Hồ sơ phá sản ở Celsius cho thấy một công ty đang gặp khó khăn sâu sắc

Hồ sơ phá sản của C đã tiết lộ một số bất ngờ khó chịu về tình trạng của nền tảng cho vay tiền điện tử, bao gồm khoản thâm hụt 1.2 tỷ USD hình thành phần lớn là do tiền gửi của người dùng. 

Phá sản theo chương 11 tài liệu được Giám đốc điều hành của C. Alex Mashinsky ký vào ngày 14 tháng 4.3 đã tiết lộ rằng công ty nắm giữ khoảng 5.5 tỷ USD tài sản so với 1.2 tỷ USD nợ phải trả, thể hiện mức thâm hụt XNUMX tỷ USD.

Tiền gửi của người dùng chiếm phần lớn các khoản nợ phải trả ở mức 4.72 tỷ USD, trong khi tài sản của Celcius bao gồm mã thông báo CEL là tài sản trị giá 600 triệu USD, tài sản khai thác trị giá 720 triệu USD và 1.75 tỷ USD tài sản tiền điện tử.  

Tuy nhiên, giá trị của token CEL đã thu hút sự nghi ngờ từ một số người trong cộng đồng tiền điện tử, vì toàn bộ vốn hóa thị trường của token CEL chỉ là 321 triệu USD, theo dữ liệu của CoinGecko.

Trong số các tài sản tiền điện tử có 410,421 mã thông báo Lido Staked ETH (stETH) trị giá khoảng 479 triệu đô la đang tạo ra 5% APY, mặc dù bản thân các mã thông báo này không thể đổi lấy Ether (ETH) cho đến khi mạng Ethereum chuyển sang Proof-of-Stake sự đồng thuận trong việc hợp nhất.

Giám đốc điều hành của Celcius Alex Mashinsky đã ký một thỏa thuận tài liệu nói rằng công ty cũng có thể bán Bitcoin (BTC) được khai thác bởi hoạt động khai thác Bitcoin của C Mining để “tạo ra đủ tài sản” để trả ít nhất một trong các khoản vay và mang lại doanh thu cho công ty trong tương lai. Công ty dự kiến ​​​​có thể tạo ra khoảng 15,000 BTC cho đến năm 2023.

Người sáng lập Swan Bitcoin, Cory Klippstein, đã chỉ trích cả độ C và Quyết định gần đây của Voyager nộp đơn xin bảo vệ theo Chương 11 thay vì Đạo luật Bảo vệ Nhà đầu tư Chứng khoán (SIPA).

Trong một tweet ngày 14 tháng XNUMX, Klippstein cho biết việc nộp đơn theo SIPA sẽ có thay đổi quyền sở hữu tài sản của công ty đối với khách hàng, điều này ít nhất sẽ trả lại cho họ một phần tiền gửi.

Theo thủ tục phá sản theo Chương 11, công ty nộp đơn xin bảo vệ yêu cầu quyền sở hữu tất cả tài sản. Theo SIPA, một công ty phá sản phải chuyển tài khoản của mình sang một công ty khác hoặc bị thanh lý và gửi tiền cho các nhà đầu tư.

If @catorsnetwork và @investvoyager quan tâm đến người dùng của họ, họ sẽ nộp đơn xin phá sản SIPA với tư cách là người môi giới (mà họ luôn tuyên bố là), nơi TẤT CẢ số tiền thu được sẽ đến tay khách hàng trước tiên.

Nộp đơn cho Chương 11 là họ nói RÕ RÀNG rằng CÔNG TY SỞ HỮU TẤT CẢ TÀI SẢN CỦA NGƯỜI DÙNG. pic.twitter.com/FMDzmjRBZO

- Cory Klippsten (@coryklippsten) 14 Tháng Bảy, 2022

Nhà kinh tế học và blogger hoài nghi về tiền điện tử Frances Coppola đã chia sẻ nhiều tin xấu tiềm ẩn hơn trong một bài báo ngày 14 tháng XNUMX. Blog của chúng tôi. đăng bài bằng cách giải thích lý do tại sao cô ấy tin rằng những người gửi tiền ở độ C “sẽ không lấy lại được tiền của họ”.

Cô lập luận rằng C đang điều hành cái mà cô gọi là “ngân hàng bóng tối”, được xác định bởi Investopedia với tư cách là một “trung gian tài chính không được kiểm soát” phi ngân hàng.

“Tiền gửi vào ngân hàng thậm chí không phải là ‘tài sản của khách hàng’ chứ chưa nói đến ‘tài sản được quản lý’. Chúng là những khoản cho vay không có bảo đảm đối với ngân hàng. Do đó, họ là khoản nợ của ngân hàng và hoàn toàn có nguy cơ phá sản.”

“Người gửi tiền tại ngân hàng không có bất kỳ quyền hợp pháp nào để trả lại tiền của họ. Ngay cả khi các điều khoản của tài khoản quy định rằng tiền có thể được rút bất cứ khi nào khách hàng chọn, ngân hàng có thể từ chối cho phép khách hàng rút tiền nếu không có tiền mặt để thanh toán cho họ”, cô giải thích.

Bất chấp những khẳng định trong điều khoản sử dụng rằng đây không phải là một ngân hàng, mô hình kinh doanh của Celcius là một ngân hàng không có giấy phép, không được quản lý và không có bảo hiểm tiền gửi – một “ngân hàng bóng tối”.

- Frances Schadenfreude Cassandra (@Faces_Coppola) 14 Tháng Bảy, 2022

Liên quan: Mã thông báo Voyager tăng vọt khi kế hoạch bơm VGX chào hàng

Coppola cũng nói thêm rằng các điều khoản sử dụng của C nêu rõ rằng C được phép “làm theo ý muốn” với số tiền do khách hàng gửi.

“Và nó đặc biệt nói rằng trong trường hợp phá sản, khách hàng có thể không lấy lại được toàn bộ - hoặc thực sự là bất kỳ - số tiền nào của họ.”

CEL đã giảm kể từ tháng 84, giảm 4.38% từ XNUMX USD xuống $0.73, với mức tăng đột biến vào tháng XNUMX trùng với nỗ lực siết chặt ngắn hạn của cộng đồng.