Rischio climatico nel settore bancario e sfide (Rajeev Verma)

Introduzione:

Il rischio climatico è ora classificato come uno degli elementi importanti nella discussione strategica tra i Chief Risk Officer (CRO) nel settore bancario. Le autorità di regolamentazione finanziaria dei principali mercati stanno adottando misure per garantire che le banche gestiscano il rischio di credito
associati ai cambiamenti climatici avversi. Le banche suddividono il rischio climatico in due categorie: rischio fisico, che si riferisce alle perdite monetarie derivanti da cambiamenti climatici a lungo termine o da cambiamenti meteorologici estremi. Il rischio di transizione, quello accade
a causa di cambiamenti nella politica che possono essere un cambiamento improvviso “disordinato” o un cambiamento graduale “ordinato” di transizione. 

Le autorità di regolamentazione dei mercati finanziari e i Chief Risk Officer sono molto espliciti all'unanimità tra le riunioni del consiglio che le perdite su crediti sono la funzione del rischio climatico. In altre parole, il rischio climatico ha un impatto sulla redditività dell'istituto finanziario.

Quali ostacoli devono affrontare le CRO per rendere le banche resistenti ai rischi legati al clima?

Di seguito sono riportate le tre sfide che la banca deve affrontare mentre vengono discusse le proiezioni delle perdite che si verificano a causa del rischio climatico.

• Comprendere la natura del rischio climatico emergente e in evoluzione 

Le banche devono classificare il rischio derivante come rischio fisico che ha un impatto diretto sull'economia nel suo insieme e influisce sulle operazioni quotidiane delle banche, come eventi meteorologici estremi che influiscono sul flusso di reddito dei clienti, sui valori delle garanzie, ecc.   Rischio climatico
provoca anche cambiamenti nel mix di prodotti sul mercato a causa di cambiamenti politici come parte del rischio di transizione.

• Modo necessario ma complicato per misurare l'impatto monetario del cambiamento climatico sui clienti e sul portafoglio complessivo

È molto importante che le autorità monetarie sottolineino l’importanza di creare un quadro e una chiara tabella di marcia affinché un’istituzione finanziaria possa misurare l’impatto del rischio climatico sul portafoglio di una banca. Il quadro deve integrare il clima
dati nell’approccio di previsione delle perdite, nel calcolo degli stress test e nei motori di calcolo dell’adeguatezza patrimoniale.  

• Garantire una gestione affidabile dei dati climatici per modelli quantitativi e test di stress

Una delle sfide nello sviluppo di un approccio quantitativo per misurare l’impatto del rischio climatico sul portafoglio è la qualità e la coerenza dei dati disponibili sul rischio climatico sulle emissioni di carbonio. Una volta che i dati saranno standardizzati non ci sarà più alcuna incoerenza
informativa aziendale relativa alla valutazione del rischio e al raggiungimento degli obiettivi di impronta di carbonio netta zero.

Per soddisfare i requisiti di informativa normativa come il Green Asset Ratio (GAR), è fondamentale che le informazioni sulle emissioni di carbonio di ambito 1, 2 e 3 a livello aziendale siano integrate con il database esistente delle informazioni sull'esposizione del cliente per il rischio di credito
calcolo. Il GAR fornisce una misura critica e una prospettiva sul bilancio di una banca, poiché la grande esposizione della banca verso settori ad alta intensità di carbonio comporta un rischio di transizione più elevato rispetto a quello con un settore a minore intensità di carbonio. Questi sono
sfide piuttosto complesse che attualmente si trovano ad affrontare le autorità di regolamentazione e i professionisti del rischio.

Cosa è necessario per gestire questi rischi?

Le banche devono seguire tre azioni per gestire e incorporare il rischio climatico nel calcolo dell'esposizione al rischio di credito.

• Valutazione dell'impatto sugli asset delle banche a causa del rischio climatico

• Allineare le politiche e le strategie al rischio legato al clima

• Valutazione del quadro dei requisiti patrimoniali in combinazione con il rischio legato al clima

Vari organismi di regolamentazione nazionali e regionali hanno condotto valutazioni che fungono da buon punto di partenza per studi futuri. Diversi studi hanno acquistato due importanti risultati: 

a) Le perdite su crediti tendono ad essere inferiori se il rischio climatico pone una transizione ordinata rispetto a una transizione disordinata

b) Queste valutazioni avrebbero diversi approcci top-down o bottom-up insieme a ipotesi riguardanti le informazioni finanziarie come: se il portafoglio bancario rimane dinamico o statico nel tempo.

 Quale dovrebbe essere l'approccio?

Raggiungere la maturità nelle capacità di gestione del rischio climatico è molto più complesso che soddisfare i requisiti di conformità normativa esistenti. Le autorità monetarie di tutte le regioni hanno stabilito chiaramente che le banche devono investire per ottenere dati climatici affidabili
buona copertura in tutti i settori. I Chief Risk Officer e i responsabili della conformità dovrebbero condurre l’autovalutazione della banca per garantire che i modelli di rischio di credito esistenti, i modelli di previsione delle perdite e i risultati degli stress test siano basati su dati climatici di livello “gold”. 

Le CRO devono svolgere un ruolo fondamentale per garantire che la loro organizzazione raggiunga un certo livello di maturità quando si occupa del calcolo dell’impatto del rischio climatico sulle perdite di credito attese delle banche. Ciò include maturità in termini di copertura dei dati, qualità e chiarezza dei dati
sugli approcci qualitativi e quantitativi utilizzati nel calcolo del rischio di credito a livello di cliente e di portafoglio. 

I vari approcci quantitativi per gestire i dati climatici insieme al calcolo del modello di rischio di credito saranno discussi nel mio prossimo blog.