Panduan Utama Untuk 10 Protokol Teratas Di Arbitrum

Diterbitkan Ulang Oleh Plato

Followers: 0

Panduan Utama untuk 10 Protokol Teratas di Arbitrum

Ringkasan Eksekutif: Dalam waktu kurang lebih satu tahun, Arbitrum telah berubah dari startup menjadi solusi penskalaan Ethereum paling populer oleh Total Value Locked (TVL).

Banyak aplikasi terdesentralisasi (dapps) paling populer telah dibangun di atas platform untuk mendapatkan keuntungan dari kecepatannya yang cepat, biaya rendah, dan keamanannya.

Saat ini sejauh ini merupakan solusi Ethereum L2 terbesar, dengan lebih dari 300 protokol dan $2 miliar dalam bentuk TVL, dan token populer (ARB).

Dengan demikian, ruang L2 berkembang pesat, dengan solusi inovatif seperti rollup yang kompatibel dengan EVM tanpa pengetahuan baru-baru ini memasuki ruang. Jika menurut Anda L2 adalah masa depan, ARB adalah salah satu yang harus diperhatikan — dan Anda juga dapat mempertimbangkan untuk berinvestasi dalam token proyek teratas ini.

Apa Arbitrum?

Ethereum adalah penemuan yang luar biasa; itu juga lambat dan mahal. Ini telah menciptakan peluang bagi pengembang untuk membangun proyek "Layer-2" (L2) seperti Arbitrum, yang berada di atas Ethereum ("Layer-1") dan membuatnya lebih efisien.

"Pelapisan" ini memungkinkan L2 mewarisi keamanan L1, sehingga memastikan keamanan tidak terganggu untuk mencapai kecepatan yang lebih cepat. Solusi L2 seperti Arbitrum dan Optimisme tidak memiliki mekanisme konsensus mereka sendiri, karena mereka mewarisi Proof of Stake Ethereum: ini adalah perbedaan utama antara solusi L2 dan sidechain seperti Polygon POS.

	arbitrase	Poligon (rantai samping POS)	Optimisme
Teknologi penskalaan	Rantai samping	Roll up yang optimis	Roll up yang optimis
Mekanisme konsensus	Mewarisi keamanan Ethereum	Bukti Pasak	Mewarisi keamanan Ethereum
TPS	40,000	7,000	2,000
Bahasa pemrograman	Kompatibel dengan EVM	Kompatibel dengan EVM	Kompatibel dengan EVM
TVL saat penulisan	$ 2.15 miliar	$ 1.04 miliar	$ 905.3 juta

Perhatikan bahwa perbandingan mengacu pada Polygon rantai samping solusi dan bukan solusi penskalaan baru berdasarkan pengetahuan nol (Poligon zkEVM)

Arbitrum adalah solusi L2 paling populer saat ini, setelah melihat pertumbuhan yang luar biasa sejak peluncurannya, dan bahkan lebih banyak pertumbuhan setelah peluncuran tokennya (ARB).

Mainnet Arbitrum ditayangkan pada akhir 2021, dan langsung mulai beroperasi. Dalam setahun, Arbitrum mencopot Polygon untuk menjadi solusi penskalaan Ethereum terkemuka oleh TVL. Pada saat penulisan, L2 memiliki TVL lebih dari $2.15 miliar (keseluruhan ke-4), dua kali lipat dari Polygon.

Bagaimana Arbitrum Bekerja?

Arbitrum menggunakan teknologi rollup untuk mengurangi kemacetan di Ethereum. Seperti namanya, ini pada dasarnya melibatkan menggulung transaksi ke dalam batch, memvalidasinya di Arbitrum, dan mengirimkannya kembali ke Ethereum sebagai satu transaksi. Jadi Ethereum memproses batch sebagai satu transaksi alih-alih memvalidasi setiap transaksi dalam batch.

Arbitrum menggunakan “optimistic rollups,” dinamakan demikian karena mereka secara optimis berasumsi bahwa transaksi yang dieksekusi off-chain adalah valid, sehingga tidak perlu menyerahkan bukti on-chain mereka.

