Co oznacza zmienność rynku kryptowalut dla społeczności startupów?

Od stycznia 2022 r. na globalnym rynku kryptowalut stracono 1 bilion dolarów – jest to wynik najwyższego w historii Bitcoina, który wyniósł prawie 69,000 2021 dolarów w listopadzie 35 r. Od tego czasu Bitcoin, największa kryptowaluta, straciła ponad XNUMX% swojej wartości.

Pomimo tych „ponurych” wiadomości, coraz więcej inwestorów gromadzi kryptowaluty i finansuje tę wschodzącą technologię, tak jak postrzegają ją jako przyszłość – 25% amerykańskich inwestorów teraz popiera protokoły blockchain.

Jednak ta zmienność sprawiła, że ​​wielu sceptycznych inwestorów nazywa kryptowaluty i technologię blockchain „modą”. Czy to naprawdę prawda?

Zanim zagłębimy się w możliwości, jakie technologia blockchain ma dla społeczności startupów, zbadajmy niektóre z powodów, dla których rynek kryptowalut jest tak niestabilny.

Dlaczego rynek kryptowalut jest tak niestabilny?

To rynek wschodzący

W porównaniu do rynków takich jak giełda amerykańska i złoto, które istnieją od setek lat, rynek kryptograficzny jest rynkiem wschodzącym. Działa dopiero od 2009 roku i ma cap rynkowy tylko 1.2 biliona dolarów: jest to w przeciwieństwie do akcji i rynków złota, które są wyceniane odpowiednio na około 27.2 biliona i 11.7 biliona XNUMX biliona dolarów.

Jego mniejsza kapitalizacja rynkowa oznacza, że ​​mniejsze siły, w tym osobowości i media, mogą znacznie wpłynąć na jego cenę. Jeśli kilka wielorybów postawi na wzrost lub spadek cen kryptowalut i zdecyduje się wpompować lub zrzucić Bitcoin o wartości 50 miliardów dolarów, będzie to miało ogromny wpływ na cały rynek kryptowalut. Widzieliśmy również, jak Bitcoin rozbił się, gdy Tesla ogłosił, że przestanie akceptować kryptowaluty jako płatność, oraz kiedy Dogecoin wzrósł, gdy Elon napisał na Twitterze „Doge”.

Tego rodzaju wpływy sprawiają, że handel kryptowalutami często jest bardzo spekulacyjny na tych powstających etapach, a nie tradycyjnie funkcjonalny. A to napędza zmienność rynku.

Rynek kryptowalut jest cyfrowy

W przeciwieństwie do innych rynków, których wartość jest powiązana z aktywami fizycznymi lub towarami, kryptowaluty są cyfrowe. To sprawia, że ​​cena zależy od nastrojów, popytu i podaży. Dotyczy to zwłaszcza młodych inwestorów poszukujących możliwości szybkiego wzbogacenia się. Kiedy poczują, że cena Bitcoina wzrośnie, sprzedają swoje krypto. Ale kiedy przegrywają, wycofają się z rynku. Można powiedzieć, że na rynku kryptowalut istnieje więcej emocjonalnego czynnika inwestycyjnego niż na tradycyjnych rynkach.

Nastroje i profil inwestorów

W porównaniu z rynkami, takimi jak giełda i nieruchomości, istnieje niska bariera wejścia w przestrzeń kryptograficzną. To sprawia, że ​​jest to rynek dla niedoświadczonych traderów. W przeciwieństwie do innych rynków, na których potrzebujesz minimalnej ilości kapitału, licencji handlowej lub prawnika, wszystko, co jest potrzebne do handlu kryptowalutami, to połączenie internetowe i niewielka ilość gotówki.

Ponadto wielu inwestorów instytucjonalnych jest sceptycznie nastawionych do rynku kryptowalut, ponieważ postrzegają go jako zbyt ryzykowny. Te dwa czynniki powodują zmienność na rynku kryptowalut, ponieważ jest on podatny na manipulacje. Ponadto w sytuacjach, w których doświadczeni inwestorzy nie będą niepokojeni, niedoświadczeni inwestorzy mogą zareagować na szum i FUD (strach, niepewność i wątpliwości) wokół rynku.

