Từ giao dịch ký quỹ đến hợp đồng tương lai, nhiều dịch vụ đã tạo ra bước nhảy vọt từ các công cụ tài chính truyền thống sang tiền điện tử. Nhưng có một thứ vẫn chưa đi vào nhận thức của hầu hết các nhà giao dịch tiền điện tử: môi giới chính.
Ở đây, đẹp đẽ Giám đốc điều hành George Zarya giải thích tại sao năm 2020 có thể là năm mà công nghệ này bắt đầu đạt được động lực, cách nó được sử dụng trên các mặt hàng và cổ phiếu và những gì nó có thể mang lại cho những người hiện đang sở hữu tài sản kỹ thuật số.
1. Bạn có thể giải thích đơn giản về môi giới nguyên tố không? Và tại sao nó không phổ biến trong thế giới tiền điện tử?
Điểm đau chính mà một nhà môi giới hàng đầu đang giải quyết cho khách hàng của mình là hiệu quả của việc quản lý tài sản thế chấp. Điều này có nghĩa là khách hàng có thể truy cập nhiều địa điểm thanh khoản thông qua một cửa sổ, quản lý tài sản thế chấp và các khoản thanh toán của họ một cách hiệu quả, đồng thời có quyền truy cập vào đòn bẩy dựa trên danh mục đầu tư tổng thể của họ, hay còn gọi là ký quỹ danh mục đầu tư.
Thế giới tiền điện tử đã phát triển nhanh chóng về mặt công nghệ, nhưng chuyên môn tài chính truyền thống vẫn chưa bắt kịp. Năm nay, “môi giới chính” ngày càng được thảo luận nhiều hơn trong cộng đồng.
2. Môi giới hàng đầu trong lĩnh vực tài chính truyền thống hiện nay phổ biến như thế nào?
Môi giới chính là một cơ sở hạ tầng trung tâm cho các nhà đầu tư tổ chức, có thể là người quản lý sàn giao dịch, hàng hóa hoặc tài sản cổ phần. Phải có một tài khoản tại một nhà môi giới chính, nhưng các quỹ nhỏ không phải lúc nào cũng đủ khả năng đáp ứng các yêu cầu của các số nguyên tố lớn như Citigroup, Goldman Sachs, Nomura hoặc JPMorgan Chase. Vì vậy, các nhà quản lý khởi nghiệp đi đến "số nguyên tố nhỏ" sau đó được cắm vào cơ sở hạ tầng của số nguyên tố chính. Trong không gian bán lẻ, có những cái tên như Nhà môi giới tương tác hoặc Ngân hàng Saxo cung cấp quyền truy cập đa trao đổi, đa loại tài sản với một số chức năng giao dịch ký quỹ.
3. Vì vậy, các nhà giao dịch tiền điện tử sẽ được lợi như thế nào từ nó?
Vì các nhà môi giới hàng đầu trong nhiều trường hợp là cánh cổng dẫn đến thị trường, các nhà đầu tư tổ chức sẽ được hưởng lợi rất nhiều từ việc có giải pháp một cửa để tham gia vào thị trường tài sản kỹ thuật số mới nổi bằng cách dễ dàng truy cập vào các sàn giao dịch tiền điện tử lớn và quy trình giới thiệu được đơn giản hóa . Khách hàng có một màn hình để quản lý tài sản thế chấp trên khung lưu ký an toàn có trong danh sách trắng, giám sát các vị trí, điều chỉnh giao dịch và có số giá trị tài sản ròng theo thời gian thực. Họ cũng có thể linh hoạt sử dụng nhà cung cấp mà họ lựa chọn để thực hiện các giao dịch hoặc kết nối trực tiếp với các sàn giao dịch thông qua giao diện lập trình ứng dụng gốc / Thông tin tài chính eXchange. Bequant cũng có thể cung cấp một cơ sở đồng địa điểm tại LD4 ở London, nơi tổ chức một số sàn giao dịch nổi bật, điều này sẽ mang lại lợi ích cho các nhà giao dịch nhạy cảm với độ trễ. Và cuối cùng và quan trọng nhất, họ có quyền truy cập vào bảng cân đối kế toán cho phép sử dụng đòn bẩy dựa trên danh mục đầu tư tổng thể của họ.
