تنوع و گنجاندن FCA/PRA برای شرکت‌های رمزنگاری و فین‌تک: بخش اول

توسط رودریگو زپدا، مدیر عامل، مشاور طوفان-7

معرفی

"مثل جهنم پیچیده" اینگونه است که من اقدامات نظارتی پیشنهادی جدید را برای تقویت "تنوع و شمول" خلاصه می کنم (D&I) در خدمات مالی. در سال 2023، اداره رفتار مالی (FCA) و مرجع مقررات احتیاطی
(PRE) (بانک انگلستان (BoE)) (مجموعاً "تنظیم کننده”) به دنبال تعامل با شرکت های مالی و سایر سهامداران، برای بحث در مورد اقدامات پیشنهادی جدید برای تقویت D&I در خدمات مالی است.

به طور خلاصه، این اقدامات به دنبال افزایش D&I در خدمات مالی به منظور دستیابی به نتایج بهتر برای مصرف کنندگان و بازارها با حمایت از فرهنگ های کاری سالم، کاهش تفکر گروهی، باز کردن استعدادها و بهبود درک مصرف کنندگان متنوع است.
نیاز دارد" (FCA CP23/20، 3).

در ظاهر، به نظر می رسد FCA و PRA می خواهند این گونه به نظر برسد که اقدامات پیشنهادی جدید برای شرکت های مالی مجاز در انگلستان قابل درک و اجرا خواهد بود.UK). با این حال، در این
مجموعه وبلاگ چهار قسمتی, من به دنبال این هستم که به خوانندگان نشان دهم که این فرآیند برای شرکت‌ها و به ویژه برای فناوری ارزهای دیجیتال و مالی چقدر پیچیده و دشوار خواهد بود.FinTech) شرکت ها

مقررات پیشنهادی D&I سوالات و مسائل دشوار بسیاری را برای امور مالی سنتی ایجاد می کند.Tradfi) شرکت های مجاز که در انگلستان فعالیت می کنند. با این حال، شرکت های TradFi به طور کلی به خوبی با چارچوب های نظارتی FCA/PRA آشنا هستند - آنها اغلب
دارای سالها تجربه عملیاتی برای استفاده این را نمی توان در مورد بسیاری از شرکت های جدید و در حال تحول ارزهای دیجیتال و فین تک گفت.

برای مثال، در سال‌های اخیر، تعداد زیادی از کسب‌وکارهای دارایی‌های رمزنگاری همچنان با رد مجوز توسط FCA (نرخ رد 24 درصد FCA از مارس 2023) مواجه شده‌اند.ساگمن،
2023). به نظر می رسد که این نشان دهنده کمبود دانش و تجربه آنها در چارچوب های مجوز نظارتی و نظارتی FCA باشد. با توجه به اینکه اقدامات جدید D&I بدون شک شرکت های مجاز TradFi را به چالش می کشد، به احتمال زیاد کریپتو و
شرکت‌های فین‌تک ممکن است قوانین و تعهدات پیشنهادی D&I پیشنهادی را برای اجرای موفقیت‌آمیز در عمل دشوارتر ببینند.  

این مجموعه وبلاگ چهار قسمتی بنابراین به دنبال شناسایی و خلاصه کردن اقدامات جدید D&I است که توسط FCA و PRA پیشنهاد شده است، و همچنین سوالات و مسائل دشواری را که ممکن است به طور خاص در رابطه با D&I اعمال شده ایجاد شود، مورد بحث و بررسی قرار دهد.
در شرکت های مجاز رمزنگاری و فین تک.

با توجه به اینکه پیگیری این حوزه آسان نیست، در قسمت اول ابتدا اطلاعات پس زمینه مربوطه و همچنین تعاریف و مفاهیم کلیدی قابل اجرا در معیارهای D&I جدید را ارائه خواهیم کرد. ما همچنین دلایل و اهداف اساسی را بیان خواهیم کرد
حاکم بر این اقدامات پیشنهادی از طرف FCA و PRA.

