att stödja finansiella institutioner att få bättre AML. T.ex. uppdaterade och lättillgängliga API:er för sanktionsscreening, bra (API-baserad) tillgång till företags- och UBO-register eller inrättandet av regulatorisk sandlåda, där (anonymiserade) exempel på nyligen upptäckta bedrägerier och vanliga falska positiva resultat ingår, skulle alla hjälper spelare att bli mer effektiva i AML-efterlevnad. Dessutom kan tillsynsmyndigheter anordna utbildningar och forum för kunskapsdelning för att underlätta utbytet av avgörande expertis.

I slutändan kräver resan mot mer effektiva och effektiva AML-metoder kollektiva åtgärder. Finansiella institutioner, tillsynsmyndigheter och RegTech-leverantörer måste samarbeta nära och dela insikter och data för att förbättra AML-insatserna.

Tidsstämpel:

Mer från Fintextra