بهترین راه برای سرمایه گذاری در DeFi 2024 - مجله بازار بیت کوین

بهترین راه برای سرمایه گذاری در DeFi 2024 – مجله بازار بیت کوین

تمبر زمان: 17 ژانویه 2024، 4:09 صبح

چالش

این یک دنباله از رتبه برتر ما است چگونه در DeFi سرمایه گذاری کنیم مقاله. اینجاست TL؛ DR نسخه:

  • به جای اینکه پول خود را در همه این پلتفرم‌های DeFi بگذارید، فقط توکن‌ها را بخرید (مثلاً به جای قفل کردن ارزش در Compound، فقط خرید کنید و نگه دارید COMP)
  • توکن‌ها را می‌توان مانند «سهام» در این «شرکت‌ها» در نظر گرفت (مثلاً خرید UNI مانند خرید "سهام" در "شرکت" Uniswap است)
  • برای تأیید سریع اینکه کدام توکن ها ممکن است خرید خوبی باشند، به رشد کاربر نگاه کنید (نمودار در اینجا)
  • هر پروژه ای که به سرعت در حال رشد است (اما قیمت توکن نیست) احتمالاً خرید خوبی است
  • مثل همیشه، تحقیقات بیشتری انجام دهید و بیش از آنچه که آماده از دست دادن هستید، سرمایه گذاری نکنید

هنگامی که یک سرمایه گذاری DeFi خوب را شناسایی کردید، در اینجا روش 3 مرحله ای برای سرمایه گذاری در این توکن ها آورده شده است:

من این رویکرد را با برخی از باهوش‌ترین سرمایه‌گذاران و معامله‌گران در DeFi آزمایش کرده‌ام و از آن‌ها دعوت کرده‌ام که در آن سوراخ‌هایی ایجاد کنند (از شما نیز دعوت می‌کنم که آن را سوراخ کنید). آنها توافق کرده اند که این رویکرد خوبی برای سرمایه گذاران بلندمدت در این فضا است. در ذهن من، مانند خرید سهام GOOG در سال 2004 است.

امروز می‌خواهم کمی تفاوت‌های ظریف را به این رویکرد اضافه کنم تا به شما کمک کنم خریدهای بلندمدت DeFi خوبی پیدا کنید. و با چیزی که از یک خودی در Binance شنیدم شروع می شود.

بلاک چین شفاف است

DeFi بر روی بلاک چین های عمومی ساخته شده است، به این معنی که شما می توانید همه چیز را در زمان واقعی مشاهده کنید.

این یک بزرگ تفاوت با سرمایه گذاری در شرکت های دولتی فرض کنید سهام FB دارید: می دانید که تعداد افرادی که از فیس بوک استفاده می کنند یک عامل فوق العاده مهم در ارزش سرمایه گذاری شما است. اما تا زمانی که گزارش‌های فصلی خود را منتشر نکنند، نمی‌دانید چند نفر از فیس‌بوک استفاده می‌کنند، که در آن زمان داده‌ها قدیمی شده‌اند.

در بلاک چین (جایی که رشد کاربر همه چیز است)، می توانید این داده ها را در زمان واقعی مشاهده کنید. (از نو، این نمودار است.) از آنجایی که بلاک چین ها اثرات شبکه ای دارند، بلاک چین هایی که به سرعت در حال رشد هستند می توانند منحنی های رشد درجه دوم داشته باشند. به عنوان مثال، این رشد در DeFi Protocol Compound را بررسی کنید:

کاربران مرکب در طول زمان
این یک سیگنال بسیار قوی برای خرید COMP است.

این نوع داده ها سلاح مخفی سرمایه گذاران بلاک چین است. این فقط برای سرمایه گذاران عادی در بازارهای معمولی در دسترس نیست: به شما نشان می دهد که واقعاً چند نفر هستند با استفاده از یک بلاک چین، نه فقط تبلیغ آن.

