Von vertrauenswürdigen Verwaltern von Geld bis hin zu Daten

Die Inflationsraten erreichten im Juni ein 40-Jahres-Hoch, und die Amerikaner haben laut veröffentlichten Berichten Mühe, mit den steigenden Preisen Schritt zu halten. Da sich eine mögliche Rezession am Horizont abzeichnet und es keine Anzeichen dafür gibt, dass die Preise bald sinken werden, ist es für Finanzinstitute wichtiger denn je, Vertrauen bei den Verbrauchern aufzubauen. Tatsächlich Forschung von der Technologieplattform MX hat gezeigt, dass Vertrauen und Sicherheit das sind Prioritäten Nr. 1 die Kunden bei der Auswahl eines Finanzdienstleisters berücksichtigen.

In der Vergangenheit basierte dieses Vertrauen darauf, wie Finanzdienstleister Geld sichern und verwalten. Verbraucher wenden sich an Banken und Kreditgenossenschaften, um ihr Geld sicher aufzubewahren, um sicherzustellen, dass Transaktionen korrekt auf ihren Konten widergespiegelt werden und um sicherzustellen, dass ihre Gelder verfügbar sind, wenn sie sie brauchen. Aber in der heutigen datengesteuerten Welt ist es nur ein Teil der Gleichung, ein vertrauenswürdiger Verwalter des Geldes der Verbraucher zu sein.

Jeder Kunde, jedes Konto und jede Transaktion bringt auch eine Reihe von persönlichen und finanziellen Daten mit sich, die geschützt werden müssen. Denken Sie darüber nach: Der typische Verbraucher hat durchschnittlich fünf bis sieben verschiedene Finanzkonten. Wenn auf jedem Konto nur eine Transaktion pro Tag stattfindet, sind das mindestens 1,825 Transaktionen pro Jahr mit einer Vielzahl von Daten hinter jeder Transaktion, einschließlich Transaktionsbetrag, Händlername, Standort, Kontotyp, Kontonummer, Name des Verbrauchers und Kontaktinformationen usw . - und die Liste geht weiter. Und gem Ecksteinforschung, ist es nicht ungewöhnlich, dass ein junges Paar mit 30-40 Finanzdienstleistern Geschäfte macht.

Dies entspricht Hunderttausenden, vielleicht Millionen finanzielle Datenpunkte pro Person jedes Jahr. Die Daten sind jetzt genauso wichtig wie Geld. Wie also werden Finanzinstitute von bloßen vertrauenswürdigen Verwaltern von Geld zu vertrauenswürdigen Verwaltern von Daten?

Vertrauenswürdiger Anbieter werden

Die gute Nachricht ist, dass wir auf dem richtigen Weg sind. Eine neue von MX durchgeführte Umfrage zeigt, dass 69 % der Befragten, die angaben, einen primären Finanzanbieter zu haben, sagen, dass sie ihnen ihre persönlichen Daten anvertrauen. Das bedeutet jedoch immer noch, dass mindestens drei von zehn Finanzinstituten ihre personenbezogenen Daten möglicherweise nicht anvertrauen. Dies könnte Unternehmen letztendlich Kunden kosten. Forschung aus McKinsey zeigt, dass 87 % keine Geschäfte mit einem Unternehmen machen würden, wenn sie Bedenken hinsichtlich seiner Sicherheitspraktiken hätten. Und 71 % gaben an, dass sie keine Geschäfte mehr mit einem Unternehmen machen würden, wenn es sensible Daten ohne ihre Erlaubnis preisgeben würde.

Um ein vertrauenswürdiger Verwalter von Daten UND Geld zu werden, hier sind drei Überlegungen für Banken und Kreditgenossenschaften:

1. Jüngere Generationen sehen das Teilen von Daten als Notwendigkeit an. Während Vertrauen und Sicherheit bei der Auswahl eines Finanzdienstleisters über alle Generationen hinweg oberste Priorität haben, ändern sich die Einstellung und Erwartungshaltung für die gemeinsame Nutzung von Daten, insbesondere bei den digital nativen Gen Z- und Millennial-Verbrauchern.

Im Wesentlichen ist das Teilen persönlicher Informationen heute eine Voraussetzung für ein besseres Benutzererlebnis. Tatsächlich 62 % der US-Erwachsenen es ist unmöglich, ihrem täglichen Leben nachzugehen, ohne dass Unternehmen ihre Daten sammeln. Und während Gen Z sich um die gesammelten Daten Sorgen machen mag, akzeptiert sie dies als Eintrittspreis, um die gewünschten Produkte, Dienstleistungen und Erfahrungen zu erhalten.

Für Finanzinstitute ist dies eine Chance. Vertrauen wird von Natur aus gewährt, bis es einen Grund für Gen Z und Millennial-Verbraucher gibt, es zu nehmen. Jüngere Verbraucher möchten ihre Daten teilen, damit sie mehr Wert aus ihren Finanz-Apps und -Diensten ziehen können.

Finanzinstitute sollten sich darauf konzentrieren, es ihnen leicht zu machen, ihre verschiedenen Finanzkonten in einer Ansicht zusammenzufassen, unterstützt durch strenge Sicherheitskontrollen, um dieses Vertrauen langfristig aufrechtzuerhalten. Dies kann beinhalten:

• Nutzung von Anmeldeinformationen ohne Token für die gemeinsame Nutzung von Daten, anstatt nach Benutzernamen und Passwörtern zu fragen; und
• Den Verbrauchern die Kontrolle darüber zu geben, wer Zugriff auf ihre Daten hat – und welche Daten – über ein Zustimmungs-Dashboard, wo sie den Zugriff jederzeit verwalten und widerrufen können.