Sự sẵn có của các dịch vụ như vậy sẽ đưa loại tài sản kỹ thuật số đến gần hơn với các tài sản tài chính chính và sắp được tích hợp vào tài chính chính thống.
4. Các tài sản kỹ thuật số như tiền điện tử có đe dọa các tài sản truyền thống không?
“Bị đe dọa” là một từ mạnh mẽ, nhưng tôi có thể nói rằng ngành công nghiệp tiền điện tử đã sẵn sàng phá vỡ nền tài chính truyền thống. Mã hóa bảo mật đã là một từ thông dụng trong một thời gian khá dài và công nghệ blockchain đã được triển khai trên các nền tài chính chính thống. Chúng tôi đang thấy những ví dụ thành công trong thanh toán xuyên biên giới, tài trợ thương mại và định cư. Những người khổng lồ tài chính ngân hàng hoạt động trên công nghệ cũ đã lỗi thời và sẽ buộc phải nâng cấp. Tôi cho rằng công nghệ blockchain sẽ trở thành xương sống tiêu chuẩn cho ngành tài chính và ngân hàng trong tương lai. Nó chỉ là một vấn đề thời gian.
5. Giá tiền điện tử sẽ phản ứng như thế nào với coronavirus và sự giảm một nửa của Bitcoin?
Chúng tôi đã nhận thấy mối tương quan của Bitcoin với S&P 500 khi hoạt động bán hoảng loạn lan rộng khắp các thị trường, nhưng chúng tôi cũng nhận thấy sự tách biệt khỏi những xu hướng này. Tôi tin rằng loại tài sản kỹ thuật số mới sẽ phục hồi sớm hơn bất kỳ loại tài sản nào khác và việc giảm một nửa của Bitcoin chắc chắn sẽ hữu ích. Khi các ngân hàng trung ương tiếp tục in tiền và cơ sở hạ tầng của tiền điện tử trưởng thành, chúng ta sẽ thấy xu hướng áp dụng tăng dần. Mối đe dọa đại dịch là một thử nghiệm tốt để tiền điện tử thể hiện giá trị của nó như một phương tiện thanh toán, chuyển khoản xuyên biên giới và các khu định cư thực sự mang tính toàn cầu và không bị ảnh hưởng bởi bất kỳ quốc gia nào đóng cửa hoặc áp đặt các hạn chế đối với hoạt động di chuyển.
6. Các quy tắc của Know Your Customer sẽ trở nên khó khăn hơn?
Một thực tế tuyệt đối là các quy định về Chống rửa tiền sẽ tiếp tục phổ biến trên toàn thế giới và sẽ trở thành điều kiện bắt buộc đối với bất kỳ doanh nghiệp nào phải tuân thủ để tiếp tục. Chúng tôi đã thấy xu hướng này phát triển bắt đầu từ hai năm trước và bây giờ chúng tôi thấy rằng các quy định chứng khoán nói chung cũng sẽ áp dụng cho tiền điện tử. Ví dụ: các quy tắc giao dịch ký quỹ hoặc phân loại nhà đầu tư do Chỉ thị về thị trường trong công cụ tài chính áp đặt rất có thể sẽ được mở rộng cho các tài sản tài chính kỹ thuật số.
7. Trạng thái phân mảnh của quy định tiền điện tử có phải là điều đáng lo ngại không? Còn chính phủ Malta mới thì sao?
Tôi không tin rằng điều này sẽ gây ra rắc rối lớn cho những người tham gia, vì chúng ta đã thấy các cơ quan quản lý trên toàn thế giới nói về quy định hài hòa giữa các khu vực pháp lý. Các nhà quản lý châu Âu đang xem xét một khuôn khổ Liên Âu có thể lấy cốt lõi của nó từ khuôn khổ tài sản kỹ thuật số của Pháp.
Chính phủ mới của Malta vẫn chưa thể hiện cam kết thúc đẩy đổi mới tài chính và thực hiện các hành động theo lời nói của mình. Nó giống như đang mang thai một nửa. Với việc Bequant là một trong số ít công ty đăng ký giấy phép Tài sản tài chính ảo, chúng tôi hy vọng quá trình này sẽ sớm đạt được sức hút.