W jaki sposób startupy blockchain mogą skorzystać na zmienności rynku kryptowalut?

Przez lata obserwowaliśmy wzrosty i spadki cen kryptowalut: ta zmienność jest cechą rynków wschodzących, a nie błędem. W rzeczywistości inwestorzy nie stracili wiary w technologię – wielu nadal wierzy, że to przyszłość. Wiedzą więc, jak w przypadku wszystkich nowych technologii, uzyskanie akceptacji zajmie trochę czasu.

Według Shan Aggarwal, Head of Corporate Development and Ventures w Coinbase, zbiórki funduszy, które wyprodukowały niektóre z najbardziej udanych projektów blockchain, miały miejsce w okresie bessy w latach 2018-2020 (m.in. Polygon, Avalanche, Polkadot, Axie Infinity, Solana , i więcej).

Tak więc pomimo spadku zainteresowania inwestycyjne w startupy kryptograficzne pozostają silne, ponieważ inwestorzy rozumieją, że jest to rynek dojrzewający. Świadczy o tym fakt, że w pierwszym kwartale 2022 r. startupy kryptograficzne pozyskały 5 miliardów dolarów w funduszach VC. Jest to sprzeczne z malejącym finansowaniem w innych obszarach technologii.

Mimo że inwestorzy wspierają teraz więcej projektów Web3, niektórzy przyjmują bardziej wyluzowane podejście do finansowania. Teraz lepiej rozumieją nową technologię. Chociaż Bitcoin jest największą na świecie kryptowalutą, inwestorzy wiedzą, że nie ma ona żadnego zastosowania. Jednak ze względu na jego status inwestorzy najprawdopodobniej nadal będą gromadzić Bitcoiny jako aktywa spekulacyjne, a nie funkcjonalne.

Tak więc podczas finansowania protokołów inwestorzy zwracają uwagę na ich długoterminową użyteczność i funkcjonalność w porównaniu z tymi obiecującymi bardzo wysokimi zwrotami, ponieważ wiele z tych ostatnich okazało się podobnych do Ponziego i ekonomicznie nie do utrzymania.

Innym powodem zmienności na rynku kryptowalut jest kwestia zrównoważenia (środowiska) i skalowalności otaczającej tę technologię.

Inwestorzy obawiają się dużej ilości zużywanej energii elektrycznej i wysokich opłat transakcyjnych, które muszą ponosić użytkownicy. Aby rozwiązać ten problem, innowacyjne projekty warstwy 1 szukają bardziej zrównoważonych praktyk uruchamiania swoich protokołów. Ethereum, które zasila większość łańcucha bloków, przechodzi z Proof-of-Work na bardziej ekologiczny Proof-of-Stake.

Innym sposobem, w jaki startupy Blockchain mogą przezwyciężyć zmienność, jest tokenizacja. Omówiliśmy wcześniej, że jednym z powodów, dla których kryptowaluty są niestabilne, jest to, że ich ceny zależą od podaży i popytu. Jeśli jednak startupy kryptograficzne mogą tokenizować aktywa fizyczne, ich ceny będą miały większą wartość fizyczną i będą bardziej stabilne. Czerwony Łabędź CRE jest przykładem takich firm tokenizujących aktywa fizyczne. Opracowali rynek dla inwestorów do inwestowania w nieruchomości komercyjne, tak że kupując kryptowaluty na innych rynkach DeFi, kupujesz części nieruchomości na rynku RedSwan.

Ponadto ludzie naciskają na uregulowanie rynku kryptowalut. Chociaż jest to w toku, obserwuje się postęp w opracowywaniu wydajniejszych produktów kryptowalutowych, takich jak kasowe fundusze giełdowe bitcoin. Kiedy te ETF-y o cenach spot zostaną udostępnione na rynkach, nastąpi napływ nowych inwestorów kryptograficznych.

• Coinsmart. Najlepsza w Europie giełda bitcoinów i kryptowalut.
• Platoblockchain. Web3 Inteligencja Metaverse. Wzmocniona wiedza. DARMOWY DOSTĘP.
• CryptoJastrząb. Radar Altcoin. Bezpłatna wersja próbna.
• Źródło: https://blog.innmind.com/what-does-crypto-market-volatility-mean-for-the-startup-community/