ขั้นตอนการระดมทุนเริ่มต้นคืออะไร? PlatoBlockchain ข้อมูลอัจฉริยะ ค้นหาแนวตั้ง AI.

ขั้นตอนการระดมทุนเริ่มต้นคืออะไร?

ประทับเวลา: 12 มกราคม 2022 12:55 น

ขั้นตอนการระดมทุนเริ่มต้นคืออะไร?

เป็นที่เชื่อกันโดยทั่วไปว่าเมื่อสตาร์ทอัพระดมทุน จะบรรลุเป้าหมายการระดมทุน อย่างไรก็ตาม ในความเป็นจริง การเดินทางของสตาร์ทอัพนั้นไม่ง่ายนักและการจัดหาเงินทุนรอบที่แตกต่างกันนั้นมาจากการเริ่มต้น

ผู้ก่อตั้งจำเป็นต้องเข้าใจขั้นตอนต่าง ๆ ของเงินทุนเพื่อวางแผนได้ดีขึ้นและรู้วิธีเข้าหานักลงทุนตามนั้น “ความล้มเหลวในการวางแผนคือการวางแผนที่จะล้มเหลว” นี่คือเหตุผลที่กลยุทธ์การระดมทุนที่มีประสิทธิภาพเป็นสิ่งสำคัญสำหรับสตาร์ทอัพ

เริ่มต้นด้วยขั้นตอนแรกสู่กลยุทธ์การระดมทุนที่ดี:

  • ให้คุณค่ากับการเริ่มต้นของคุณ
    ก่อนสร้างกลยุทธ์ ต้องมีการประเมินมูลค่าก่อน
    นี่เป็นสิ่งสำคัญเนื่องจากผู้ก่อตั้งต้องเข้าใจคุณค่าที่แท้จริงของสิ่งที่เขาขาย
    InnMind ทราบดีว่าการประเมินมูลค่าไม่ใช่เรื่องง่าย ด้วยเหตุนี้จึงมีเครื่องคำนวณการประเมินมูลค่าการเริ่มต้นที่ถูกต้อง คำนวณมูลค่ายุติธรรมของการเริ่มต้นของคุณตอนนี้โดยใช้ เครื่องคำนวณมูลค่าเริ่มต้น.
  • ตั้งเป้าหมายและกำหนดเวลา
    ในการเริ่มกลยุทธ์การระดมทุนที่ดี ขั้นตอนแรกคือการกำหนดเป้าหมายและกำหนดเวลา จำเป็นต้องกำหนดหลักเป้าหมายที่จะบรรลุภายในเวลาที่กำหนดโดยการเพิ่มจำนวนเงินที่ต้องการ
  • วิจัยนักลงทุนที่เหมาะสม
    ขั้นตอนที่สองคือการวิจัยผู้ลงทุนที่เหมาะสมซึ่งไม่เพียงแต่ลงทุนในรอบที่สตาร์ทอัพกำลังเพิ่มเท่านั้น แต่ยังต้องเชี่ยวชาญด้านอุตสาหกรรมที่สตาร์ทอัพดำเนินการด้วย หากนักลงทุนเข้าใจอุตสาหกรรมดีก็สามารถเพิ่มมูลค่าให้กับสตาร์ทอัพได้ โดยการให้คำแนะนำเชิงกลยุทธ์ที่เหมาะสม

ประวัติของนักลงทุนก็มีความสำคัญมากเช่นกัน สตาร์ทอัพควรศึกษาวิจัยก่อนว่านักลงทุนเคยออกจากบริษัทมาก่อนหรือไม่ หรือบริษัทลงทุนมีอัตราผลตอบแทนภายในสูงในช่วงเวลาที่ยาวนาน สิ่งสำคัญคือต้องสังเกตว่าเป้าหมาย IRR ที่แตกต่างกันนั้นกำหนดเป้าหมายโดยบริษัทการลงทุนแต่ละแห่ง โดยขึ้นอยู่กับขั้นตอนของการลงทุน