8. Ba mối đe dọa lớn nhất mà ngành công nghiệp tiền điện tử phải đối mặt hiện nay là gì?
Có một từ viết tắt quân sự VUCA - dễ bay hơi, không chắc chắn, phức tạp và mơ hồ - mô tả thế giới sau Chiến tranh Lạnh. Mô tả này có thể được áp dụng cho trạng thái của thị trường tiền điện tử, nhưng các mối đe dọa là rất nhiều giả thuyết và tôi sẽ tranh luận rằng ngành công nghiệp này không có bất kỳ điều kiện đe dọa tính mạng nào. Có những mốc quan trọng mà chúng ta sẽ cần phải vượt qua trước khi có thể nói rằng tài sản kỹ thuật số là một loại tài sản khác:
- Quy định: Kết tinh của quy định trên toàn cầu về cách tài sản được xử lý và những người tham gia được quản lý. Việc thông qua các quy định hiện hành về chứng khoán sắp được thông qua.
- Cơ sở hạ tầng và an ninh: Các giải pháp lưu ký là rất quan trọng để mang lại sự an tâm cho các nhà đầu tư. Global Digital Finance là một tổ chức mà Bequant là thành viên. Nó điều hành một số nhóm làm việc thúc đẩy các cuộc thảo luận tích cực giữa những người tham gia thị trường để thúc đẩy các phương pháp hay nhất trong không gian và điều chỉnh các tiêu chuẩn thể chế với những người giám sát, trao đổi và nhà cung cấp dịch vụ. Chúng tôi đã chứng kiến sự tiến bộ vượt bậc về mặt phát triển công nghệ và hiểu biết về các thực tiễn quan trọng sẽ đảm bảo sự an toàn của tài sản và tính linh hoạt vượt ra ngoài việc lưu giữ kho lạnh.
- Thông qua: Việc áp dụng chậm có thể khiến thị trường đi vào trạng thái ngủ đông. Tiến triển thành công ở hai điểm đầu tiên sẽ thúc đẩy sự quan tâm của các tổ chức và do đó mang lại nhiều sự chấp nhận hơn.
9. Bạn có thể giải thích tại sao độ trễ thấp và thanh khoản sâu lại quan trọng như vậy không?
Với sự sụt giảm thị trường gần đây và sự biến động tăng vọt, độ trễ và khả năng tiếp cận thanh khoản là yếu tố quan trọng nhất để thu lợi nhuận, hoặc trong một số trường hợp để tồn tại.
Với phần lớn luồng giao dịch được thực hiện thông qua hệ thống giao dịch thuật toán tự động, sự trượt giá mà một người có thể phải chịu có thể gây bất lợi. Do đó, ngành công nghiệp đang xem xét việc cung cấp cơ sở hạ tầng cấp thể chế.
Bequant là sàn giao dịch duy nhất cung cấp dữ liệu thị trường đồng vị trí, đa hướng và tùy chọn kết nối FIX 5.0, đây là tiêu chuẩn thị trường cho các loại tài sản truyền thống. Sàn giao dịch Bequant có độ trễ đánh dấu để giao dịch dưới 400 micro giây để thu hút những nhà giao dịch nhạy cảm với độ trễ nhất.
10. Lời khuyên của bạn dành cho những người đang xem xét giao dịch tiền điện tử lần đầu tiên là gì?
Tìm một người hiểu thị trường và thực hiện nghiên cứu thích hợp. Ngành công nghiệp này vẫn còn rất nhiều huyền thoại cần phải vượt qua và định kiến và sự thiếu chuyên nghiệp cần phải vượt qua. Chỉ những người có chuyên môn mới có thể có cái nhìn sâu sắc bên trong và tư vấn đúng cách.
Khước từ. Cointelegraph không xác nhận bất kỳ nội dung hoặc sản phẩm nào trên trang này. Mặc dù chúng tôi hướng đến việc cung cấp cho bạn tất cả thông tin quan trọng mà chúng tôi có thể có được, độc giả nên tự nghiên cứu trước khi thực hiện bất kỳ hành động nào liên quan đến công ty và chịu trách nhiệm hoàn toàn cho các quyết định của họ, cũng không thể coi bài viết này là một lời khuyên đầu tư.
Nguồn: https://cointelegraph.com/news/qa-what-is-prime-brokerage-and-will-it-gain-traction-in-crypto