Bank Dunia kepada regulator: Dapatkan Suptech!

Regulator keuangan mengandalkan pendidikan dan literasi keuangan untuk mencoba menyelamatkan konsumen dari meningkatnya risiko terkait keuangan digital.

Mereka menggunakan metode yang telah dicoba, benar, dan terlalu teruji. Dicoba berkali-kali, dengan hasil yang sama.

Ini bukan untuk mengatakan bahwa mendidik konsumen tentang risiko adalah kontraproduktif. Hal ini sangat diperlukan. Tapi itu jelas tidak cukup. Dan risiko tumbuh karena lebih banyak aktivitas keuangan beralih ke seluler.

Cara yang lebih baik untuk memerangi ancaman, penipuan, dan peretasan keamanan dunia maya, adalah melawan api dengan api: yaitu, dengan sistem otomatis berbahan bakar data yang dapat mengawasi pasar dan transaksi, menemukan pola yang tidak biasa, dan mengibarkan bendera merah. Menggunakan jenis hal yang sama yang diandalkan oleh fintech, seperti kecerdasan buatan, data yang dihasilkan perilaku, dan analitik data besar.

Ancaman bergerak

Bank Dunia, dalam survei yang baru diterbitkan tentang regulator keuangan global, bahwa mereka mulai mengadopsi "suptech" (penerapan teknologi dan solusi analisis data untuk meningkatkan kemampuan pengawasan pasar keuangan otoritas keuangan). Tapi mereka memiliki jalan panjang untuk pergi.

Perjalanan dimulai dengan pandemi COVID-19 pada tahun 2020, yang mendorong regulator di pasar negara berkembang untuk memprioritaskan pekerjaan terkait tekfin untuk mempromosikan inklusi keuangan dan akses jarak jauh. Tetapi karena mereka mendukung digitalisasi, mereka juga semakin khawatir dengan risiko bagi konsumen, terutama yang berkaitan dengan crypto, tetapi juga untuk perbankan yang disematkan dan model lain di mana data sensitif dibagikan.

Menurut Bank Dunia Survei Regulator Fintech Global Ketiga, 78 persen pihak berwenang menganggap keamanan siber sebagai risiko teratas dalam tekfin, diikuti oleh penipuan dan penipuan.

Namun ada keterputusan antara apa yang dikutip otoritas sebagai ancaman, dan bagaimana mereka benar-benar menerapkan solusi regtech. Bank Dunia menemukan penggunaan yang lebih disukai adalah untuk memantau praktik persaingan, pembuatan kebijakan, dan berkoordinasi dengan regulator lainnya.

Mereka juga tertarik dengan solusi teknologi untuk memantau perbankan terbuka, pemeriksaan identitas/KYC digital, dan pengawasan aset digital.

Hanya 18 persen otoritas yang disurvei mengatakan bahwa mereka memiliki aplikasi suptech untuk perlindungan konsumen. Itu rendah, tetapi sangat rendah mengingat 40 persen regulator sudah memiliki satu atau lebih aplikasi teknologi yang beroperasi. Mereka hanya tidak menggunakannya untuk melindungi konsumen, kecuali di bidang pembayaran, di mana suptech paling canggih.

Penghalang jalan menuju adopsi

Ada berbagai alasan untuk kelesuan ini. Pihak berwenang kekurangan keterampilan atau anggaran. Mereka menjalankan sistem TI lama yang mempersulit integrasi teknologi baru. Mereka mungkin kekurangan protokol untuk berbagi data dengan sektor swasta atau dengan regulator lainnya.

Secara umum, solusi suptech tidak ada dalam ruang hampa. Mereka membutuhkan infrastruktur digital yang lebih luas agar efektif. Bank Dunia mengutip India sebagai pemimpin yang menonjol: "India Stack" -nya termasuk Aadhaar untuk identitas digital, UPI untuk pembayaran digital, dan fungsi agregator akunnya untuk berbagi data telah memungkinkan regulatornya menerapkan suptech secara lebih efektif.

Studi tersebut juga menyoroti Filipina karena memperkenalkan kerangka hukum untuk aset digital, memberikan kejelasan yang sangat dibutuhkan agar regulator dapat melakukan tugasnya.

Di antara kawasan, pasar negara berkembang yang paling maju adalah di Eropa Timur, mungkin berkat keanggotaan mereka di Uni Eropa: sekitar 40 persen dari otoritas tersebut mengatakan bahwa mereka telah mulai menggunakan suptech. Asia Selatan berada di urutan kedua, dengan 20 persen, didukung oleh India Stack.

Asia Timur tertinggal, dengan hanya 5 persen regulator di pasar negara berkembang yang menerapkan solusi suptech. Itu di bawah 7 persen yang dilaporkan di Afrika.

Prioritas yang berbeda

Di seluruh dunia, sebagian besar regulator menggunakan suptech untuk meningkatkan pengawasan berbasis risiko. Prioritas mereka adalah pengawasan kehati-hatian di tingkat makro dan perilaku pasar.

Meskipun mereka tidak menggunakan alat ini untuk tujuan perlindungan konsumen, Bank Dunia mencatat bahwa begitu pihak berwenang memulai, mereka merasa lebih mudah untuk mengintegrasikan solusi suptech. Mereka mendapatkan akses ke data terperinci dan tepat waktu, serta mempelajari cara menggunakannya.

Sejauh suptech telah diadopsi untuk perlindungan konsumen, itu dilakukan dalam hiruk-pikuk menangani krisis Covid. Bank Dunia mendorong regulator untuk sekarang mengambil pandangan yang lebih strategis pada apa yang dapat ditawarkan oleh teknologi ini.

Memang, salah satu alasan perlindungan konsumen yang buruk dan penyebaran penipuan dan peretasan adalah, hingga saat ini, pihak berwenang di pasar negara berkembang kekurangan data. Itu cepat berubah.