این به خوانندگان کمک می کند تا دلایل را درک کنند چرا این اقدامات در حال معرفی هستند، و چگونه این تعاریف و مفاهیم با اهداف نظارتی مرتبط هستند. دستیابی به این مفاهیم چیزی است که اگر بخواهیم به طور مؤثر انجام دهیم ضروری است
ارزیابی اقدامات D&I پیشنهادی

قسمت دوم یک نمای کلی از پیشنهادات D&I ارائه خواهد داد و استانداردهای سطحی را که قرار است تحت چارچوب پیشنهادی FCA/PRA معرفی شوند، شناسایی خواهد کرد.

قسمت سوم چگونه جدید را تجزیه و تحلیل خواهد کردتخلفات غیر مالی"(NFM) تعهدات در چارچوب D&I، آنچه که مستلزم آن خواهد بود، و مهمتر از آن، نحوه تأثیرگذاری و تأثیر آن بر شرکت‌های ارزهای دیجیتال و فین‌تک متناسب است.

قسمت چهارم تجزیه و تحلیل خواهد کرد که قوانین و تعهدات D&I از چه چیزهایی تشکیل شده است، برای چه نوع شرکت هایی اعمال خواهند شد، و چگونه بر شرکت های رمزنگاری و فین تک تاثیر می گذارند.

انتشارات پیشینه FCA/PRA

FCA و PRA هر کدام یک مقاله بحث منتشر کردند (DP) و یک مقاله مشاوره (CP) در این مورد:

FCA همچنین مروری بر ادبیات تحقیقاتی منتشر کرد که شواهدی از تأثیر D&I در محل کار ارائه می‌کرد.FCA،
ژوئیه 2021). تاریخ بسته شدن پاسخ به مشاوره D&I FCA (CP23/20) 18 دسامبر 2023 بود.

جدول زمانی تنظیمی D&I

جدول زمانی نظارتی D&I قبلاً تنظیم شده است. FCA در حال حاضر در حال بررسی بازخورد مشاوره D&I خود است و قرار است یک بیانیه خط مشی منتشر کند (PS) در سال 2024. قوانین جدید D&I 12 ماه پس از انتشار PS لازم الاجرا خواهد شد.
(FCA CP23/20، 9، بند. [1.22] - [1.23]). این بدان معنی است که حتی اگر FCA PS در دسامبر 2024 منتشر شود،
قوانین جدید FCA D&I حداکثر تا تاریخ اجرا خواهد شد دسامبر 2025.

درک D&I

اقدامات D&I پیشنهادی مبتنی بر این باور اساسی است که مزایای مثبتی بین D&I و نتایج مثبت در رفتار خوب، فرهنگ‌های کاری سالم، مدیریت ریسک و نوآوری در شرکت‌ها وجود دارد.FCA،
6 ژوئیه 2021).

تعاریف D&I

برای درک بهتر معیارهای D&I پیشنهادی، ابتدا نگاهی به تعاریف اصطلاحات کلیدی D&I خواهیم انداخت.

گروه اندیشی

عبارت "گروهی فکر کن” به صراحت در پیشنهادات D&I تعریف نشده است. به طور کلی به این عنوان گفته می‌شود که «وقتی گروه‌هایی از مردم انتخاب‌های ضعیفی انجام می‌دهند، زیرا اعضا یا در نظر نگرفته‌اند یا احساس راحتی نمی‌کنند که گزینه‌های جایگزین را پیشنهاد کنند.
این برای شرکت ها خطراتی ایجاد می کند» (FCA CP23/20، 10، بند. [2.4]).

تفکر گروهی یک پدیده روانی است. در هسته خود، تأثیرات اجتماعی و روانی جمعی را منعکس می کند که ممکن است سوگیری های رفتاری را در محل کار ایجاد کند.لوکاچ،
2016). در عمل، معنای این امر این است که گروه‌های منسجم ممکن است در نهایت تصمیمات بد، غیرمنطقی، غیربهینه، غیرواقعی یا غیرعاقلانه را با بررسی محدود اتخاذ کنند که بازتاب نیاز یا تمایل جمعی برای انطباق یا اجماع در یک گروه است.لوکاچ،
2016).