ขั้นตอนการระดมทุน

ขั้นตอนก่อนการเพาะเมล็ด

ตามชื่อระบุ รอบพรีเมล็ดคือรอบแรกที่เกิดขึ้นก่อนรอบเมล็ด ก่อนหน้านี้ เงินทุนก่อนเมล็ดพันธุ์ไม่ได้อยู่ในรอบการระดมทุนอย่างเป็นทางการ เมื่อเร็ว ๆ นี้ถือว่าเป็นรอบการระดมทุนเนื่องจากความสนใจที่เพิ่มขึ้นของบริษัทการลงทุนในช่วงเริ่มต้นของการระดมทุน

การลงทุนรอบนี้ได้รับการคุ้มครองโดยเพื่อน ครอบครัว ผู้ก่อตั้ง ทูตสวรรค์ธุรกิจ สตูดิโอเริ่มต้น ตัวเร่งความเร็ว ตู้ฟักไข่ และผ่านการระดมทุนจากคราวด์ฟันดิ้ง

จำนวนเงินลงทุนมักจะสูงถึง $500K

ในขั้นตอนนี้ สตาร์ทอัพยังคงทำการวิจัยและพัฒนา และมีเพียงไม่กี่รายที่จะมีต้นแบบการทำงาน โดยปกติ ผู้ก่อตั้งจะมองหาแนวทางในการกำหนดแนวคิดของสตาร์ทอัพและรูปแบบธุรกิจของตน

เวทีเมล็ดพันธุ์

การระดมทุนเมล็ดพันธุ์เป็นการลงทุนแบบดั้งเดิมรอบแรก

รอบนี้ได้รับการคุ้มครองโดยเทวดาธุรกิจ, สตูดิโอเริ่มต้น, เครื่องเร่งความเร็ว, ตู้ฟักไข่และบริษัทร่วมทุน

จำนวนเงินลงทุนมักจะสูงถึง 2 ล้านเหรียญ

ในระยะเมล็ดพันธุ์ โดยปกติ เงินทุนจะใช้สำหรับการวิจัยตลาด จุดมุ่งหมายคือการระบุความชอบและรสนิยมของลูกค้าเป้าหมาย สำหรับสตาร์ทอัพรายอื่นๆ จะเป็นช่วงที่พวกเขาจะเปิดตัวผลิตภัณฑ์ในตลาดหรือกำลังพัฒนาเพื่อจุดประสงค์นี้

ซีรีส์ A – รอบ

รอบ Series A ถือเป็นการจัดหาเงินทุนรอบแรกที่เกิดขึ้นภายในระยะเงินทุนที่มีความเสี่ยง

การลงทุนรอบนี้ค้ำประกันโดยกองทุนร่วมลงทุน

จำนวนเงินลงทุนในรอบนี้เริ่มต้นที่ $500K

ในระยะนี้สินค้าและบริการควรมีความพร้อม การเริ่มต้นมีฐานลูกค้าที่สร้างกระแสรายได้ที่เชื่อถือได้ มันสำคัญมากที่จะต้องบรรลุข้อตกลงระยะยาวในการจัดหาเงินทุนรอบนี้

