Vòng điều chỉnh và chính sách tiền điện tử: 27 tháng 17 - 2022 tháng XNUMX năm XNUMX

Ghi chú của biên tập viên: Đây là phần đầu tiên của một bộ truyện mới, Vòng tròn quy định toàn cầu về tiền điện tử a16z, trong đó nêu bật những diễn biến về quy định và chính sách mới nhất có liên quan đến các nhà xây dựng trong web3 và tiền điện tử, được theo dõi và quản lý bởi nhóm quản lý tiền điện tử a16z. Các đợt tổng hợp dựa trên tin tức gần đây, cập nhật mới nhất, hướng dẫn mới, luật pháp hiện hành và khuôn khổ được phát hành bởi các cơ quan / cơ quan quản lý, hiệp hội ngành và hiệp hội nghề nghiệp, ngân hàng, chính phủ và các tổ chức khác khi chúng tác động đến ngành công nghiệp tiền điện tử (hoặc các ứng dụng) vòng quanh thế giới. Đôi khi, chúng tôi cũng đưa vào một số tài nguyên chọn lọc khác như bài nói chuyện, bài đăng hoặc bài bình luận khác - từ chúng tôi hoặc từ những người khác - với các bản cập nhật; xem ví dụ như các nhận xét từ DC Fintech Week ở phía dưới.

Cập nhật quy định

Bộ bảo vệ và đổi mới tài chính California

• DFPI nộp lệnh ngừng và hủy bỏ đối với 11 công ty tiền điện tử, với cáo buộc chiếm đoạt tiền của khách hàng và vi phạm luật chứng khoán của tiểu bang. 

🌽 Ủy ban giao dịch hàng hóa tương lai

• Ủy viên CFTC Caroline Pham Giải thích vai trò hiện tại của CFTC trong việc điều tiết công chúng bán lẻ tại các thị trường Hoa Kỳ khi phát biểu tại CordaCon 2022. Bà cũng đề xuất mười nguyên tắc cơ bản cho các thị trường tài sản kỹ thuật số “có trách nhiệm”, mà CFTC có thể sử dụng để tạo ra một khuôn khổ quy định dựa trên nguyên tắc cho ngành. 
• Trong vụ kiện chống lại Ooki DAO, CFTC yêu cầu rằng Tòa án cho phép xử lý vụ việc thông qua hộp trò chuyện trợ giúp trên trang web của DAO (với thông báo đồng thời trên diễn đàn thảo luận trực tuyến của trang web), lập luận rằng không tồn tại cơ chế nào khác để công chúng liên hệ với Ooki DAO. Tòa án cấp yêu cầu của CFTC. 
• Tại Cuộc họp Ủy ban Tư vấn Rủi ro Thị trường của CFTC, Ủy viên CFTC Kristin Johnson thảo luận các hành động thực thi CFTC gần đây và luật đề xuất liên quan đến tài sản kỹ thuật số và cô ấy nhắc lại rằng CFTC “có vị trí tốt” để điều chỉnh tài sản kỹ thuật số. Ủy ban cũng đã bỏ phiếu để thành lập một tiểu ban Tài chính Tương lai để giải quyết cụ thể các tài sản kỹ thuật số. 
• Chủ tịch CFTC Rostin Behnam nói rằng “Bitcoin có thể tăng giá gấp đôi nếu có một thị trường do CFTC quản lý” và “các tổ chức đương nhiệm trong không gian tiền điện tử nhìn thấy cơ hội lớn cho dòng vốn tổ chức sẽ chỉ xảy ra nếu có một cấu trúc quy định xung quanh các thị trường này” khi phát biểu tại Luật NYU Trường học. 
• CFTC đã nộp đơn khiếu nại chống lại Adam Todd, cáo buộc rằng anh ta điều hành một nền tảng giao dịch phái sinh tài sản kỹ thuật số bất hợp pháp thông qua một doanh nghiệp thông thường của các pháp nhân, bao gồm Digitex LLC, rằng anh ta đã thao túng giá của mã thông báo gốc Digitex và Digitex Futures không đăng ký được với tư cách là Người bán của Ủy ban hàng hóa tương lai. 
• Ủy viên CFTC Summer Mersinger đã nói về hành động thực thi của CFTC chống lại Ooki DAO, nói rằng quy định bằng cách thực thi "bỏ qua [loại] quy trình lập pháp công cộng [và] đầu vào của công chúng" và "không phải là cách lý tưởng để quản lý" trong một cuộc phỏng vấn với CoinDesk TV.
• Chủ tịch CFTC Rostin Behnam Cảnh báo ngành công nghiệp sẽ không mong đợi một "cú chạm nhẹ" nếu CFTC được trao quyền tài phán đối với thị trường giao ngay tiền điện tử trong khi phát biểu tại một hội nghị được tổ chức tại Đại học Georgetown.
• Ủy viên CFTC Christy Goldsmith Romero nói rằng CFTC cần phải xác định lại cách nó đặt ra các quy tắc cho các nhà đầu tư bán lẻ, bao gồm việc cung cấp một đề xuất cho một định nghĩa mới về nhà đầu tư bán lẻ trong một cuộc phỏng vấn với CoinDesk TV. 