بلاک چین های عمومی شفاف هستند. این تئوری نیست: این یک واقعیت است. و داره به صورتت خیره میشه

من اخیرا در جلسه باشگاه بلاک چین هاروارد، جایی که آنها داشتند فلورا سان از بایننس X، که بازوی نوآوری بایننس است (به Google X فکر کنید). او در مورد صحبت کرد زنجیره هوشمند Binance، که بلاک چین جدید بایننس برای ساخت پروژه های DeFi است (پاسخ آنها به اتریوم، جایی که عملاً همه پروژه های DeFi امروزه ساخته می شوند).

او اشاره کرد که یکی از معیارهای کلیدی که آنها برای موفقیت زنجیره هوشمند بایننس استفاده می کنند، این است چه تعداد از توسعه دهندگان در حال ساختن چیزهایی بر روی آن هستند. این یک سوئیچ لامپ بود، با کلیک روی کلید، "لحظه ای" برای من.

به این موضوع منطقی فکر کنید: زمانی که توسعه دهندگان بیشتری در بلاک چین DeFi دارید، برنامه های بیشتری در حال انتشار خواهید داشت. Dapp ها کاربران را جذب می کنند. کاربران بیشتر به نوبه خود توسعه دهندگان بیشتری را جذب می کنند. در بهترین حالت، شما یک حلقه فضیلت دارید که ما به عنوان سرمایه گذار به دنبال آن هستیم:

سیستم عامل های بلاکچین
این یک سیگنال بسیار قوی برای خرید توکن بلاک چین است.

این به همین دلیل است ساده ترین راه برای سرمایه گذاری در DeFi صرفاً خرید و نگهداری اتریوم است. ETH بازی اصلی در شهر است، بلاک چینی که همه این دپ ها بر روی آن ساخته می شوند. مثل سرمایه گذاری در آن است FB سهام (سکوی) به جای ZNGA (برنامه ای که در آن پلتفرم توزیع شده است).

بنابراین، «تعداد توسعه‌دهندگان» معیار خوبی برای اندازه‌گیری ارزش بلاک چین است سیستم عاملمانند اتریوم، کاردانو، پولکادوت و زنجیره هوشمند بایننس.

حساب های توسعه دهنده فعال
ستون سمت راست، حساب‌های توسعه‌دهنده فعال است (با احترام Santiment)

توجه داشته باشید که این برای پروتکل های DeFi کار نمی کند، فقط پلتفرم های DeFi. اما معیار مشابهی برای پروتکل‌های DeFi وجود دارد: POWER USERS.

سنجش قدرت کاربران با Discord

به عنوان مثال، اختلاف پلت فرم پیام رسانی فوری انتخابی برای جامعه رمزنگاری است. (من طرفدار آن نیستم، اما بچه‌هایم آن را دوست دارند.) استفاده از Discord ساده و دشوار است - به گروه‌های خبری اولیه Usenet فکر کنید - که آن را به یک "موانع ورود" خوب برای اندازه‌گیری کاربران قدرتمند پروتکل DeFi تبدیل می‌کند.

فرصت سرمایه گذاری اندازه گیری شده توسط کجا آن را پیدا کنیم
پلتفرم های دیفای # توسعه دهندگان کاربران فعال GitHub
پروتکل های DeFi تعداد "کاربران قدرتمند" کاربران Active Discord

چرا اختلاف؟ چرا تلگرام، ردیت و توییتر نه؟

اول، مشکل چندین بار شمارش یک کاربر وجود دارد: اگر یک کاربر قدرتمند در Discord هستید، احتمالاً در توییتر نیز هستید، بنابراین بیایید آن را ساده نگه داریم و فقط از یک کانال استفاده کنیم.