در نتیجه، ممکن است عقاید و عقاید شخصی کنار گذاشته شوند یا بیان نشوند، ممکن است خودفریبی فردی، تولید اجباری رضایت وجود داشته باشد یا ذهنیت ها ثابت شود. ممکن است دیدگاه های فردی جایگزین در نظر گرفته نشود. در نتیجه گروه
اعضا ممکن است پیامدهای اخلاقی یا اخلاقی تصمیم گیری گروهی را نادیده بگیرند یا نادیده بگیرند، که ممکن است انطباق، مدیریت ریسک و چارچوب های حاکمیتی را تضعیف کند.

تنوع

برای FCA، اصطلاح "تنوعگفته می شود که به «تنوع فکر» اشاره دارد که به آن «تنوع شناختی» نیز گفته می شود.FCA
DP21/2، 7، بند. [1.13]). تعریف پیشنهادی از تنوع فکری عبارت است از:

«... گرد هم آوردن طیفی از سبک های مختلف تفکر در میان اعضای یک گروه. عواملی که می‌توانند به تفکر متنوع منجر شوند می‌توانند شامل دیدگاه‌ها، توانایی‌ها، دانش، نگرش‌ها، سبک‌های اطلاعاتی و جمعیت‌شناختی، اما نه محدود به آن باشند.
ویژگی ها یا هر ترکیبی از اینها (FCA DP21/2، 7، بند. [1.13]).

طبق PRA، تنوع در شرکت ها معمولاً به موارد زیر اشاره دارد: (1) تنوع جمعیتی. (2) تنوع تجربه؛ و (3) تنوع افکار (PRE
CP18 / 23، 6، بند. [1.4]). در نتیجه، PRA دلیل می‌کند که افزایش تنوع جمعیتی و تنوع تجربه به طور بالقوه می‌تواند باعث افزایش تنوع فکری در شرکت‌ها شود و در نتیجه به کاهش تفکر گروهی کمک کند.PRE
CP18 / 23، 6، بند. [1.4]).

به طور کلی، این باید یک فرهنگ توانمند ایجاد کند که در آن توانایی‌ها، نگرش‌ها، سبک‌های اطلاعاتی، دانش و مهارت‌های مختلف، رویکردهایی را برای حل مشکلات در شرکت‌ها فراهم می‌کند.FCA
DP21/2، 7، بند. [1.14]). بنابراین تنوع بیشتر در شرکت ها می تواند منجر به بهبود تصمیم گیری در سراسر شرکت شود.PRE
CP18 / 23، 6، بند. [1.4]).

هدف جلوگیری از فرهنگ ضعیف یا ضعیف در شرکت ها است که ممکن است پیامدهای منفی را تسهیل یا حمایت کند، مانند شیوه های فروش نادرست (مانند بیمه حفاظت از پرداخت).PPI)، مشتقات، مالی موتور)، یا حوادثی مانند «LIBOR
رسوایی». به طور خلاصه، افزایش تنوع باید تنوع دیدگاه ها را افزایش دهد، که به معنای دیدگاه های متفاوت در مورد مسائل است و افراد بیشتری به جای بازی با وضعیت موجود، آنچه را که اتفاق می افتد زیر سوال می برند.

مشخصه هایه جمعیتی

در عمل، تنوع افکار می تواند تحت تأثیر عوامل مختلفی قرار گیرد، از جمله "مشخصه هایه جمعیتیمانند سن، ناتوانی، تحصیلات، قومیت، جنسیت و گرایش جنسی (FCA
DP21/2، 7، بند. [1.15]). همانطور که خواهیم دید، موضوع تنوع در معیارهای D&I پیشنهادی واقعاً پیچیده می شود. این به این دلیل است که ویژگی های جمعیت شناختی در معیارهای D&I به مجموعه نه ویژگی قانونی محافظت شده محدود نمی شود
بیرون در
قانون برابری سال 2010 (EA 2010).

اینها عبارتند از: (1) سن. (2) ناتوانی؛ (3) تغییر جنسیت؛ (4) ازدواج و مشارکت مدنی؛ (5) بارداری و زایمان. (6) نژاد (شامل منشاء قومی یا ملی، رنگ، ملیت)؛ (7) دین یا عقیده؛ (8) رابطه جنسی؛ (9) گرایش جنسی. بجای،
عوامل دیگری مانند پیشینه فرهنگی، جنسیت (غیر مرتبط با جنسیت) و تنوع اقتصادی-اجتماعی در حال حاضر نیز گنجانده شده است.FCA
DP21/2، 7، بند. [1.15]). در قانون، این چارچوب‌های قانونی متعددی را ایجاد می‌کند که بر همان موضوع حاکم است که منجر به پیچیدگی حقوقی و عملیاتی می‌شود.