🦅 Quốc hội

• Ba thành viên đảng Cộng hòa của Quốc hội, Thượng nghị sĩ Pat Toomey (R-Pa.) Và Tim Scott (RS.C.) và Đại diện Hạ viện Peter Meijer (R-Mich.), Đã trình bày bản dự thảo hóa đơn, Đạo luật Hiện đại hóa Tiết kiệm Hưu trí, cho phép các nhà quản lý đầu tư cung cấp bitcoin và tiền điện tử trong các kế hoạch 401 (k) của họ. 
• Các nghị sĩ Đảng Cộng hòa trong Ủy ban Dịch vụ Tài chính Hạ viện đã gửi một bức thư tới Bộ trưởng Tư pháp Hoa Kỳ Merrick Garland yêu cầu ông chia sẻ đánh giá của Bộ Tư pháp về việc liệu Cục Dự trữ Liên bang có yêu cầu ủy quyền lập pháp rõ ràng trước khi phát hành tiền kỹ thuật số của ngân hàng trung ương (CBDC) hay không.
• Bảy nhà lập pháp đảng Dân chủ đã gửi một bức thư Pablo Vegas, Giám đốc điều hành của Hội đồng Độ tin cậy Điện của Texas (ERCOT), bày tỏ lo ngại về nhu cầu năng lượng khai thác bitcoin ở Texas. Các nhà lập pháp của đảng Dân chủ là Thượng nghị sĩ Elizabeth Warren (D-Mass.), Sheldon Whitehouse (D-RI), và Edward J. Markey (D-Mass.), Và Hạ viện Al Green (D-Tex.), Katie Porter (D -Cal.), Jared Huffman (D-Cal.), Và Rashida Tlaib (D-Mich.). 
• Thượng nghị sĩ Hoa Kỳ John Hickenlooper (D-Colo.) Đã gửi một bức thư cho Chủ tịch SEC Gary Gensler, thúc giục SEC ban hành các quy định đối với chứng khoán tài sản kỹ thuật số thông qua một quy trình quản lý thông báo và bình luận minh bạch. 

Delaware

• Bộ Tư pháp Delaware đóng băng tiền từ 23 cá nhân trên các sàn giao dịch tiền điện tử khác nhau vì bị cáo buộc chứa tiền điện tử thu được thông qua các trò lừa đảo “mổ lợn” (một trò lừa đảo tiền điện tử trong đó những kẻ lừa đảo dụ các nhà đầu tư không nghi ngờ gửi cho họ tài sản tiền điện tử của họ). 

⚖️ Sở Tư pháp

• Một người đàn ông California đã bị truy tố vì bị cáo buộc âm mưu với những người khác để rửa tiền thu được từ tổ chức buôn bán ma túy của mình bằng cách sử dụng tiền điện tử. Anh ta và đồng phạm bị cáo buộc đã rửa hơn 5.35 triệu USD. 
• DOJ và Ủy ban Thương mại Liên bang tham gia trong Hội nghị thượng đỉnh các nhà hoạch định và thực thi chính sách cạnh tranh chung G7 được tổ chức bởi Bundeskartellamt và Bộ Kinh tế và Hành động khí hậu của Đức để tìm hiểu cách các chính phủ G7 tiếp cận chính sách cạnh tranh trong thị trường tài sản kỹ thuật số.