Alih-alih, rollup optimis menggunakan sistem keamanan sengketa yang memberikan jendela waktu untuk memungkinkan pemverifikasi apa pun untuk menantang hasil transaksi rollup. Jika ada yang menggugat hasil, dengan menyerahkan bukti penipuan, selama jangka waktu sengketa ini (minimal 7 hari) dan memang ditemukan kesalahan, pihak yang bertanggung jawab atas hasil tersebut akan dikenakan sanksi dan transaksi akan dijalankan kembali.

Rollup optimis Arbitrum berbeda dari jenis teknologi rollup lain yang dikenal sebagai zero knowledge atau “zk-rollups,” yang menggunakan teknik kriptografi tanpa pengetahuan yang menjamin bahwa transaksi dalam batch adalah valid. Rollup yang optimis lebih disukai daripada zk-rollup karena kompatibilitas EVM mereka.

td>$69,000,000.005.0

Nama	Tahun Diluncurkan	Nilai Total Terkunci	Cap Pasar	Pengguna Aktif Harian	Pendapatan	Skor BMJ
UniswapV3	2018	$ 280M	$ 3B	57,700	$ 69M	5.0
Aave V3	2017	$ 120M	$ 1B	2,660	$ 1M	4.0
GMX	2021	$ 566M	$ 619M	1,870	$ 5M	4.0
Modal Bersinar	2022	$ 151M	$ 1B	2,070	$ 1M	3.5
Keuangan Stargate	2022	$ 117M	$ 128M	21,460	$ 1M	3.0
Keuangan Kurva	2020	$ 95M	$ 241M	750	$ 4M	2.5
Sushi	2020	$ 90M	$ 241M	12650	$ 736K	2.5
Penyeimbang V2	2020	$ 75M	$ 299M	270	$ 540K	2.0
Berdaging	2020	$ 48M	$ 299M	1,000	$ 110K	2.0
Camelot DEX	2022	$ 92M	$ 17M	2,000	$ 120K	2.0

10 Protokol Teratas di Arbitrum berdasarkan Nilai Total Terkunci

uniswap v3

Jenis dapp: DEX

Nilai BMJ: 5.0

Tidak bertukar tempat diluncurkan pada akhir 2018 sebagai DEX untuk memfasilitasi perdagangan token ERC-20 dan menjadi salah satu dapp pertama yang mendapatkan daya tarik signifikan di DeFi. Ini juga mengantarkan era DEX Pembuat Pasar Otomatis (AMM), model yang memberi insentif kepada pengguna untuk menjadi penyedia likuiditas. Dua tahun kemudian, Uniswap meluncurkan v2, versi yang disempurnakan, dan kemudian meluncurkan v3 pada Agustus 2022 di Arbitrum. Sejak itu menjadi salah satu dapp paling populer pada solusi L2. Versi Uniswap ini memperkenalkan konsep likuiditas terkonsentrasi di mana pengguna dapat menetapkan kisaran harga tertentu di mana mereka menyediakan likuiditas.

ave v3

Jenis dapp: Pinjam Meminjam

Nilai BMJ: 4.0

Diluncurkan pada 2017, Aave adalah salah satu pemain utama di dunia DeFi, dibuat untuk memungkinkan pengguna meminjamkan dan meminjam cryptocurrency tanpa perantara apa pun. Aave v3 diluncurkan di Arbitrum pada Maret 2022 sebagai versi ketiga dari protokol, dengan pembaruan baru yang berfokus pada keamanan, lebih banyak hasil untuk pengguna, dan bahkan dukungan lintas rantai. Token asli platform $AAVE adalah token tata kelola yang memungkinkan pengguna untuk memilih keputusan penting dan mendapatkan diskon biaya.

GMX

Jenis dapp: Perpetual Exchange Terdesentralisasi

Nilai BMJ: 4.0

GMX adalah tempat terdesentralisasi dan pertukaran abadi, pertama kali diluncurkan di Arbitrum pada tahun 2021 sebelum diperluas ke Longsor beberapa bulan kemudian. Selain memungkinkan pengguna untuk memperdagangkan ETH, BTC, dan mata uang kripto populer lainnya, GMX juga mendukung perdagangan berjangka abadi dengan leverage hingga 50X. Ini didukung oleh sistem token ganda yang menampilkan GMX, utilitas platform dan token tata kelola, dan GLP, token likuiditas yang diberikan kepada penyedia likuiditas. Pemegang yang terakhir memiliki hak atas 70% dari biaya platform, sedangkan sisanya masuk ke pemegang saham GMX. GMX saat ini merupakan protokol paling populer di Arbitrum, menyumbang lebih dari 25% TVL rantai.

