SPX 500: Mức điều chỉnh có thể xuống thấp đến mức nào? – MarketPulse

• S&P 500 đã ghi nhận ba tuần giảm liên tiếp kể từ mức cao nhất mọi thời đại gần đây là 5,265 được ghi nhận vào ngày 28 tháng 2024 năm XNUMX.
• Mức giảm -3.05% trong tuần trước là hiệu suất hàng tuần tồi tệ nhất kể từ đầu tháng 2023 năm XNUMX.
• Sự phá vỡ rõ ràng dưới mức trung bình động 50 ngày dốc lên khiến giai đoạn xu hướng tăng trung hạn của nó gặp nguy hiểm.
• Chuỗi điều chỉnh giảm kéo dài nhiều tuần hiện tại có thể được kéo dài hơn nữa do chỉ báo độ rộng thị trường chính của nó (% cổ phiếu thành phần trên mức trung bình động 50 ngày) chưa đạt đến vùng quá bán.
• Xem mức hỗ trợ trung hạn quan trọng đầu tiên ở mức 4,800 trên S&P 500.

Đây là phân tích tiếp theo của báo cáo trước đây của chúng tôi, “SPX 500: Câu chuyện xoay trục ôn hòa của Fed đang gặp rủi ro” được xuất bản vào ngày 8 tháng 2024 năm XNUMX. Nhấp vào tại đây cho một bản tóm tắt.

Hành động giá của S&P 500 đã giảm -5.95% từ mức cao nhất mọi thời đại hiện tại là 5,265 vào ngày 28 tháng 2024 năm 4,953 xuống mức thấp gần đây là 19 vào thứ Sáu tuần trước, ngày 50 tháng 500 cùng với việc phá vỡ dưới mức trung bình động 3 ngày của nó. trước đây đã hỗ trợ S&P 2023 từ ngày 15 tháng 2024 năm XNUMX đến ngày XNUMX tháng XNUMX năm XNUMX.

Sự bứt phá rõ ràng xuống dưới đường trung bình động 50 ngày dốc lên sau một thời gian dài đóng vai trò hỗ trợ cho hành động giá của nó, cho thấy xu hướng tăng trung hạn của S&P 500 từ mức thấp nhất ngày 27 tháng 2023 năm 4,104 là 3.05 có nguy cơ chuyển sang một chuỗi điều chỉnh giảm kéo dài nhiều tuần. Ngoài ra, mức giảm -6% hàng tuần vào thứ Sáu tuần trước là hiệu suất hàng tuần tồi tệ nhất kể từ ngày 2023 tháng XNUMX năm XNUMX.

Trạng thái yếu kém về độ rộng thị trường của S&P 500 chưa chạm đến vùng quá bán

Hình 1: Chỉ báo độ rộng thị trường của S&P 500 tính đến ngày 19 tháng 2024 năm XNUMX (Nguồn: TradingView, nhấp vào để phóng to biểu đồ)

Tỷ lệ cổ phiếu thành phần S&P 500 đang giao dịch trên mức trung bình động 50 ngày tương ứng đã giảm mạnh sau khi tình trạng phân kỳ giảm xuất hiện vào tuần ngày 25 tháng 2024 năm 71 ở mức khoảng 35% để chạm mức 19% vào thứ Sáu tuần trước, ngày XNUMX tháng XNUMX. .

Dựa trên dữ liệu lịch sử kể từ khi bắt đầu giai đoạn xu hướng tăng dài hạn liên tục của S&P 500 từ tháng 2009 năm 500, các chuỗi động thái điều chỉnh giảm trung hạn trước đó có xu hướng kết thúc khi chỉ báo độ rộng thị trường (tỷ lệ phần trăm của các cổ phiếu S&P 50 trên 9.15 ngày) trung bình động) đạt mức quá bán từ 2% đến 1% (xem Hình XNUMX).

Do đó, chúng tôi vẫn chưa đạt được “điều kiện đầu hàng” như vậy đối với khả năng kích hoạt đảo chiều tăng giá đáng kể đối với S&P 500.

Chỉ báo xung lượng RSI hàng tuần của S&P 500 chưa đạt được mức hỗ trợ song song

Hình 2: Xu hướng chính của S&P 500 tính đến ngày 19 tháng 2024 năm XNUMX (Nguồn: TradingView, nhấp vào để phóng to biểu đồ)

Ba tuần điều chỉnh giảm gần đây đã hình thành ngay sau khi S&P 500 chạm vùng kháng cự then chốt trung hạn 5,240/5,285 (xem Hình 2).

Sau đó, chỉ báo xung lượng RSI hàng tuần đã thoát khỏi mức quá mua (dưới 70) sau khi mức quá mua cực đoan 79.04 gần như đạt được vào tuần ngày 25 tháng 2024 năm 55. Chỉ số hiện tại là 36 chưa đạt đến mức hỗ trợ song song quan trọng là 5.95, điều này cho thấy rằng mức giảm điều chỉnh 500% hiện tại của S&P XNUMX so với mức cao nhất mọi thời đại của nó có thể vẫn còn dư địa để kéo dài hơn nữa về phía nhược điểm.

Mức hỗ trợ trung hạn đầu tiên của S&P 500 cần theo dõi sẽ ở mức 4,800 với mức kháng cự trung hạn hiện là 5,088

Nội dung chỉ dành cho mục đích thông tin chung. Nó không phải là lời khuyên đầu tư hay giải pháp mua bán chứng khoán. Ý kiến ​​​​là các tác giả; không nhất thiết là của OANDA Business Information & Services, Inc. hoặc bất kỳ chi nhánh, công ty con, cán bộ hoặc giám đốc nào của nó. Nếu bạn muốn sao chép hoặc phân phối lại bất kỳ nội dung nào được tìm thấy trên MarketPulse, một dịch vụ trang web tin tức và phân tích ngoại hối, hàng hóa và chỉ số toàn cầu đã giành giải thưởng do OANDA Business Information & Services, Inc. sản xuất, vui lòng truy cập nguồn cấp dữ liệu RSS hoặc liên hệ với chúng tôi tại info@marketpulse.com. Lần https://www.marketpulse.com/ để tìm hiểu thêm về nhịp điệu của thị trường toàn cầu. © 2023 OANDA Business Information & Services Inc.