💲Phòng Kho bạc

• Sản phẩm Hội đồng giám sát ổn định tài chính xuất bản nó báo cáo trên tài sản kỹ thuật số. Báo cáo khuyến nghị Quốc hội thông qua luật cung cấp cho các cơ quan quản lý tài chính liên bang quyền ra quy tắc đối với thị trường giao ngay đối với các tài sản kỹ thuật số không phải là chứng khoán, thực hiện các bước để giải quyết tình trạng chênh lệch giá theo quy định và thực hiện nghiên cứu khả năng tích hợp theo chiều dọc của các công ty tiền điện tử. (Sản phẩm FSOC là một tổ chức của chính phủ Hoa Kỳ được thành lập để ứng phó với cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008 và vai trò của tổ chức này là đưa ra các khuyến nghị chính sách cho các cơ quan thành viên nơi đã có thẩm quyền hoặc cho Quốc hội nơi cần thêm thẩm quyền. FSOC cũng giám sát sự ổn định tài chính và chỉ định các công ty tài chính phi ngân hàng và các tiện ích thị trường tài chính là có hệ thống. Hội đồng quản trị FSOC có 15 thành viên, bao gồm 10 thành viên có quyền biểu quyết và 5 thành viên không biểu quyết, và do Bộ trưởng Ngân khố làm chủ tịch.)
• Bộ Tài chính Hoa Kỳ Văn phòng Kiểm soát Tài sản nước ngoài và Mạng lưới thực thi tội phạm tài chính đã công bố các khu định cư cho hơn $ 24 triệu và $ 29 triệutương ứng với Bittrex, Inc. Đây là hành động thực thi tiền kỹ thuật số lớn nhất của OFAC cho đến nay và nó đại diện cho các hành động thực thi song song đầu tiên của FinCEN và OFAC trong không gian này. 
• Trung tâm Coin đã nộp một vụ kiện chống lại Bộ Ngân khố và Văn phòng Kiểm soát Tài sản Nước ngoài, cáo buộc rằng việc xử phạt Tornado Cash là trái pháp luật. Đây là vụ kiện thứ hai chống lại chính phủ liên quan đến Tornado Cash.
• Phát biểu tại cuộc họp thường niên của Quỹ Tiền tệ Quốc tế, Bộ trưởng Tài chính Janet Yellen nhắc lại tầm quan trọng của việc xây dựng khuôn khổ quy định cho tài sản kỹ thuật số. 

🏦 Cục dự trữ liên bang

• Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Jerome Powell nói rằng DeFi có các vấn đề “quan trọng về cấu trúc” về tính minh bạch và xung đột lợi ích khi phát biểu tại một sự kiện do Banque của Pháp tổ chức. Ông cũng tuyên bố rằng mùa đông DeFi không có "tác động đáng kể" đến hệ thống ngân hàng hoặc sự ổn định tài chính rộng hơn, điều này giúp các nhà quản lý có thêm thời gian để suy nghĩ "cẩn thận và chu đáo" về quy định của DeFi. 
• Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang Michelle Bowman thảo luận quy định ngân hàng lớn, giải quyết ngắn gọn tài sản kỹ thuật số tại Viện Tài chính Quốc tế. Cô tuyên bố rằng các cơ quan quản lý liên bang phải cải thiện tính minh bạch xung quanh các tiêu chuẩn giám sát đối với các ngân hàng tham gia vào các hoạt động liên quan đến tài sản tiền điện tử và hạn chế vai trò của các hành động thực thi chính thức và không chính thức và các hình phạt đối với “các vấn đề nghiêm trọng”. 
• Ngân hàng Dự trữ Liên bang New York đã xuất bản một giấy, thảo luận về rủi ro có chủ đích của các stablecoin có khả năng phục hồi làm tăng cơ hội hoạt động đối với các tổ chức phát hành nhỏ hơn và dễ bị tổn thương hơn, trong số những thứ khác. 
• Ngân hàng Giám sát đã nộp đơn kiến nghị trước tòa, cho rằng Cục Dự trữ Liên bang đã chứng minh một tiêu chuẩn kép bằng cách cho phép BNY Mellon tham gia vào việc lưu ký tiền điện tử nhưng không cấp phép Custodia cho tài khoản chính của Cục Dự trữ Liên bang. 
• Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang Christopher Wallace đã cho nhận xét tại một hội nghị chuyên đề của Harvard, trong đó ông đã đề cập đến việc, hoặc mức độ mà CBDC trong nước hoặc nước ngoài hoặc stablecoin tư nhân có thể gây ra mối đe dọa đối với sự thống trị quốc tế của đồng đô la Mỹ. 

