Vad är en kryptoval? Hur stora plånböcker skiftar tidvatten på kryptovalutamarknaden

Vad är en kryptoval? Om du är ny på blockchain-området är förståelsen av denna term en av de första sakerna du bör lära dig i din kryptoutbildning. 

Oavsett om det är avsiktligt eller inte, orsakar kryptovalrörelser enorma svängningar på marknaden. Att hålla sig uppdaterad med valaktivitet, både hausse och baisse, är ett enkelt sätt att få en konkurrensfördel på kryptomarknaden.

Valar är kända för att medvetet manipulera digitala valutapriser för sin egen fördel. Men ineffektiv hantering av kryptovalutalikviditet kan också leda valar till ruin, vilket vi såg så spektakulärt under Sam Bankman Frieds fall från nåd.

Men hur kontrollerar dessa valar prisrörelser på digitala tillgångar, och hur undviker du att sköljas bort i deras stänk?

Vad är en kryptoval?

I grund och botten är en kryptoval en plånboksadress som innehåller en betydande mängd av en viss kryptovaluta. I de flesta fall är antalet mynt som behövs för att kvalificera sig som en val subjektivt, även om de flesta av kryptogemenskapen håller med om att innehav av 1,000 XNUMX BTC ger statusen "Bitcoin Whale".

Att hålla stora mängder krypto ger dessa valar enorm kontroll och inflytande över marknaderna. För att ge dig en idé, låt oss ta en titt på Dogecoin (DOGE). Den största DOGE-innehavaren på Dogecoins huvudnät äger 24% av det totala DOGE-utbudet. Med ett knäpp med fingrarna kunde den här plånboken sälja sina mynt och trycka ett katastrofalt rött ljus på DOGE-diagrammet.

Även om detta inte är en bra idé på grund av begränsad likviditet, har denna val ett enormt inflytande över DOGEs prisrörelser. Av denna anledning föredrar många valar att handla kryptovaluta i OTC-affärer (over-the-counter), där de inte direkt påverkar kryptopriserna.

Det finns vissa tekniker för marknadsmanipulation tillgängliga för valar som vi små fiskar bör vara medvetna om. 

Hur valar flyttar kryptomarknaden

Precis som i det riktiga havet, stör valarnas rörelser och beteenden och stör livet för enkla räkor som fastnar i deras kölvatten. Här är några av de vanliga sätten som kryptovalar manipulerar priserna.

Köp/sälj väggar

Valar tröttar mentalt ut hausseartade köpare genom att sätta stora säljorder och skapa vad som kallas en säljvägg. Vad betyder det här? Föreställ dig att du är en handlare och du förväntar dig en kryptotillgång som Eterum (ETH) att gå upp i pris. 

Du går till en kryptobörs som Binance för att köpa ETH, men när du tittar på orderboken ser du en tegelvägg av säljorder värda 10 miljoner dollar. Det betyder att tjurarna behöver köpa ETH för 10 miljoner dollar, och priset kommer knappast att röra sig.

En tjock säljvägg räcker ofta för att avskräcka köpare som tar bort sina köporder, vilket låter standardmarknadens säljtryck överväldiga tjurarna och pressa priserna ner. Denna teknik kan också tillämpas på NFT samlingar.

"Men varför skulle en val medvetet driva ner priserna om de innehar en stor mängd kryptovaluta?!" Jag hör dig fråga. Svaret är enkelt, det betyder att de kan köpa mer till ännu lägre priser. 

Som du säkert kan gissa fungerar köpväggar på samma sätt som säljväggar, precis i motsatt riktning. Baisseartade säljare med korta positioner kan se en mur av stora köporder och stänga sina blankningspositioner och förlora tron ​​på sin baisseartade partiskhet. På så sätt måste björnar köpa tillbaka den specifika kryptovalutan som handlas för att stänga sina shorts, vilket pressar upp priserna.

Likvidationsjakt

Volatiliteten på kryptomarknaden är given, men när handlare använder mycket hävstång blir saker ännu galnare. När hävstångshandlare likvideras måste de automatiskt stänga sina positioner för att betala tillbaka vad de än lånade när de öppnade positionen.

För att uttrycka det enkelt, när en lång position likvideras måste handlaren automatiskt sälja den valuta som handlas och vice versa för en kort position. En överbelastad marknad orsakar en kaskad av tvångslikvidationer som resulterar i dramatiska prisrörelser.

När kryptovalar oväntat gör stora köp eller säljer, kan de utlösa dessa likvidationspunkter som tvingar handlare att stänga sina positioner. 

Multiplånbok

För vissa är att vara en Bitcoin-val och ha en Bitcoin-plånbok fylld med tusentals BTC en statussymbol. Andra valar är dock mer diskreta och vill inte att deras rörelser ska spåras på blockkedjan.

Sådana valar delar upp sina innehav i mindre plånböcker för att hålla nyfikna ögon borta från plånboken. Genom att undvika upptäckt kan dessa valar manipulera marknaden utan att deras rörelser erkänns som valtransaktioner.

Det här exemplet visar att dessa fyra plånböcker har en historia av att skicka SHIB mellan sig. Medan den största plånboken har 0.192 % av utbudet av SHIB, bildar den ett kluster med andra plånböcker som tillsammans rymmer 0.443 %.

