Er superapper veien til suksess for Indonesias e-lommebøker? – Fintech Singapore

De siste årene har Asia sett en eksplosjon i bruken av e-lommebøker, spesielt i Indonesia, hvor transaksjoner verdier på 33.4 prosent fra år til år (år-til-år) til 407.53 billioner IDR (omtrent 27.63 milliarder amerikanske dollar) i 2022.  

Populariteten til digitale lommebøker har nådd slike nivåer at selv lokale familieeide bedrifter, kjent som warungs, har omfavnet e-lommebokbetalinger. 

Midt i dette landskapet skiller Gojek seg ut som en virkelig triumf, og blir Indonesias superapp og første dekacorn. I dag opererer selskapet ikke bare i Indonesia, men også i Thailand, Vietnam og Singapore.

Gitt denne dynamikken kan det være lett å tenke at drift av e-lommebøker er en veldig lukrativ virksomhet. Det er imidlertid ikke tilfelle i Indonesia. Anskaffelseskostnadene for kunder og forhandlere er relativt høye, mens kundelojaliteten fortsatt er lav.

Det komplekse bildet av e-lommebøker i Indonesia reiser et stort spørsmål: Vil andre spillere følge Gojeks vei til å bli superapper, eller vil de møte utfordringer som er unike for regionen?

Den sanne kostnaden ved drift av e-lommebøker

Sentralbanken i Indonesia har håndhevet et fast transaksjonsgebyr på 0.7 prosent på e-lommeboktransaksjoner. 

Sammenlignet med Kinas marked – et tospillerfelt med transaksjonsgebyrer på rundt 0.5 prosent og ingen mellomledd – virker de pålagte regulatoriske gebyrene i Indonesia mindre gjennomførbare.

Indonesias e-lommebokmarked, med sin mer fragmenterte natur, betyr at et høyere fast transaksjonsgebyr deles mellom ulike interessenter: operatører, betalingsbehandlere og et konsortium av store indonesiske långivere. 

Per DBS sin vurdering, vil digital lommebokspillere sannsynligvis forbli i en kontantforbrenningsfase i flere år.

Vekst midt i kamp

Til tross for disse utfordringene anslås industrien å vokse eksponentielt. Transaksjonsverdien for e-lommeboken forventes å femdobles til 50 milliarder dollar innen 2025. 

Likevel er realiteten at mange spillere vil møte en intens pengeforbrenning. Ta SeaMoney som et eksempel. På grunn av tunge kampanjer taper disse digitale betalingsleverandørene nesten USD 10 per bruker på USD 3 inntekter.

Bedrifter bruker forskjellige strategier for å holde seg flytende. For eksempel, Indonesia-basert Ovo is sies å være fusjonere med Dana for å styrke sin nummer én-posisjon. Men det grunnleggende spørsmålet er, hva gir næring til vanviddet for e-lommebøker hvis profitt ikke er hoveddriveren?

Sluttspillet for en e-lommebok er ofte å forvandle seg til en 'super app' – en enkelt destinasjon for en mengde tjenester som e-betalinger, e-handel, turbud, matlevering og andre.

Suksessen til WeChat og Alibaba i Kina, Koreas Naver og Japans linje validerer gjennomførbarheten til denne modellen.

I følge en rapport, totalt e-handelssalg i Indonesia for 2022 nådd USD 15.6 milliarder, som representerer omtrent 3.4 prosent av det totale detaljsalget, sammenlignet med Kina som var på 8.6 prosent fra første kvartal 1 med et totalt detaljsalg som nådde USD 2023 millioner.

Det er imidlertid ikke alle e-lommebøker som nødvendigvis ønsker å bli superapper. Noen kan utvide til å tilby ulike finansielle tjenester med en mer betydelig fortjenestepool, som å gi raske lån og formuesforvaltning produkter.

Pakker opp utfordringene

Til tross for disse bemerkelsesverdige suksessene, kan superapp-modellen imidlertid slite med å få trekkraft i Indonesia på grunn av en rekke utfordringer.

Den første er regulatoriske hindringer – sentralbanken i Indonesias pålagte transaksjonsgebyr på 0.7 prosent legger et betydelig kostnadspress på e-lommebøker. Dessuten kan det regulatoriske kravet om at e-lommebøker skal samarbeide med banker eller andre lisensierte enheter for å tilby finansielle tjenester hemme innovasjon og fleksibilitet.

