Брокери ASIC визначають цільові ринки, оскільки набувають чинності нові правила DDO

Нові правила щодо зобов’язань щодо проектування та розповсюдження на австралійському ринку фінансових послуг набули чинності 5 жовтня, зобов’язуючи емітентів і дистриб’юторів продукції ставити споживачів у центр продукції та розповсюдження.

Австралійська комісія з цінних паперів та інвестицій (ASIC) вперше випустила керівні вказівки щодо зобов’язань щодо розробки та розповсюдження фінансових продуктів у грудні минулого року, давши достатньо часу гравцям ринку, щоб належним чином інтегрувати їх у свої бізнес-процеси.

«Зобов’язання щодо розробки та розповсюдження мають на меті допомогти споживачам отримати відповідні фінансові продукти, вимагаючи від емітентів і дистриб’юторів орієнтованого на споживача підходу до розробки та розповсюдження продуктів», ASIC зазначено в її настановах.

Нові правила вимагають від емітентів фінансових продуктів надавати роздрібним клієнтам визначення цільового ринку для всіх випущених продуктів. Крім того, регулятор визначив цільовий ринок як клас споживачів, яким придатна продукція за певних умов розповсюдження.

Очевидно, такі правила вже діють у Великій Британії та Європі.

«Цікава різниця між двома режимами полягає в тому, що режим ASIC вимагає публікації визначення цільового ринку (TMD) (який багато брокерів надсилали електронною поштою своїй існуючій клієнтській базі протягом останнього тижня), тоді як режим FCA та ESMA не вимагає цей документ буде опубліковано», – пояснила Софі Гербер, директор Sophie Grace and TRAction Fintech.

Брокери, що визначають клієнтську базу

Оскільки зобов’язання є обов’язковими для всіх австралійських компаній, що надають фінансові послуги, брокери форекс і CFD узгоджують свої послуги з інструкціями. Але цікаво, що документи TMD, видані кожним брокером, дещо відрізняються, як перевірено Фінанси Магнати. Критична відмінність полягає у визначенні клієнтської бази.

«Це сприяє відходу від «режиму розкриття інформації», який лежав в основі основних систем регулювання фінансових послуг протягом останніх десятиліть, і зрушує ASIC до глобальної теми впровадження більш високого рівня зобов’язань для емітентів і дистриб’юторів фінансових продуктів орієнтований на споживача підхід до розробки та розповсюдження продуктів», – додав Гербер.

ASIC фокусується на роздрібних інвестиціях

ASIC, який регулює фінансові ринки Австралії, в останні місяці ввів кілька обов’язкових правил, щоб зробити фінансові ринки безпечними для роздрібних інвесторів. Зовсім недавно це вирішило заборонити роздрібний продаж небажаних фінансових продуктів припинення неправомірної поведінки в банківській сфері, пенсійному забезпеченні та фінансових послугах.

Раніше австралійський регулятор наклав суворі обмеження на розповсюдження та маркетинг продуктів CFD і тимчасово заборонив спірні бінарні опціони для роздрібних торговців.