Kända kryptovalar

Alla kryptovalar är inte anonyma. Faktum är att några av de största innehavarna av vissa valutor är offentliga personer som är välkända inom kryptoindustrin. Generellt sett deltar inte dessa offentliga personer i den marknadsmanipulation som är vanlig bland anonyma valar.

• Micro – Michael Saylors mjukvaruföretag är ett av världens mest omfattande offentligt erkända Bitcoin-valar.
• Brian armstrong – Grundaren av Coinbase var en tidig investerare i digitala tillgångar som Bitcoin.
• Tesla – Elon Musks elfordon köpte BTC för 1.5 miljarder dollar redan 2021.
• Winklevoss Twins – Entreprenöriska tvillingar Tyler och Cameron Winklevoss äger uppskattningsvis 70,000 XNUMX bitcoins och grundade kryptobörsen Gemini. 
• Vitalik Buterin – Ethereums nyckfulla grundare är förståeligt nog en ETH-val. Han var också störst Shiba Inu (SHIB) val, innan han brände de SHIB-mynt han aldrig ville ha.

Det fanns en gång en tid då Sam Bankman-Fried ansågs vara en kryptoval, men hans ökända misskötta medel ledde till hans egen död. FTX-balansräkningen var packad med kryptovaluta-tokens som FTX-token (FTT) och Serum (SRM) med högt börsvärde och låg likviditet.

När rykten började cirkulera om att FTX var insolvent fanns det inte tillräckligt med likviditet på marknaden för att upprätthålla säljtrycket på dessa tokens. FTX:s balansräkning baserades på ingenting annat än artificiellt uppblåsta tillgångar, vilket i slutändan innebar att de inte hade tillräckligt med likvida medel för att betala sina insättare.

Vad är Crypto Whale Watching?

Ett av blockkedjefunktionernas tveeggade svärd är att allt är transparent och verifierbart på kedjan, vilket innebär att vem som helst kan spåra kryptovalars rörelser. Valar kan undvika detta till viss del genom att dela upp sina innehav mellan flera plånböcker, men kunniga blockchain-spejare kan fortfarande hitta länkade plånböcker relativt enkelt.

Valskådning är en användbar färdighet. Valar är i allmänhet skickliga handlare med utmärkt kunskap och förståelse för marknaden. Att spåra valplånböcker är ett bra sätt att identifiera kryptovalutor som kan ha positiva katalysatorer vid sin horisont.

Å andra sidan, om en val börjar sälja en viss kryptovaluta, kan det betraktas som en indikator på att de stora aktörerna på marknaden förutspår att dåliga nyheter är på väg. Om populära Twitter-konton som Valvarning dela att en val skickar en stor mängd krypto till en börs, kanske de förbereder sig för en stor försäljning.

Det är viktigt att vara medveten om att valar vet att alla kan se denna information, så du måste komma ihåg att alla valtransaktioner också kan vara ytterligare ett lager av manipulation för att leda dig vilse.

För- och nackdelar med kryptovalar och valskådning

Trots all sin taktik och teknik är kryptovalar också en god kraft i kryptoindustrin. Låt oss ta en titt på fördelarna och nackdelarna med kryptovalar och valskådning på kryptomarknaden. 

Fördelar

• Stöd kryptoprojekt – Valar som köper och håller vissa kryptovalutor tar ett stort antal mynt ur cirkulation, vilket ökar tokenbristen och minskar potentiellt säljtryck.
• Ge djup likviditet - Kryptovalar ger ibland likviditet till decentraliserade börser för att tjäna handelsavgifter. Detta minskar prisvolatiliteten genom större djupare marknadslikviditet inom tokenpar.
• Identifiera nya affärer – Att spåra valplånböcker är ett bra sätt att veta vad smarta pengar förväntar sig kommer att hända härnäst på kryptomarknaden.

Nackdelar

• Marknadsmanipulation – Kryptovalar utövar kraftfull kontroll över marknaden och kan manipulera priserna för att försöka påverka dina affärer och investeringsbeslut.
• Centraliseringsproblem – Om vi ​​ser tillbaka på Dogecoin-exemplet, om en plånbok har en så hög koncentration av mynt så kanske de kan utpressa utvecklare att agera inom deras intressen. Deras förmåga att förstöra en digital tillgångs värde är ett hot mot decentralisering.

På flipside

• Glöm aldrig att kryptomarknaden är en PvP-miljö. Det är ett nollsummespel där valar aktivt letar efter att utvinna värde från marknaden på andras bekostnad. 

Varför du bör bry dig

Att lära sig om kryptovalar och de tekniker de kan använda för att manipulera marknaden kan hjälpa dig att fatta välgrundade beslut i kryptoområdet.

Vanliga frågor

• SEO-drivet innehåll och PR-distribution. Bli förstärkt idag.
• PlatoAiStream. Web3 Data Intelligence. Kunskap förstärkt. Tillgång här.
• Minting the Future med Adryenn Ashley. Tillgång här.
• Källa: https://dailycoin.com/crypto-whales-how-big-wallets-shift-tides-in-crypto-market/