Modal Bersinar

Jenis dapp: Pinjam-meminjam lintas rantai

Nilai BMJ: 3.5

Modal Bersinar adalah platform pinjaman seperti Aave tetapi dengan fokus pada pinjaman dan pinjaman lintas rantai. Proyek ini didukung oleh teknologi LayerZero untuk memfasilitasi transfer aset lintas rantai yang berbeda. RDNT token asli Radiant, memungkinkan pemegangnya untuk memberikan suara pada proposal platform, ditambah mereka mendapatkan sebagian dari bunga yang dibayarkan oleh peminjam. RDNT juga dapat dipertaruhkan untuk mendapatkan hadiah taruhan dan biaya protokol. Protokol baru-baru ini diperluas dari Arbitrum ke BNB Chain dalam usahanya mewujudkan visi pasar uang omnichain.

Keuangan Stargate

Jenis dApp: Jembatan lintas rantai

Nilai BMJ: 3.0

Keuangan Stargate adalah jembatan yang dirancang oleh LayerZero Labs, perusahaan di balik protokol LayerZero, untuk mengatasi masalah penghubungan di DeFi. Ini menghilangkan kebutuhan akan token yang dibungkus untuk memungkinkan pengguna mengirim aset asli ke rantai non-asli. STG, token asli Stargate, dapat dipertaruhkan, digunakan untuk tata kelola, dan untuk penyediaan likuiditas. Protokolnya baru berusia lebih dari satu tahun dan telah berkembang pesat dengan lebih dari $430 juta di TVL keseluruhan dan $124 juta terkunci di Arbitrum.

Keuangan Kurva

Jenis dapp: DEX

Nilai BMJ: 2.5

Diluncurkan pada 2020, Melengkung telah berkembang menjadi salah satu DEX paling penting dan populer di DeFi. Dibutuhkan pendekatan yang berbeda dari AMM biasa Anda: ini terutama dirancang untuk bertukar antara token dengan pasak identik seperti stablecoin atau aset terbungkus seperti wBTC. Ini berarti memiliki biaya yang lebih rendah, selip, dan kerugian tidak permanen. Biaya swap Curve ditetapkan sebesar 0.04%, dan setiap kali seseorang melakukan perdagangan, biaya ini dibagi antara penyedia likuiditas. Protokol diluncurkan di Arbitrum pada akhir tahun 2021, dan saat ini bertanggung jawab atas lebih dari $95 juta di TVL di L2, dan lebih dari $4.4 miliar di DeFi.

Sushi

Jenis dapp: DEX

Nilai BMJ: 2.5

Sushi produk paling populer, SushiSwap, diluncurkan sebagai garpu Uniswap, menjalankan salah satu "serangan vampir" paling sukses (ketika protokol memberi insentif kepada pengguna untuk memigrasikan likuiditas dari satu protokol ke protokol mereka) di industri. Itu mencoba meningkatkan Uniswap dengan membuat token, SUSHI, di atas AMM untuk memberi penghargaan kepada pemegang karena menyimpan token dan menyediakan likuiditas, karena ini sebelum Uniswap membuat UNI. Dengan demikian, Sushi telah berkembang sejak saat itu, dan telah menjadi salah satu DEX teratas, diterapkan di 25 rantai termasuk Arbitrum.

Penyeimbang V2

Jenis dapp: DEX
Nilai BMJ: 2.0

Pengimbang juga merupakan AMM DEX yang menambahkan sentuhan pada modelnya dengan memperkenalkan konsep kumpulan multi-token. Di atas kumpulan token ganda standar, kumpulan Balancer dapat terdiri dari hingga delapan token berbeda dalam rasio apa pun. Misalnya, kumpulan Balancer empat token dapat dibuat untuk mempertahankan aset pada rasio tertentu sebagai berikut: 25% BAL, 20% DAI, 15% WBTC, dan 40% ETH. Model ini memungkinkan penyedia likuiditas untuk memilih tingkat eksposur mereka terhadap aset tertentu. DEX diluncurkan pada tahun 2020 di Ethereum sebelum diterapkan di Arbitrum setahun kemudian.