💵 Văn phòng Cơ quan Tính toán Tiền tệ

• NEXO công bố rằng họ đã mua lại một cổ phần không được tiết lộ trong công ty mẹ của Summit National Bank, một ngân hàng Hoa Kỳ được điều hành liên bang. Nexo hiện là công ty tiền điện tử thứ ba có được điều lệ ngân hàng liên bang (sau Anchorage Digital và Protego Trust Bank), nhưng là công ty đầu tiên làm như vậy thông qua mua lại thay vì quy trình đăng ký. Không rõ các cơ quan quản lý ngân hàng sẽ phản ứng như thế nào với việc mua của Nexo. 
• Quyền kiểm soát tiền tệ, Michael Hsu, đã thảo luận về sự cần thiết phải làm rõ các kỳ vọng giám sát liên quan đến các hoạt động tiền điện tử và vai trò của các cơ quan quản lý để đảm bảo an toàn trong khi thúc đẩy đổi mới trong nhận xét tại Trường Luật Harvard. 

📈 Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch

• SEC công bố cáo buộc Tập đoàn Công nghệ Hydrogen và những người khác bị cáo buộc đã thực hiện các đề nghị chưa đăng ký và bán chứng khoán tài sản tiền điện tử được gọi là “Hydro” và thao túng khối lượng giao dịch và giá của những chứng khoán đó, mang lại hơn 2 triệu đô la cho Hydrogen. 
• SEC công bố các cáo buộc chống lại Arbitrade Ltd. và những người khác vì bị cáo buộc thực hiện một kế hoạch bơm và bán phá giá liên quan đến tài sản tiền điện tử có tên là “Dignity” hoặc “DIG”. Arbitrade đã tuyên bố sai rằng họ đã mua được vàng thỏi trị giá 10 tỷ đô la, nhưng họ đã không có được và rằng họ sẽ trả lại mỗi mã thông báo DIG bằng vàng trị giá 1.00 đô la. Các bị cáo sau đó đã bán ít nhất 36.8 triệu đô la DIG, với giá bị thổi phồng một cách gian lận do những thông tin sai lệch của công chúng về vụ mua lại vàng được cho là. 
• SEC công bố một thỏa thuận với Kim Kardashian vì bị cáo buộc "chào hàng" EthereumMax trên phương tiện truyền thông xã hội mà không tiết lộ khoản thanh toán mà cô nhận được cho quảng cáo. Vụ dàn xếp yêu cầu Kardashian phải trả 1.26 triệu USD. 
• Grayscale Investments nộp đơn đầu tiên bản tóm tắt pháp lý trong hành động chống lại SEC, cáo buộc cơ quan này vi phạm các yêu cầu cơ bản của Đạo luật Thủ tục Hành chính khi từ chối đơn đăng ký chuyển đổi Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) thành một ETF bitcoin giao ngay. Phản hồi của SEC là vào ngày 9 tháng 2022 năm XNUMX. 
• SEC từ chối Ứng dụng của WisdomTree để liệt kê một ETF Bitcoin giao ngay với lý do không đủ sự bảo vệ của nhà đầu tư. 
• Chủ tịch SEC Gary Gensler quy định rằng Quốc hội nên trao cho CFTC nhiều quyền hơn đối với các stablecoin của cảnh sát để giảm rủi ro cho hệ thống tài chính trong khi phát biểu tại một hội nghị được tổ chức tại Đại học Georgetown. 