شمول

عبارت "گنجاندنگفته می شود که به هرکسی گفته می شود که احساس مشارکت، احترام، رفتار منصفانه و ارزش دارد و این عناصر را در فرهنگ یک شرکت گنجانده است.FCA
DP21/2، 7، بند. 1.17]). یک تعریف پیشنهادی از شمول عبارت است از:

«... رویه یا سیاست فراهم کردن دسترسی برابر به فرصت‌ها و منابع برای افرادی که در غیر این صورت ممکن است طرد یا به حاشیه رانده شوند». (FCA
DP21/2، 8، بند. [1.18]).

نکته ای که هم FCA و هم PRA بیان کردند این است که تنوع به خودی خود کافی نیست. بدون گنجاندن، تنوع ممکن است تأثیر بسیار کمتر سودمندی داشته باشد، زیرا یک شرکت ممکن است دیدگاه های متفاوتی داشته باشد، اما هیچ کس احساس نمی کند که بتواند با خیال راحت نظرات خود را بیان کند.
(PRA CP18/23، 6، بند. [1.6]).

به عنوان مثال، در تحقیقات ITV در سال 2023 در مورد رسوایی فیلیپ شوفیلد، کارکنان THIS Morning از شغل خود می ترسیدند اگر در مورد رابطه فیلیپ شوفیلد صحبت کنند. محیط THIS Morning از گنجاندن پشتیبانی نمی‌کند. بنابراین شمول باید واقعی باشد و
اگر قرار است تنوع به طور موثر عمل کند، در شرکت ها قابل مشاهده است. به طور کلی، هر دو تنوع
و گنجاندن به عنوان مکمل و مهم برای حاکمیت و فرهنگ شرکت در نظر گرفته می شود (PRE
CP18 / 23، 6، بند. [1.3]).

ایمنی روانشناختی

عبارت "ایمنی روانی” توسط FCA به این معنی ذکر شده است:

«ویژگی فرهنگ سالم. محیطی که در آن کارکنان برای به اشتراک گذاشتن ایده‌ها و صحبت کردن در جایی که مشکلات را می‌بینند احساس امنیت می‌کنند، منجر به کسب‌وکارهای مولدتر و نوآورانه‌تر می‌شود.» (FCA
DP21/2، پیوست 3).

بنابراین مفهوم ایمنی روانی با هر دو ارتباط دارد گنجاندن و
NFM. دلایل FCA مبنی بر اینکه رفتار نادرست در یک شرکت می تواند برای فرهنگ شرکت سالم خطرآفرین باشد، در حالی که فرهنگ های شرکت سالم که هر دو هستند.
شامل و از نظر روانی ایمن می تواند تنوع افکار را مجاز و پشتیبانی کند (FCA DP21/2، 23، بند.
[4.9]).

در نتیجه، ایجاد ایمنی روانی در یک شرکت به عنوان اولین گام اساسی برای ایجاد یک فرهنگ فراگیر و ایمن در نظر گرفته می شود.FCA
DP21/2، 35، بند. [5.12]). بنابراین، برای مثال، تمرین‌های انطباق مبتنی بر کاغذ که تلاش می‌کنند جامعیت را به تصویر بکشند، اما در عمل کارکنان را تمایلی به صحبت کردن و طرح نگرانی‌ها ندارند، امنیت روانی را در یک شرکت ایجاد نمی‌کنند.FCA
DP21/2، 35، بند. [5.12]).

مفهوم ایمنی روانی مفهومی است که توسط FCA استفاده و اعمال می شود، اما مفهومی است که از نظر فنی به طور مستقیم تحت اقدامات پیشنهادی D&I قابل اجرا نیست. همانطور که خواهیم دید، این مفهوم بسیار مشکل ساز است زیرا بسیار دشوار است
برای ترسیم و درک دقیق، نه تنها برای شرکت ها، بلکه برای کارکنان شرکت.