Berdaging

Jenis dApp: Agregator Hasil

Nilai BMJ: 2.0

Berdaging adalah pengoptimal hasil multichain, yang sederhananya, adalah protokol yang memungkinkan investor mengotomatiskan proses investasi dan menginvestasikan kembali dana ke berbagai produk DeFi. Proses ini difasilitasi oleh "brankas", produk utama Beefy yang dapat secara otomatis menjalankan strategi pertanian hasil, menggabungkan hadiah ke dalam setoran awal Anda, dan menginvestasikan kembali keuntungan Anda. Mereka memungkinkan investor untuk menyetor sepasang token untuk diinvestasikan ke dalam kumpulan likuiditas atau satu token untuk diinvestasikan ke dalam platform pinjaman. Protokol ini pertama kali diluncurkan di Binance Smart Chain pada tahun 2020 sebelum diperluas ke 18 rantai lain termasuk Arbitrum.

Camelot DEX

Jenis dapp: DEX

Nilai BMJ: 2.0

Camelot adalah salah satu DEX paling populer di Arbitrum. AMM, produk utamanya, menggunakan sistem likuiditas ganda yang dibuat khusus agar sesuai dengan volatilitas tinggi (pikirkan AMM gaya Uniswap v2) dan swap volatilitas rendah (AMM gaya Kurva). Selain itu, ia memiliki sistem token ganda, menampilkan token asli, GRAIL, dan token tata kelola xGrail. Camelot adalah salah satu protokol yang diuntungkan saat pengguna bersiap untuk airdrop Arbitrum menjelang akhir Maret 2023. TVL-nya naik lebih dari 50% dan bahkan melampaui angka $100 juta.

Pengambilan Investor

Arbitrum telah melihat kesuksesan besar sebagai salah satu proyek inovatif yang mencoba menskalakan Ethereum tanpa mengorbankan fitur utamanya seperti keamanan.

Plus, desainnya mendukung banyak pengembang, jadi tidak mengherankan melihat lebih banyak protokol diterapkan pada solusi L2, yang akan menghasilkan pertumbuhan yang lebih besar.

Namun, beberapa (termasuk pendiri Ethereum Vitalik Buterin) berpikir bahwa zk-rollup adalah solusi penskalaan yang lebih baik. Oleh karena itu, lanskap mungkin berubah dalam waktu dekat, karena lebih banyak solusi zk-rollup masuk ke pasar.

Kami pikir tidak mungkin banyak L2 yang akan bertahan; pasar kemungkinan akan berkonsolidasi menjadi satu atau dua pemenang besar. Kemungkinan lain adalah Ethereum menemukan cara baru untuk menskalakan, dan solusi Layer-2 tidak diperlukan.

Untuk saat ini, Arbitrum telah memposisikan dirinya sebagai pemain kunci dalam ekosistem Ethereum. Berkat serapan pengembang, ini berkembang pesat, dan pertumbuhan itu harus menjadi sesuatu yang diawasi ketat oleh investor.

Investasi dalam Arbitrum dan protokol teratasnya dapat dianggap sebagai investasi dalam keseluruhan pertumbuhan Ethereum, teknologi kontrak cerdas, dan lanskap dapp.

Jika Anda percaya pada platform kontrak pintar L1, ETH saat ini adalah pemimpinnya. Jika Anda yakin dengan solusi L2, ARB saat ini adalah pemimpinnya. Dan jika Anda percaya pada salah satu proyek yang tercantum di atas, ingatlah bahwa beberapa di antaranya dibangun di atas Ethereum dan Arbitrum. Itu strategi yang bagus untuk menjangkau sebagian besar pengguna.

50,000 investor crypto mendapatkan buletin harian kami untuk membangun kekayaan crypto jangka panjang. Klik di sini untuk berlangganan dan bergabung dengan suku.