Трейдери Ethereum, схильні до ризику, використовують цю стратегію опціонів для збільшення експозиції до ETH

1 жовтня ринок криптовалют піднявся на 9.5%, що підштовхнуло біткойн (БТД) та ефір (ETH) до найвищого рівня за 12 днів. Різноманітність Причини були пов’язані зі зміною цін, включаючи індекс споживчих цін у США, зменшення пропозиції на біржах і формування графіка продовження «чашка та ручка».

Трейдери навряд чи знайдуть пояснення такого раптового кроку, окрім того, що інвестори відновили впевненість після того, як падіння 19 вересня було пов’язано з страхи зараження від китайського забудовника Evergrande.

Мережа Ethereum зазнала певної критики через транзакційні витрати в розмірі 20 доларів США або вище, спричинені продажами незамінних токенів (NFT) і децентралізованими фінансами (DeFi). Перехресні мости, що з’єднують Ethereum з мережами proof-of-stake (PoS), частково вирішують цю проблему, і п’ятниця Парасолькова мережева служба Oracle запуск показує, наскільки швидко розвивається сумісність.

Варто також зазначити, що минулого тижня Китай оголосив ще більш суворі правила позитивний вплив на обсягах, які спостерігаються на децентралізованих біржах (DEX). Централізовані криптовалютні біржі, включаючи Huobi і Binance, оголосили про призупинення обслуговування жителів Китаю, після чого почався значний відтік монет. У той же час це збільшило рух на Uniswap і децентралізованій біржі деривативів dYdX.

Навіть при всій цій волатильності все ще є причини для оптимізму інвесторів щодо Ether наприкінці року. Водночас обмеження, накладені масштабуванням рівня 1 Ethereum, також призвели до того, що деякі його конкуренти показали значний прибуток за останні пару місяців.

Зверніть увагу, що позитивна ефективність Ether у 58% за три місяці була значно нижчою за нові рішення Proof-of-Stake (PoS), які пропонують можливості смарт-контрактів і взаємодію.

Для оптимістичних трейдерів, які думають, що ціна ефіру підніметься вгору, але не бажають зіткнутися з ризиками ліквідації, пов’язаними з ф’ючерсними контрактами, стратегія «довгий кондор з опціонами колл» може дати більш оптимальні результати.

Давайте детальніше розглянемо стратегію.

Опціони є безпечнішим варіантом для уникнення ліквідації

Ринки опціонів забезпечують більшу гнучкість для розробки власних стратегій, і є два доступних інструменти. Опціон колл дає покупцеві захист від підвищення ціни, а захисний опціон пут робить навпаки. Трейдери також можуть продавати деривативи для створення необмеженого негативного ризику, що схоже на ф’ючерсний контракт.

Ця довгострокова стратегія кондора була встановлена ​​на термін дії 31 грудня та використовує трохи бичачий діапазон. Таку саму базову структуру також можна застосувати для інших періодів або цінових діапазонів, хоча кількість контрактів може потребувати певного коригування.

Коли ціноутворення відбувалося, Ефір торгувався на рівні 3,300 доларів, але подібного результату можна досягти, починаючи з будь -якого рівня цін.

Перша угода вимагає придбання контрактів на 0.50 опціонів колл на суму 3,200 доларів, щоб створити позитивний вплив вище цього цінового рівня. Потім, щоб обмежити прибуток вище 3,840 доларів, трейдер повинен продати опціонні контракти на суму 0.42 ETH. Для подальшого обмеження прибутку понад 5,000 доларів США слід продати ще один опціонний контракт на суму 0.70.

Щоб завершити стратегію, трейдеру потрібен захист вище 5,500 доларів США, купивши опціонні контракти 0.64, якщо ціна ефіру різко зросте.

Співвідношення ризику і винагороди 1.65 до 1 є помірно позитивним

Стратегія може здатися складною у виконанні, але необхідна маржа становить лише 0.0314 ETH, що також є максимальною втратою. Потенційний чистий прибуток виникає, якщо Ефір торгується між 3,420 доларами США (зростання на 3.6%) та 5,390 доларів США (зростання на 63.3%).

Трейдери повинні пам’ятати, що також можна закрити позицію до закінчення терміну дії 31 грудня, якщо є достатньо ліквідності. Максимальний чистий прибуток становить від 3,840 до 5,000 доларів США за 0.0513 ETH, що на 65% перевищує потенційні втрати.

Маючи понад 90 днів до закінчення терміну дії, ця стратегія дає власнику спокій, оскільки немає ризику ліквідації, як у торгівлі ф’ючерсами.

Погляди та думки, висловлені тут, є виключно висловленими автор і не обов'язково відображають погляди Коінтелеграфа. Кожен хід інвестицій та торгів передбачає ризик. Ви повинні проводити власне дослідження, приймаючи рішення.

Джерело: https://cointelegraph.com/news/risk-averse-ethereum-traders-use-this-options-strategy-to-increase-exposure-to-eth