ซีรีส์ B – รอบ

อยู่ในช่วงขยายของสตาร์ทอัพที่เกิดรอบ Series B

การลงทุนรอบนี้ค้ำประกันโดยกองทุนร่วมลงทุนและกองทุนไพรเวทอิควิตี้

จำนวนเงินลงทุนในรอบนี้เริ่มต้นที่ 2 ล้านเหรียญ

ในขั้นตอนนี้ การเริ่มต้นต้องใช้เงินทุนเพื่อขยายขนาดและก้าวไปอีกระดับ

Facebook ซึ่งปัจจุบันคือ Meta ได้รับเงิน 27.5 ล้านดอลลาร์ในการระดมทุนรอบ Series B ในเดือนเมษายน 2006 การระดมทุนดังกล่าวได้เพิ่มมูลค่าของบริษัทจาก 98 ล้านดอลลาร์เป็น 500 ล้านดอลลาร์ ในเดือนตุลาคม 2007 บริษัทได้ระดมทุนซีรีส์ C มูลค่า 240 ล้านดอลลาร์จากไมโครซอฟต์ เป็นการลงทุนเชิงกลยุทธ์โดย Microsoft ซึ่งพยายามคิดหาโซเชียลมีเดีย การประเมินมูลค่าสูงถึง 15 พันล้านดอลลาร์และ Microsoft ได้สัดส่วนการถือหุ้น 1.6% ในบริษัทเท่านั้น IPO ของ Facebook ที่เกิดขึ้นในเดือนพฤษภาคม 2012 เป็น IPO ด้านเทคโนโลยีที่ใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ของอเมริกาจนถึงปัจจุบัน บริษัท กำหนดราคาเสนอขายหุ้น IPO ที่ 38 ดอลลาร์ต่อหุ้นซึ่งจะทำให้ Facebook มีมูลค่า 104 พันล้านดอลลาร์

ซีรีส์ C – รอบ

โดยทั่วไป Series C จะเป็นการระดมทุนรอบสุดท้ายสำหรับสตาร์ทอัพ เปอร์เซ็นต์ของบริษัทที่เพิ่มรอบซีรีส์ D นั้นต่ำกว่า 5% และทำให้เปอร์เซ็นต์นั้นต่ำกว่าสำหรับบริษัทที่เข้าสู่ขั้นต่อไป (E, F หรือ G)

การลงทุนรอบนี้ค้ำประกันโดยกองทุนร่วมลงทุน นักลงทุนเชิงกลยุทธ์ กองทุนเฮดจ์ฟันด์ และกองทุนไพรเวทอิควิตี้

จำนวนเงินลงทุนอยู่ระหว่าง 10 ล้านถึง 30 ล้านดอลลาร์

ในรอบ Series C นั้น บริษัทมักจะสร้างสรรค์สิ่งใหม่ๆ และนำเสนอผลิตภัณฑ์ใหม่ๆ โดยมุ่งเป้าไปที่ตลาดใหม่เช่นกัน ในขั้นตอนนี้ บริษัทยังสามารถเข้าซื้อกิจการสตาร์ทอัพอื่นเพื่อวัตถุประสงค์เชิงกลยุทธ์ได้อีกด้วย

ซีรีส์ D – รอบ

การระดมทุนแบบ Series D มักจะหมายความว่าบริษัทมีการประเมินมูลค่าที่ต่ำกว่า เนื่องจากเมื่อรอบนี้เกิดขึ้น หมายความว่าบริษัทไม่สามารถบรรลุเป้าหมายด้วย Series C ได้

ซึ่งไม่ได้เป็นเช่นนั้นเสมอไป ทุกบริษัทมีสถานการณ์ที่แตกต่างกัน ตัวอย่างเช่น Zoom บรรลุสถานะยูนิคอร์นในปี 2017 หลังจากระดมทุนได้ 100 ล้านดอลลาร์ในรอบ Series D การลงทุนรอบนี้มีมูลค่าบริษัทอยู่ที่ 1 พันล้านดอลลาร์ จากการระบาดของไวรัสโควิด-19 ที่เพิ่มขึ้นและการเปิดรับการทำงานจากระยะไกล Zoom ยังคงเติบโตอย่างต่อเนื่องและการประเมินมูลค่าของบริษัทพุ่งขึ้นเป็น 161.5 พันล้านดอลลาร์ในเดือนตุลาคม 2020 (เพิ่มขึ้นอย่างมากจากการประเมินมูลค่า IPO มูลค่า 9.2 พันล้านดอลลาร์ในเดือนเมษายน 2019) ปัจจุบัน ในเดือนมกราคม พ.ศ. 2022 มูลค่าตลาดของ Zoom อยู่ที่ 50.22 พันล้านดอลลาร์

