Visa та Mastercard наразі полегшують більше трьох чвертей усіх транзакцій кредитними картками в Сполучених Штатах, у той час, коли американці після пандемії тепер використовують кредитні або дебетові картки для приблизно 57% усіх транзакцій (у 2016 році – лише 45%). Враховуючи тривале домінування двох компаній у сфері обробки платежів, що знадобиться, щоб порушити цю дуополію та почати новий платіжний Голіаф?
Я хотів би звернути вашу увагу на Цільова RedCard. RedCard — це загальна назва Target для фірмових карткових продуктів, які пропонують користувачам знижку 5% на всі покупки в магазинах Target і на Target.com. RedCard є настільки важливим KPI для Target, що вони розбивають його в кожному звіті про прибутки. Зокрема: у 100 році Target отримала понад 2022 мільярдів доларів доходу, 20% із яких припало на власні картки:
Але те, що надзвичайно цікаво і змушує мене сканувати кожен Target 10Q протягом багатьох років, це дебетова картка Target RedCard, на яку надходить понад 11% доходу Target. Після підключення картка просто знімає гроші безпосередньо з вашого банківського рахунку, що дозволяє Target уникнути сплати комісій за обмін або свайп, які є прокляттям для всіх продавців, які приймають картки.
Має бути зрозуміло, чому це важливо. Подивіться на виручку Target за 2022 рік: вони отримали 107.6 мільярда доларів продажів і 3.4 мільярда доларів доходу до оподаткування. А тепер уявіть, якби кожна транзакція в магазині Target або на target.com здійснювалася за допомогою кредитної картки (що зараз не так) із середньою комісією 2%. Це призведе до додаткового доходу в розмірі 2.2 мільярда доларів, якщо всі виплати будуть переведені на ACH, що збільшить прибуток на 65%!
Ціль вражаюче змінила 20% їх весь продаж на власні картки. Єдина «нелогічна» частина цього полягає в тому, що, щоб заощадити ~2%, компанія… відмовляється від 5%, хоча користувачеві у формі прямої економії в Target, яка є первинна вигода RedCard.
Ціль тут не викид. Більшість компаній, що займаються «частою взаємодією» або високочастотними білінговими компаніями, роблять те саме. Verizon і AT&T, як додаткові приклади, дають вам суттєву щомісячну економію за перенесення оплати рахунків з кредитних карток на ACH (або іноді на дебетові картки, враховуючи нижчу середню комісію).
Коли ви підписуєтеся на дебетову картку RedCard, ви прив’язуєте свій наявний банківський рахунок до картки та дозволяєте Target знімати з нього кошти. Це лише «маршрутизатор» до вашого наявного банківського рахунку. Таким чином, дебетова картка RedCard є абстрактним рівнем платежів, який зіставляє транзакцію в торговій точці (POS) у магазині Target з наступним недорогим дебетом ACH з поточного рахунку.
Це важче, ніж здається. Для будь-кого, хто займається кредитними/дебетовими платежами, ви можете впізнати «дієслова» платежів — авторизувати, захопити, розрахувати, анулювати та кредитувати — не кажучи вже про такі речі, як повернення платежів. ACH має принципово інші «дієслова», і RedCard є свого роду Розеттським каменем.
Тож чому ця модель є потенційним майбутнім платежів? По-перше, такі інструменти, як Plaid, зробили підключення надзвичайно легким. Щоб надіслати платіж, вам не обов’язково запам’ятовувати номер банківського рахунку чи код маршруту. Все, що вам потрібно зробити, це один раз увійти до свого банківського рахунку, і все готово; це поведінка, до якої споживачі все частіше звикають.
Насправді кожен високочастотний постачальник рахунків — Albertson's, Netflix, Walmart, Costco, Safeway, Microsoft, Disney тощо — повинен робити це, а також експериментувати з ціноутворенням і перевагами. Цілком ймовірно, що трильйони доларів «частих платежів між продавцем і споживачем» може зрушення в процесі. Крім того, якщо компанії мають зв’язок із поточним рахунком клієнта та домінантні або часті стосунки з ними, додаткові «фінтех» перехресні продажі, доступні для них, нескінченні.