NFM

عبارت "NFM” (سوء رفتار غیرمالی) به صراحت در پیشنهادات D&I تعریف نشده است. در یک سطح پایه، FCA معتقد است که این شامل شواهدی از قلدری، تبعیض بر اساس ویژگی‌های محافظت شده (یا در غیر این صورت) یک فرد است.
و آزار جنسی (FCA DP21/2، 46، بند. [5.69]).

دلیل پشت NFM این است که می تواند امنیت روانی و اعتماد به شرکت ها را از بین ببرد و همچنین خطر تفکر گروهی را افزایش دهد.FCA
CP23 / 20، 23، بند. [4.9]). تداوم رفتارهای NFM در شرکت ها می تواند فرهنگ های ناسالمی ایجاد کند که می تواند نقض مقررات و تخلفات را تسهیل کند.FCA
CP23 / 20، 23، بند. [4.1]).

اقدامات D&I اساساً به دنبال تنظیم جامع تر NFM است. با این وجود، NFM پیچیده ترین و مشکل سازترین جنبه اقدامات D&I پیشنهادی را نشان می دهد. این بخاطر این است که:

(1) برای اکثر شرکت های مجاز اعمال خواهد شد.
(2) تعریف، اعمال و همچنین اجرای آن بسیار دشوار خواهد بود.
(3) آن را به روش های متفاوت با استثناهای متعدد که منجر به چارچوب های تکه تکه می شود که در واقع ممکن است اعمال شود
افزایش دادن تفکر گروهی به جای کاهش تفکر گروهی. و
(4) کارمندان شرکت احتمالاً درک نحوه عملکرد قوانین NFM هر دو برایشان بسیار دشوار خواهد بود
داخل و خارج از محل کار.   

FCA عقیده دارد که NFM یک رفتار نادرست است و یک اصل اضافی را تشکیل نمی دهد.FCA CP23/20,
23، بند. [4.8]). با این حال، FCA نیاز به توسعه راهنمایی برای شرکت ها در مورد آنچه NFM را تشکیل می دهد، تشخیص داده است.FCA
DP21/2، 46، بند. [5.69]). در نتیجه، معنای این اصطلاح در مورد بحث قرار خواهد گرفت
قسمت سوم از این سری وبلاگ ها.

اقدامات D&I و اهداف تنظیمی

FCA معتقد است که اقدامات D&I پیشنهادی با سه هدف عملیاتی آن و همچنین هدف ثانویه آن مرتبط است که در

قانون خدمات مالی و بازار 2000 (FSMA). اینها هستند:

(1) تضمین درجه مناسبی از حمایت برای مصرف کنندگان (هدف حمایت از مصرف کننده,

FSMA، س. 1C)؛
(2) حفاظت و تقویت یکپارچگی سیستم مالی (هدف یکپارچگی,

FSMA، س. 1D)؛
(3) ترویج رقابت موثر در جهت منافع مصرف کنندگان (هدف مسابقه,

FSMA، س. 1E)؛ و
(4) تسهیل رشد میان مدت تا بلندمدت و رقابت بین المللی اقتصاد بریتانیا (هدف ثانویه,

FSMA، س. 1EB) (FCA CP23/20، 10 11).

از نظر PRA، اهداف قانونی آن عبارتند از:

(1) a هدف کلی ارتقای ایمنی و سلامت افراد دارای مجوز PRA (FSMA، س. 2B)؛ و

(2) آن هدف بیمه «کمک به تأمین درجه مناسبی از حفاظت برای کسانی که هستند یا ممکن است شوند
دارندگان خط مشی"(FSMA، س. 2C).

PRA به دنبال بهبود D&I در بین افراد دارای مجوز PRA است، زیرا این امر از تصمیم گیری محتاطانه و مدیریت ریسک بهتر از طریق کاهش خطر تفکر گروهی حمایت می کند.PRE
CP18 / 23، 10). اقدامات پیشنهادی D&I به دلیل تأثیر بالقوه آنها بر تصمیم گیری در تمام سطوح افراد دارای مجوز PRA و همچنین از طریق ترویج حکمرانی خوب و هدف بیمه، از هدف کلی و هدف بیمه حمایت می کند.
مدیریت ریسک (PRA CP18/23، 36، بند.
[9.1]).