🌍 Quốc tế

🏦 Ngân hàng Thanh toán Quốc tế

• Sản phẩm BIS, còn được gọi là “Ngân hàng các Ngân hàng Trung ương” là một tổ chức tài chính quốc tế thuộc sở hữu của 63 ngân hàng trung ương - đại diện cho các quốc gia trên thế giới chiếm khoảng 95% GDP thế giới. BIS cung cấp một không gian thể chế để chia sẻ thông tin giữa các thống đốc ngân hàng trung ương; kiếm được lợi nhuận như một ngân hàng thị trường tiền tệ bán buôn cho các ngân hàng trung ương; và thúc đẩy hợp tác tài chính tiền tệ quốc tế.
• It công bố hoàn thành thành công thí điểm CBDC đầu tiên liên quan đến bốn khu vực pháp lý, Hồng Kông, Thái Lan, Trung Quốc và Các Tiểu vương quốc Ả Rập Thống nhất. Thử nghiệm được tiến hành trên mBridge Ledger, một nền tảng DLT được phát triển tùy chỉnh. 
• BIS cũng công bố sự khởi động của "Project Icebreaker", nơi nó sẽ làm việc với các ngân hàng trung ương của Israel, Na Uy và Thụy Điển để khám phá cách CBDC có thể được sử dụng cho các khoản thanh toán chuyển tiền và bán lẻ quốc tế. 

🇧🇷 Brazil

***

Các quan điểm được thể hiện ở đây là quan điểm của từng nhân viên AH Capital Management, LLC (“a16z”) được trích dẫn và không phải là quan điểm của a16z hoặc các chi nhánh của nó. Một số thông tin nhất định trong đây đã được lấy từ các nguồn của bên thứ ba, bao gồm từ các công ty danh mục đầu tư của các quỹ do a16z quản lý. Mặc dù được lấy từ các nguồn được cho là đáng tin cậy, a16z đã không xác minh độc lập thông tin đó và không đưa ra tuyên bố về tính chính xác hiện tại hoặc lâu dài của thông tin hoặc sự phù hợp của nó đối với một tình huống nhất định. Ngoài ra, nội dung này có thể bao gồm các quảng cáo của bên thứ ba; a16z đã không xem xét các quảng cáo đó và không xác nhận bất kỳ nội dung quảng cáo nào có trong đó. Nội dung này chỉ được cung cấp cho mục đích thông tin và không được dựa vào như lời khuyên về pháp lý, kinh doanh, đầu tư hoặc thuế. Bạn nên tham khảo ý kiến ​​của các cố vấn của riêng mình về những vấn đề đó. Các tham chiếu đến bất kỳ chứng khoán hoặc tài sản kỹ thuật số nào chỉ dành cho mục đích minh họa và không cấu thành khuyến nghị đầu tư hoặc đề nghị cung cấp dịch vụ tư vấn đầu tư. Hơn nữa, nội dung này không hướng đến cũng như không nhằm mục đích sử dụng cho bất kỳ nhà đầu tư hoặc nhà đầu tư tiềm năng nào và không được dựa vào bất kỳ trường hợp nào khi đưa ra quyết định đầu tư vào bất kỳ quỹ nào do a16z quản lý. (Đề nghị đầu tư vào quỹ a16z sẽ chỉ được thực hiện bởi bản ghi nhớ phát hành riêng lẻ, thỏa thuận đăng ký và các tài liệu liên quan khác về bất kỳ quỹ nào như vậy và phải được đọc toàn bộ.) Bất kỳ khoản đầu tư hoặc công ty danh mục đầu tư nào được đề cập, đề cập đến, hoặc được mô tả không phải là đại diện cho tất cả các khoản đầu tư vào xe do a16z quản lý và không thể đảm bảo rằng các khoản đầu tư sẽ sinh lời hoặc các khoản đầu tư khác được thực hiện trong tương lai sẽ có các đặc điểm hoặc kết quả tương tự. Danh sách các khoản đầu tư được thực hiện bởi các quỹ do Andreessen Horowitz quản lý (không bao gồm các khoản đầu tư mà tổ chức phát hành không cho phép a16z tiết lộ công khai cũng như các khoản đầu tư không thông báo vào tài sản kỹ thuật số được giao dịch công khai) có tại https://a16z.com/investments /.Các biểu đồ và đồ thị được cung cấp bên trong chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không nên dựa vào khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. Hiệu suất trong quá khứ không cho thấy kết quả trong tương lai. Nội dung chỉ nói kể từ ngày được chỉ định. Mọi dự đoán, ước tính, dự báo, mục tiêu, triển vọng và / hoặc ý kiến ​​thể hiện trong các tài liệu này có thể thay đổi mà không cần báo trước và có thể khác hoặc trái ngược với ý kiến ​​của người khác. Vui lòng xem https://a16z.com/disclosures để biết thêm thông tin quan trọng.