Тим не менш, хоча я вважаю, що Target розумно розгорнув це, платити 5%, щоб заощадити 2% (і виправдовувати це демонстрацією підвищеної залученості, яка, ймовірно, змінює причинно-наслідкові зв’язки та демонструє упередженість вибірки!) нерозумно. Кращою альтернативою, на мій погляд, було б надати клієнтам одноразову вигоду за перехід. Як приклад, уявіть, якби Netflix почав пропонувати таку перевагу та почав пропонувати клієнтам після входу в систему одноразову знижку в розмірі 2 доларів США, якщо вони натискають і перемикають спосіб оплати на прямий дебет. Це забезпечить Netflix довгострокову економію понад 100 мільйонів доларів на рік лише в Північній Америці, виходячи з їхніх приблизних витрат на обмін.
Як не дивно, «важкою» частиною є програмне забезпечення. Нам потрібна «RedCard як послуга» для роздрібних торговців, зокрема для роздрібних торговців «частої взаємодії». Ймовірно, це буде поряд із наявним стеком платежів або, можливо, над ним, оскільки в ідеалі одна команда (у продавця), яка займається вирішенням суперечок і поверненням платежів, або відшкодуванням, або кредитами магазину… не хвилює тип тендеру. Все це просто абстрагується в ті інструменти, які вони вже використовують.
Інша річ, яка потрібна, це набагато кращий досвід адаптації. Відверто кажучи, шокує, що Target отримує 20% свого доходу за рахунок власних RedCards, враховуючи, наскільки складним є процес адаптації та скільки інформації вони збирають від споживача (див. нижче). Краще програмне забезпечення/CX/UX зробить пропозицію набагато привабливішою.
На щастя, інерція, одна з подвійних рівів, які захищають так багато банківських послуг, тепер зменшується завдяки вдосконаленій технології, і споживачі охочіше змінюють свої методи оплати. (Винагороди, процес, за допомогою якого комісійні продавці фінансують переваги клієнтів, з банками в середині, залишаються впертою причиною, чому «RedCard як послуга» раніше не злетіла.)
По-справжньому чарівним буде те, що я б назвав «тестом IQ клієнта», за допомогою якого онлайн-клієнтів запитують: «Чи хочете ви заощадити 5 доларів прямо зараз, змінивши свою картку Visa, номер якої закінчується на 2655, на рахунок у банку Bank of America, який закінчується на 7688?» Натисніть «Так», щоб підтвердити, і готово», під час автоматичного зіставлення їхньої кредитної/дебетової картки з їхньою існуючий перевірка рахунку виконується у фоновому режимі. Різні кредитні бюро та інші гравці, які мають доступ до великі депозитарії банківських облікових даних і номерів PAN (основних номерів рахунків, тобто кредитних і дебетових карток) вже мають цю здатність. Інша версія цього тесту може запропонувати клієнтам можливість передплатити 1,000 доларів США витрат у певній компанії, скажімо, Safeway, лише за 950 доларів США. Ця угода гарантує, що клієнт купує всі свої продукти в Safeway — отже, лояльність і мінімізація комісії в одному пакеті. Квазі-підпискаІншим варіантом може бути опція, коли, наприклад, Safeway автоматично виставляє вам рахунок у розмірі 100 доларів США на місяць, щоб отримати 105 доларів кредиту магазину.
Відступаючи назад, все ще залишаються серйозні запитання щодо того, скільки часто виставляє рахунки середній клієнт, для яких продавців це може мати сенс тощо. Але загалом, інструменти для створення RedCard як послуги або з’являються, або вже існують, щоб зробити цю пропозицію легкою, швидкою та з низьким рівнем тертя… і економічний стимул для торговців ВЕЛИЧЕЗНИЙ.
* * *
Погляди, висловлені тут, є поглядами окремих співробітників AH Capital Management, LLC («a16z»), які цитуються, і не є поглядами a16z або його філій. Певна інформація, що міститься тут, була отримана зі сторонніх джерел, зокрема від портфельних компаній фондів, якими керує a16z. Хоча отримано з джерел, які вважаються надійними, a16z не перевіряв таку інформацію незалежно та не робить жодних заяв щодо тривалої точності інформації чи її відповідності певній ситуації. Крім того, цей вміст може містити рекламу третіх сторін; a16z не переглядав такі оголошення та не схвалює будь-який рекламний вміст, що міститься в них.