2. Erfahrung ist der erste Schritt zum Aufbau einer vertrauensvollen Beziehung. Vertrauen wird nicht allein durch Sicherheits- und Datenschutzpraktiken gewonnen oder verloren. Die Verbraucher haben auch viel höhere Erwartungen an überlegene Kundenerlebnisse.

Ein MX Umfrage festgestellt, dass Verbraucher ein erhebliches Interesse – und Erwartungen – an eine personalisiertere und proaktivere Rolle ihrer Finanzdienstleister und Apps haben. Siebzig Prozent der Verbraucher erwarten von ihren Finanzdienstleistern personalisierte Benachrichtigungen und Einblicke. Gleichzeitig wünschen sich 63 %, dass ihre Anbieter ihnen proaktiv helfen, ihre Finanzen besser zu verwalten.

Während viele die gemeinsame Nutzung von Daten jetzt als eine Notwendigkeit ansehen, um Zugang zu den gewünschten Produkten und Erfahrungen zu erhalten, werden Kunden woanders hingehen, wenn diese Erfahrung nicht den Anforderungen entspricht. Beispielsweise zeigen MX-Daten, dass 72 % der Verbraucher angaben, dass sie eine andere Bank oder Kreditgenossenschaft aufsuchen würden, wenn ihr bevorzugter Anbieter die Verbindung zu ihren bevorzugten Fintech-Apps nicht unterstützen würde. Bei Millennials und Gen X war dieser Wert mit 75 % der Befragten sogar noch höher.

Dies ist nur ein Beispiel dafür, dass Erfahrung heute ein treibender Faktor für die Vertrauensbildung ist. Wenn Banken und Kreditgenossenschaften keine gute Erfahrung machen, reicht Sicherheit nicht aus, um Kunden zu binden.

3. Vorschriften zur gemeinsamen Nutzung von Daten werden die Zukunft des Finanzökosystems bestimmen. Während andere Teile der Welt wie Australien, Japan und Großbritannien das Open Banking bereits seit einiger Zeit regulieren, sehen wir hier in den USA gerade erst einige regulatorische Bewegungen, die sich auf das breitere Open-Finance-Ökosystem auswirken könnten.

Das Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) wird bald das Recht eines Verbrauchers kodifizieren, auf seine Finanzdaten zuzugreifen und sie durch die Regelsetzung von Abschnitt 1033 zu teilen. Dieses Recht ist die Grundlage für die Zukunft der Finanzdienstleistungen, beginnend mit Open Banking. Vereinfacht ausgedrückt steht Open Banking für:

• Die klare Positionierung von Einzelpersonen als rechtmäßige Eigentümer ihrer Daten;
• Die Möglichkeit für Einzelpersonen, der Weitergabe ihrer Finanzdaten an Dritte zuzustimmen; und
• Die Technologie zur gemeinsamen Nutzung von Daten, wie APIs, die Open Banking ermöglichen.

Und in jüngerer Zeit hat die CFPB Maßnahmen ergriffen, um die Bundesaufsicht über die Fintech-Branche zu verstärken, mit der Ankündigung einer neuen Verwendung für die alte Autorität, bekannt als 1024, zur Überwachung von Nichtbankenunternehmen, von denen sie glaubt, dass sie Risiken für die Verbraucher darstellen.

Durch die Berufung auf die 1024-Behörde versucht die CFPB, „die [aufsichtsrechtlichen] Wettbewerbsbedingungen“ zwischen Banken und bestimmten Fintech-Unternehmen zu verbessern, die derzeit nicht der Bundesaufsicht unterliegen. Wichtig ist, dass das CFPB „unkontrollierte Ströme von Verbraucherdaten“ als riskant ansieht und möglicherweise durch Prüfung empfiehlt, dass betroffene Unternehmen sichere Datenaustauschmethoden (dh APIs) mit Dritten, einschließlich Verwahrstellen, einrichten.

Bis das Recht eines Verbrauchers auf Zugriff und Weitergabe von Daten kodifiziert ist, bleibt der Zugriff auf Verbraucherdaten zusammen mit technischen Standards, Offenlegungen und Sicherheitsverfahren, die mit den Daten verbunden sind, weiterhin in erster Linie den beteiligten Organisationen überlassen. Sowohl Finanzinstitute als auch Fintechs sollten jetzt damit beginnen, die Grundlage zu schaffen, um vertrauenswürdige Verwalter von Daten zu sein, bevor diese zu einem Mandat werden.

Um ein vertrauenswürdiger Verwalter von Daten zu werden, müssen Finanzinstitute wie ein Datenunternehmen denken und Daten selbst als primäre Funktion ihres Geschäfts nutzen. Neben dem Aufbau von Kundenloyalität, Vertrauen und Zufriedenheit kann dieser Ansatz neue Einnahmemöglichkeiten, bessere Kreditentscheidungen, ein stärkeres Risikomanagement, effizientere Geschäftsprozesse und personalisiertere, proaktive Einblicke und Empfehlungen für Verbraucher ermöglichen.

David Whitcomb ist Vizepräsident, Produkt bei MX. David verfügt über mehr als 15 Jahre Erfahrung im Bereich Finanzdienstleistungen, wobei er sich darauf konzentriert, wie Technologie bessere Ergebnisse für Endbenutzer sowie Finanzinstitute und -anbieter ermöglicht.