ซีรีส์ E – รอบ

เมื่อรอบ Series E เกิดขึ้น มักจะหมายความว่าเงินทุน Series D ไม่เพียงพอสำหรับบริษัทที่จะตอบสนองความต้องการด้านเงินทุน นอกจากนี้ยังเป็นตัวบ่งชี้ที่แย่มาก การลงทุนรอบนี้เกิดขึ้นเมื่อบริษัทไม่สามารถสร้างทุนของตนเองได้ แต่ยังคงต่อสู้เพื่อเอาชีวิตรอด

ซีรีส์ F / G – Round

เป็นเรื่องยากจริงๆ ที่จะเห็นธุรกิจที่ต้องผ่านการระดมทุนแบบ F/G แต่เป็นไปได้ อย่างไรก็ตาม สิ่งสำคัญที่ควรทราบคือบริษัทที่โดดเด่นบางแห่งได้ผ่านการจัดหาเงินทุนรอบนี้ไปแล้ว

การเสนอขายหุ้น

การเสนอขายหุ้นแก่ประชาชนทั่วไปในเบื้องต้นเป็นขั้นตอนสุดท้ายของการจัดหาเงินทุนที่สตาร์ทอัพสามารถทำได้ เกิดขึ้นเมื่อบริษัทต้องการเปลี่ยนจากภาคเอกชนเป็นสาธารณะโดยการขายหุ้นให้กับนักลงทุนสถาบันหรือบุคคลทั่วไป

แม้จะมีข้อเสีย แต่การเสนอขายหุ้น IPO ยังให้ประโยชน์มากมายแก่บริษัท เช่น การได้รับการยอมรับมากขึ้นและมีโอกาสสูงที่จะได้รับเงินกู้จากธนาคารที่ยินดีให้กู้ยืมแก่บริษัทจดทะเบียนมากขึ้น บริษัทจะไม่เพียงเพิ่มความเป็นไปได้ในการระดมทุนจากนักลงทุนที่มีศักยภาพมากขึ้น แต่ยังรวมถึงสาธารณชนอาจให้ความสำคัญกับบริษัทมากกว่านักลงทุนเอกชน ข้อดีอีกประการหนึ่งคือการจดทะเบียนเป็นรายการเปิดโอกาสให้ผู้ก่อตั้งสามารถเลิกกิจการบางส่วนได้

การจัดหาเงินทุนทุกรอบจะมอบโอกาสใหม่ให้กับบริษัท แต่ก็สามารถทำให้ส่วนของผู้ถือหุ้นลดลงและลดมูลค่าของบริษัทได้

ติดต่อกับนักลงทุนที่เหมาะสมและระดมทุนกับ InnMind

InnMind แพลตฟอร์มการสร้างข้อตกลงชั้นนำ ยินดีต้อนรับสตาร์ทอัพจากทุกระยะ อุตสาหกรรม และภูมิภาค ทั้งจากภาคดั้งเดิมและภาคสนามที่มีโทเค็น

ด้วย InnMind คุณจะมีโอกาสเตรียมนักลงทุนให้พร้อมผ่านทางออนไลน์ทุกสัปดาห์ เหตุการณ์, เว็บบินาร์และเซสชั่นสำหรับสตาร์ทอัพ

นอกจากนี้ ทุกสองสัปดาห์ InnMind โฮสต์ เซสชั่นการทอยปกติสำหรับการเริ่มต้นแบบดั้งเดิมและแบบโทเค็น ซึ่งคุณจะมีโอกาสนำเสนอต่อหน้านักลงทุนระดับบนที่ได้รับการยืนยันและกระตือรือร้น

เตรียมนักลงทุนให้พร้อมกับ InnMind
สร้างโปรไฟล์เริ่มต้นของคุณตอนนี้ฟรี: สร้างโปรไฟล์เริ่มต้นของฉัน!
ติดตามเราบน LinkedIn: เชื่อมต่อกับ LinkedIn, และดูเซสชั่นสร้างแรงบันดาลใจบน InnMind ช่อง YouTube!

ขอบคุณสำหรับการอ่าน ทีมงาน InnMind!

ประทับเวลา:

เพิ่มเติมจาก ในใจ