Цей вміст надається лише в інформаційних цілях, і на нього не можна покладатися як на юридичну, ділову, інвестиційну чи податкову консультацію. Ви повинні проконсультуватися з власними радниками щодо цих питань. Посилання на будь-які цінні папери чи цифрові активи наведено лише з метою ілюстрації та не є інвестиційною рекомендацією чи пропозицією надати інвестиційні консультаційні послуги. Крім того, цей вміст не призначений для будь-яких інвесторів чи потенційних інвесторів і не призначений для використання ними, і за жодних обставин на нього не можна покладатися при прийнятті рішення інвестувати в будь-який фонд, яким керує a16z. (Пропозиція інвестувати у фонд a16z буде зроблена лише на підставі меморандуму про приватне розміщення, угоди про підписку та іншої відповідної документації будь-якого такого фонду, і її слід читати повністю.) Будь-які інвестиційні чи портфельні компанії, згадані, згадані або описані не є репрезентативними для всіх інвестицій у транспортні засоби, якими керує a16z, і не може бути гарантії, що інвестиції будуть прибутковими або що інші інвестиції, здійснені в майбутньому, матимуть подібні характеристики чи результати. Список інвестицій, здійснених фондами під управлінням Andreessen Horowitz (за винятком інвестицій, щодо яких емітент не надав дозволу a16z на оприлюднення, а також неоголошених інвестицій у публічні цифрові активи) доступний за адресою https://a16z.com/investments /.
Наведені в ньому діаграми та графіки призначені виключно для інформаційних цілей, і на них не слід покладатися під час прийняття інвестиційних рішень. Минулі результати не вказують на майбутні результати. Зміст відповідає лише вказаній даті. Будь-які прогнози, оцінки, прогнози, цілі, перспективи та/або думки, висловлені в цих матеріалах, можуть бути змінені без попередження та можуть відрізнятися або суперечити думкам, висловленим іншими. Додаткову важливу інформацію можна знайти на сторінці https://a16z.com/disclosures.
- Розповсюдження контенту та PR на основі SEO. Отримайте посилення сьогодні.
- Платоблокчейн. Web3 Metaverse Intelligence. Розширені знання. Доступ тут.
- джерело: https://a16z.com/2023/03/28/the-future-of-payments-is-target-redcard/
- :є
- $ 100 мільйонів
- $3
- $UP
- 000
- 1
- 10Q
- 2%
- 2016
- 2022
- a
- a16z
- здатність
- МЕНЮ
- вище
- доступ
- рахунки
- точність
- ах
- доповнення
- Додатковий
- Додатково
- реклама
- рада
- консультативний
- консультативні послуги
- Філії
- після
- Угода
- ВСІ
- дозволяє
- тільки
- пліч-о-пліч
- вже
- альтернатива
- Америка
- Американці
- та
- Андрієссен
- Андреессен Горовиц
- Інший
- будь
- ЕСТЬ
- навколо
- AS
- Активи
- гарантія
- At
- AT&T
- увагу
- автоматичний
- автоматично
- доступний
- середній
- назад
- фон
- Банк
- рахунок у банку
- Банк Америки
- Banking
- Банки
- заснований
- BE
- оскільки
- буття
- вважається,
- нижче
- користь
- Переваги
- Краще
- біллінг
- Мільярд
- фірмова
- Перерва
- бізнес
- Купує
- by
- call
- CAN
- капітал
- захоплення
- карта
- Cards
- який
- Викликати
- певний
- зміна
- характеристика
- контроль
- Перевірка рахунку
- обставин
- клацання
- код
- COM
- майбутній
- Компанії
- компанія
- вимушений
- переконливий
- комплекс
- підтвердити
- підключений
- зв'язку
- складати
- споживач
- Споживачі
- зміст
- навпаки
- витрати
- створювати
- Повноваження
- кредит
- кредитна картка
- Кредитні карти
- В даний час
- клієнт
- Клієнти
- Дата
- угода
- Дебет
- Дебетова картка
- Дебетові картки
- рішення
- описаний
- DID
- відрізняються
- різний
- цифровий
- Цифрові активи
- прямий
- безпосередньо
- Розкрити
- Знижка
- Disney
- Суперечка
- Зривати
- документація
- Ні
- справи
- доларів
- Панування
- домінуючий
- Не знаю
- e
- Доходи
- Економічний
- Економіст
- ефект
- фактично
- або
- Нескінченний
- схвалювати
- витривалий
- зачеплення
- забезпечувати
- цілісність
- Оцінки
- і т.д.