خلاصه

برای درک چگونگی عملکرد معیارهای D&I و تلاش برای دستیابی به آن، ابتدا باید مفاهیم کلیدی مانند
گروهی فکر کن, تنوع, گنجاندن, مشخصه هایه جمعیتی,
ایمنی روانیو NFM. با این حال، در حال حاضر می‌توانیم ببینیم که چگونه برخی از این اصطلاحات ممکن است مشکل‌ساز باشند. به عنوان مثال، ویژگی های جمعیتی دیگر به 2010 ویژگی قانونی محافظت شده تحت EA XNUMX محدود نمی شود.
همانطور که آنها در حال حاضر عوامل دیگر را نیز پوشش می دهند.

بنابراین تبعیض تحت چارچوب D&I گسترده تر خواهد شد و سیستم نظارتی متفاوتی را برای شرکت های مجاز ایجاد خواهد کرد. با این حال، برای شرکت‌هایی که توسط FCA یا PRA مجاز نیستند، قانون تبعیض و قانون استخدام در بریتانیا همچنان بر اساس آن خواهد بود.
در مورد ویژگی های قانونی EA 2010. بنابراین، اقدامات D&I ممکن است به دو سیستم تبعیض منجر شود، یکی در قانون و دیگری تحت چارچوب D&I.

تصور کنید اگر "ردبول” یک شرکت مجاز بود، پس ممکن است که ”مسیحی هورنر” از رفتار نامناسب نسبت به یک همکار زن جوان پاک نمی شد. در عوض، آزار و اذیت جنسی و سوءرفتار جنسی می تواند باشد
تحت قوانین D&I بسیار گسترده تر تفسیر شده است. آنها می توانستند با به خطر انداختن آنها مرتبط باشند
ایمنی روانی نه تنها از همکارش، بلکه در مورد سایر همکاران زن جوان، چه در محل کار و چه در خارج از کار.

علاوه بر این، خود ردبول نیز ممکن است مورد بررسی قرار گرفته باشد، زیرا احتمالاً اقدامات معقولی برای رسیدگی به این نوع رفتارها انجام نداده است.FCA
DP21/2، 46، بند. [5.70]). می‌توانیم برخی از پیامدهایی را که تحت اقدامات جدید D&I به وجود می‌آیند، مشاهده کنیم، به‌ویژه برای شرکت‌های رمزنگاری و فین‌تک که اغلب ممکن است محیط‌های پویا، سریع، پرفشار و نتایج محور را ایجاد کنند.

به تمام مناقشات ادعایی فکر کنید که "Revolut” در طول سال‌ها با اخراج اجباری کارمندان، کارکنانی که مجبور به انجام کارهای بدون مزد، محیط کاری سمی و اهداف دست نیافتنی شده‌اند، مواجه بوده است. تحت اقدامات D&I پیشنهادی،
همه این نوع رفتارها به طور بالقوه می توانند تحت NFM قرار گیرند که ایمنی روانی کارکنان را به خطر می اندازد.

این بدان معناست که ضروری است که شرکت‌های ارزهای دیجیتال و فین‌تک اقدامات جدید D&I را کاملاً درک کنند و اینکه چگونه در آینده نزدیک بر آن‌ها تأثیر خواهند گذاشت. که در
قسمت دوم از این سری وبلاگ ها، مروری بر اقدامات پیشنهادی D&I جدید ارائه خواهیم کرد.

• محتوای مبتنی بر SEO و توزیع روابط عمومی. امروز تقویت شوید.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. به خودت قدرت بده دسترسی به اینجا.
• PlatoAiStream. هوش وب 3 دانش تقویت شده دسترسی به اینجا.
• PlatoESG. کربن ، CleanTech، انرژی، محیط، خورشیدی، مدیریت پسماند دسترسی به اینجا.
• PlatoHealth. هوش بیوتکنولوژی و آزمایشات بالینی. دسترسی به اینجا.
• منبع: https://www.finextra.com/blogposting/25830/fcapra-diversity-and-inclusion-for-crypto-and-fintech-firms-part-i?utm_medium=rssfinextra&utm_source=finextrablogs