توییتر نیز حیوانی متفاوت است: برای هر کسی آسان است که درباره هر چیزی توییت کند. پیدا کردن و پیوستن به سرور Discord بسیار سخت تر است. به علاوه، فعالیت توییتر تقریباً با حرکات قیمت مطابقت دارد، بنابراین هیچ چیز مفیدی در مورد آن به شما نمی گوید جایی که or چه زمانی برای سرمایه گذاری:

Santiment
با احترام Santiment

در نمودار بالا، خط سبز قیمت بیت کوین است. سنبله های آبی فعالیت اجتماعی پیرامون بیت کوین هستند. من برای دیدن یک الگو به سختی تحت فشار هستم، با این تفاوت که وقتی قیمت بیت کوین افزایش می یابد، فعالیت اجتماعی اوج می گیرد. به عبارت دیگر، فعالیت توییتر برای ارزش گذاری بلاک چین چندان مفید نیست.

به این موضوع فکر کنید: توییتر تعهد کمی دارد. اختلاف تعهد بالاتر است. استفاده از پلتفرم تعهد بسیار بالایی دارد. خرید توکن بالاترین تعهد است.

با هم قرار دادن

به طور خلاصه، ما می‌توانیم پروتکل‌های پیشرو DeFi را با اضافه کردن کاربران فعال آن‌ها ارزش‌گذاری کنیم.مهم ترین) و کاربران قدرتمند (اهمیت ثانویه) برای به دست آوردن یک "مقدار هر کاربر" تقریبی.

پروتکل DeFi رمز کاربران فعال کاربران قدرتمند ارزش بازار ارزش به ازای هر کاربر
لغو کردن UNI 519,362 34,051 $778,615,944 $1,407
ترکیب COMP 186,439 12,340 $447,022,015 $2,249
دیوانه وام دادن 28,872 10,573 $731,212,920 $18,538
تعادل BAL 23,020 7,490 $87,855,542 $2,880
رن REN 5,466 562 $283,680,758 $47,061

با نگاهی به این اعداد، می توانیم بگوییم که Uniswap ممکن است تا حدودی کمتر از ارزش گذاری شده باشد، در حالی که به نظر می رسد Ren و Aave بیش از حد ارزش گذاری شده اند. در حالی که هیچ کس نمی داند یک کاربر بلاک چین "باید" ارزش داشته باشد، این داده های اولیه چیزی حدود 2,000 دلار را برای هر کاربر نشان می دهد. نمودار آن را واضح تر نشان می دهد:

این به ما نمی گوید همه چیز، اما چیزهای زیادی را به ما می گوید - به خصوص وقتی در طول زمان ردیابی شود. به دلیل تأثیرات شبکه بلاک چین، وقتی شاهد افزایش سرسام آور کاربران و کاربران قدرتمند هستیم (بدون افزایش بعدی قیمت)، به طور بالقوه ضربه ای به دستمان می رسد.

به طور خلاصه:

  • نگاه کل کاربران و کاربران قدرت برای دیدن اینکه کدام پروژه های DeFi در حال تجربه رشد "کشتی موشکی" هستند.
  • به دنبال جایی باشید که قیمت توکن پایین است، نسبت به رشد کاربر.
  • کار خودت رو کیفی تحقیق، علاوه بر این کمی پژوهش (از کارت امتیاز سرمایه گذاران بلاک چین ما استفاده کنید).
  • وقتی راضی هستید، به سادگی سرمایه گذاری در توکن زیربنایی، که مانند خرید "سهام" در "شرکت" است.

این اعداد سلاح مخفی سرمایه گذاران بلاک چین هستند. و از آنجایی که این فضا بسیار جدید است، مثل این است که ما در حال حل رمز داوینچی قبل از اینکه رابرت لنگدون از رختخواب خارج شود، هستیم. این یک بازی طولانی مدت است، اما ما سرمایه گذاران بلندمدت هستیم.

مثل خرید سهام GOOG در سال 2004 است.

برای اطلاعات بیشتر درباره سرمایه گذاری، فراموش نکنید که در هفته نامه رایگان ما ثبت نام کنید خبرنامه سرمایه گذاری بلاک چین.

تمبر زمان:

بیشتر از مجله بازار بیت کوین