Den andre utfordringen er markedsfragmentering. i motsetning til duopol av WeChat og Alipay i Kina, er det indonesiske markedet svært konkurransedyktig, med nesten 50 e-lommebøker. 

Denne konkurransen fører til at kunder og selgere har mindre lojalitet til en enkelt plattform, noe som krever økte utgifter til kundeanskaffelse og -behold, noe som eroderer lønnsomheten.

Til tross for denne utviklingen, er det et par grunner til at super-app-modellen kanskje ikke tar av i Indonesia. Den første er Indonesias avhengighet av Google, som igjen skaper et støttende miljø for klassens beste spillere i stedet for one-stop-spillere.

Fra oktober i fjor, Google ledet søkemotoren markedet i Indonesia med en markedsandel på 97.31 prosent.

Dette står i skarp kontrast til Kina, hvor forbrukere søker innenfor plattformer som Alibaba og WeChat, og begrenser eksterne søk. Googles fravær i Kina og dominans i Indonesia forstyrrer superapp-ligningen.

For det andre, i motsetning til Kina, hvor ledende e-lommebøker også kontrollerer e-handel eller meldinger, eksisterer ingen slik dominans i Indonesia. Det vedvarende engasjementet som kreves for en super-app mangler, ytterligere komplisert av WhatsApps dominans i meldingstjenester uten noen form for inntektsgenerering av dens enorme brukerbase.

For det tredje hindrer mangelen på plattformintegrasjon e-lommebøker i å utvikle seg til superapper. Styrken til en superapp ligger i å tilby forskjellige tjenester innenfor en enkelt plattform, og skape en sømløs brukeropplevelse.  

Men i Indonesia mangler de fleste e-lommebøker denne integrasjonen eller eksklusiviteten med andre tjenester, noe som reduserer differensieringen av hver e-lommebokplattform.

Vertikaler med høyt engasjement som e-handel og meldinger er avgjørende for suksess for superapper. Likevel, i Indonesia har ikke disse plattformene den samme dominansen som i Kina, noe som reduserer e-lommebøkers potensial til å bygge en superapp på toppen.

Potensielle vinnere av e-lommebok i Indonesia

For tiden leder GoPay i antall brukere, og drar nytte av integrasjon med Gojek sin turbud og matleveringstjenester.

Meta sine investering i Gojek i juni 2020 styrket sin posisjon ytterligere, med tanke på at selskapets WhatsApp er den dominerende meldingsappen i Indonesia, med rundt 100 millioner brukere.

Den andre utfordreren er Ovo, som fikk et forsprang når det gjaldt å skaffe seg frakoblede selgere takket være alliansen med Lippo Group.

Det har det også samarbeid med Tokopedia og Grab, noe som gjør det til en betydelig aktør. Følger dem er LinkAja, som utnytter sin tilknytning til Telkomsel og Bank Mandiri for å få tilgang til store brukerbaser og fokuserer på offentlige tjenester som bomavgifter og togpriser.

Strategier for overlevelse og vekst

Pandemien har fremskyndet digitaliseringen, og gir en unik mulighet for e-lommebokspillere til å revurdere sine forretningsmodeller og forberede seg på en digital fremtid. 

Mens transformasjon til en superapp kan virke som en attraktiv og åpenbar vei fremover for e-lommebøker, er veien full av betydelige utfordringer. Fremveksten av en superapp i Indonesia står overfor betydelige barrierer fra regulatoriske hindringer, markedsfragmentering, mangel på plattformintegrasjon og lav penetrasjon av e-handel og meldingstjenester. 

Derfor, til tross for lokket med superapp-modellen, kan virkeligheten nødvendiggjøre at e-lommebøker i Indonesia svinger og tilpasser seg de unike egenskapene til markedet deres for å sikre overlevelse og vekst. 

Fremtiden til e-lommebøker i Indonesia er utvilsomt moden med muligheter, men også full av utfordringer som vil avgjøre utviklingen deres.

• SEO-drevet innhold og PR-distribusjon. Bli forsterket i dag.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Styrk deg selv. Tilgang her.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Kunnskap forsterket. Tilgang her.
• PlatoESG. Bil / elbiler, Karbon, CleanTech, Energi, Miljø, Solenergi, Avfallshåndtering. Tilgang her.
• BlockOffsets. Modernisering av eierskap for miljøkompensasjon. Tilgang her.
• kilde: https://fintechnews.sg/76902/e-wallets/are-superapps-the-path-to-success-for-indonesias-e-wallets/