Konfrontere finansiell ekskludering: hva banker kan lære av fintechs (Julia McColl)

I det nåværende økonomiske klimaet, mens folk over hele Storbritannia sliter med rekordhøy inflasjon og fortsatt stigende renter, har det blitt antydet at så mye som 40%
av befolkningen kan havne i drivstofffattigdom denne vinteren. I april 2022, nesten 14 % av husholdningene i Storbritannia slet med å ha råd
mat, med tall på vei oppover. 

Mot dette landskapet vil noen mennesker sannsynligvis møte enda flere hindringer, og de mangler ikke bare de økonomiske midlene til å klare seg, men de står også overfor betydelige barrierer når det gjelder tilgang til finansielle tjenester.

Mens fintech har blitt en bærebjelke innen finansielle tjenester og adopsjon har vært jevnt stigende i årevis, er den uheldige virkeligheten at mange mennesker fortsatt finner seg utestengt fra "mainstream" banktjenester, eller ikke har tilgang til finansielle produkter
som passer deres individuelle forhold. I følge forskning fra Financial Conduct Authority (FCA), var det 1.2 millioner britiske voksne uten tilgang til en bankkonto
i 2020. 

Til syvende og sist påvirker denne økonomiske ekskluderingen mennesker på tvers av ulike demografier, inkludert unge mennesker, eldre, de som har lav inntekt, mennesker med funksjonshemminger, de i fattigdom og arbeidsledige. På grunn av dette, den unbanked befolkningen
er tvunget til å betale en "fattigdomspremie" for hverdagsprodukter og tjenester, rett og slett fordi de ikke har tilgang til målrettede produkter til lavere priser på nettet. 

Ettersom levekostnadene fortsetter å ødelegge landets finanser, er det åpenbart behov for snarlige løsninger. Bankene må innovere i takt for å sikre at flere får tilgang til finansielle tjenester som er både hensiktsmessige og lett tilgjengelige, uansett hva
deres individuelle krav. Ved å gjøre det kan de kanskje tåle å lære en ting eller to fra fintechs – mange av dem lager allerede nye, responsive produkter som bidrar til å lette den økonomiske belastningen.

Hvorfor 'one-size-fits-all' ikke fungerer

Et av hovedproblemene med eldre bankprodukter på markedet er at de er for generiske. Ulike kunder har naturligvis forskjellige krav, så det å ta en "one-size-fits-all"-tilnærming til produktideer og design passer sjelden godt. På
på den annen side får fintechs ofte ros for deres vilje til å endre og tilpasse seg spesifikke markedsbehov i tempo – langt unna de byråkratiske strukturene og byråkrati som ofte kan holde gamle institusjoner tilbake fra rask innovasjon.

 Av natur er fintechs dyktige til å lage nisjeprodukter som passer inn på kundenes spesifikke smertepunkter, basert på et vell av data og atferdsinnsikt, som sikrer at produktene leverer mot kundenes behov. 

Når det gjelder å takle finansiell eksklusjon direkte, må bankene få mest mulig ut av teknologien de har til rådighet for å pilotere nye produkter og utforske produktutnyttelse i ulike demografier og sammenhenger. Forstå kundenes levde opplevelser
er det viktigste aspektet ved produktutvikling – med denne avgjørende innsikten kan bankene reagere raskt for å levere nye funksjoner, funksjoner og produkter som virkelig utgjør en forskjell. 

Ved å levere denne målrettede støtten kan bankene komme nærmere å sikre at folk som for tiden bruker bankprodukter og -tjenester ikke blir låst ute i fremtiden. I dagens klima er det for eksempel mye større rom for leveransen
av personlig økonomisk utdanning, sømløst integrert i brukeropplevelsen. Mens de fleste banker på en eller annen måte har læringsressurser innebygd i kundereisen, går ofte ikke denne innsatsen langt nok. 

Takket være Open Banking og PSD2-prinsipper kan banker lære av apper for finansiell coaching som Cleo og Mint for å "dytte" brukere med varsler som kaster lys over deres økonomiske atferd – oppmuntre til positive handlinger og legge til friksjon for å avverge vane.
kjøp. Avhengig av demografien som betjenes, kan noen institusjoner være i stand til å støtte den ubankede befolkningen ved å legge til nye funksjoner, for eksempel muligheten til å ta opp eventuelle problemer på forhånd – som manglende tilbakebetaling av kredittkort, eller ikke
får nok inntekt til å betale regningene. Ved å gjøre det kan de gi skreddersydd støtte og veiledning, og sikre at ingen blir etterlatt.

Samarbeid er nøkkelen

Fintech har gang på gang vist seg å tilby et mye bredere spekter av finansielle tjenester og produkter til lavere priser, samt bedre kundeservice enn tradisjonelle aktører. En annen ting fintechs gjør godt er partnerskap. 

I en ånd av å forene krefter, kan flere banker og finansinstitusjoner dra nytte av å slå seg sammen med ideelle organisasjoner og statlige organer for å få en bedre forståelse av atferdsmessige og sosiale sammenhenger til mennesker som er økonomisk ekskludert. På
i skrivende stund er dette mer kritisk enn noen gang – ettersom energi- og matregningene kommer snikende, kan den økonomiske situasjonen som mange mennesker befinner seg i, bare bli mer prekær uten skikkelig inngripen. 

Derfra bør disse samarbeidene gjøre det mulig for bankene å pilotere bedre løsninger og lobbye for endring – fra å lansere banebrytende brukertesting-initiativer, til å utvikle produkter sammen med ekspertstøttebyråer som jobber på bakken hver dag for å gå inn for
for endring. Alle produkter på markedet må tåle gransking fra disse institusjonene og ha inkludering i tankene på alle tidspunkter. 

Til syvende og sist har Storbritannia nettopp gått inn i en finanskrise, og dette vil uunngåelig ha en innvirkning på hele befolkningen. Imidlertid vil de underbankede folk sannsynligvis lide uforholdsmessig mer, siden det å ikke ha tilgang til en grunnleggende sparekonto har
gjorde det enda vanskeligere å motvirke kjøpekraftserosjonen forårsaket av inflasjon. Nå er tiden inne for finansinstitusjoner å gå opp og skape produkter og tjenester som virkelig kan utgjøre en forskjell.