- Кожен
- приклад
- Приклади
- виключення
- існуючий
- досвід
- виражений
- надзвичайно
- надзвичайно
- фасилітувати
- ШВИДКО
- плата
- Інформація про оплату
- Потоки
- для
- форма
- частий
- від
- фонд
- принципово
- засоби
- Крім того
- майбутнє
- Майбутнє платежів
- Загальне
- отримати
- Давати
- даний
- дає
- добре
- графіки
- Ручки
- сталося
- Мати
- тут
- Висока частота
- Горовіц
- Як
- HTTPS
- i
- важливо
- поліпшений
- in
- Стимул
- включати
- У тому числі
- Дохід
- збільшений
- все більше і більше
- самостійно
- зазначений
- індивідуальний
- інерція
- інформація
- Інформаційний
- взаємодія
- цікавий
- Invest
- інвестиції
- інвестиційні консультації
- інвестиції
- Інвестори
- Емітент
- IT
- ЙОГО
- великий
- шар
- легальний
- як
- Ймовірно
- LINK
- список
- давній
- довгостроковий
- подивитися
- недорогий
- Лояльність
- made
- зробити
- РОБОТИ
- Робить
- вдалося
- управління
- багато
- відображення
- масивний
- MasterCard
- Матеріали
- Питання
- макс-ширина
- Меморандум
- згаданий
- Купець
- Купці
- метод
- методика
- Microsoft
- Середній
- може бути
- мільйона
- мінімізація
- модель
- гроші
- місяць
- щомісячно
- більше
- найбільш
- переміщення
- ім'я
- Необхідність
- Netflix
- Нові
- На північ
- Північна Америка
- номер
- номера
- отриманий
- of
- пропонувати
- пропонує
- on
- На борту
- ONE
- онлайн
- Думка
- Думки
- Можливість
- варіант
- Інше
- інші
- власний
- пакет
- частина
- приватність
- Минуле
- платіж
- оплата
- спосіб оплати
- платежі
- продуктивність
- дозвіл
- Персонал
- PHP
- PLAID
- plato
- Інформація про дані Платона
- PlatoData
- гравці
- будь ласка
- портфель
- PoS
- після пандемії
- потенційно
- раніше
- ціни без прихованих комісій
- первинний
- приватний
- процес
- Продукти
- прибутковий
- Прогнози
- перспективи
- забезпечувати
- за умови
- публічно
- Тягне
- Купівля
- цілей
- питань
- Читати
- причина
- визнавати
- Рекомендація
- червоний
- посилання
- називають
- відносини
- доречний
- надійний
- залишається
- запам'ятати
- представник
- результат
- результати
- роздрібної торгівлі
- revenue
- відгуки
- Нагороди
- Котити
- безпечний шлях
- Зазначений
- продажів
- то ж
- зберегти
- Економія
- сканування
- Securities
- Здається,
- сенс
- обслуговування
- Послуги
- оселитися
- зсув
- Повинен
- Шоу
- підпис
- аналогічний
- просто
- один
- ситуація
- розумний
- So
- Софтвер
- Джерела
- Простір
- Говорить
- конкретно
- витрачати
- стек
- старт
- почалася
- Штати
- Як і раніше
- КАМІНЬ
- зберігати
- магазинів
- тема
- передплата
- наступні
- істотний
- такі
- РЕЗЮМЕ
- перемикач
- переключено
- Приймати
- Мета
- цілі
- податок
- команда
- Технологія
- Тендер
- тест
- Дякую
- Що
- Команда
- Майбутнє
- інформація
- їх
- Їх
- в ньому
- Ці
- річ
- речі
- третя сторона
- час
- до
- інструменти
- торгував
- угода
- Transactions
- трильйони
- парасолька
- при
- United
- Сполучені Штати
- використання
- користувач
- користувачі
- різний
- Транспортні засоби
- перевірено
- Verizon
- версія
- думки
- visa
- Картка VISA
- Walmart
- ДОБРЕ
- Що
- Що таке
- який
- в той час як
- волі
- готовий
- з
- в
- без
- б
- рік
- років
- Ти
- вашу
- зефірнет