Zdecentralizowane finanse: dlaczego użytkownicy są zagrożeni?

Finanse zdecentralizowane (DeFi) to system finansowy zbudowany w oparciu o zdecentralizowaną technologię blockchain. Osiąga rozproszony konsensus, wykorzystując inteligentne kontrakty na blockchain, takie jak Ethereum. Jest wyraźnie powiązany z blockchainem Ethereum i wszystkimi kryptowalutami opracowanymi na blockchainie.
W związku z tym zdecentralizowane finanse umożliwiają dwóm stronom bezpieczne przeprowadzanie transakcji przy użyciu sieci peer-to-peer bez żadnego organu pośredniczącego. Korzystając ze zdecentralizowanych finansów, każdy może uzyskać dostęp do usług finansowych w dowolnym miejscu i czasie po niższych kosztach w porównaniu z tradycyjnymi instytucjami.

Przewaga zdecentralizowanych finansów nad tradycyjnymi finansami:

• Zaufane źródło -
  W zdecentralizowanych finansach publiczny blockchain działa jako zaufane źródło, zarządzające wszystkimi operacjami w sektorze finansowym. Jednak ład publiczny obejmuje prawa i licencjonowane instytucje finansowe regulujące wszystkie operacje w tradycyjnych finansach.
• Otwarte i przejrzyste-
  Zdecentralizowane finanse nadal zyskują na popularności, po części dlatego, że są bardziej otwarte i przejrzyste niż tradycyjne finanse. Brak bariery wejścia oznacza, że ​​każdy, kto ma umiejętności programistyczne, może wziąć udział w budowaniu usług i narzędzi finansowych na bazie publicznych łańcuchów bloków.
• Nie ma potrzeby posiadania licencji i autoryzacji-
  Skomplikowane bariery wejścia sprawiły, że przyjęcie nowego trendu w tradycyjnym systemie finansowym stało się nieprawdopodobne. Tradycyjne systemy finansowe były ograniczone pod względem innowacyjności ze względu na konieczność uzyskania licencji i zezwoleń od organów regulacyjnych.

Wady zdecentralizowanych finansów:

• Niepewność-
  Kwestia niepewności ma duży wpływ na zdecentralizowane projekty finansowe, ponieważ mogą one automatycznie dziedziczyć niestabilność z łańcucha bloków hosta. Na przykład łańcuch blokowy Ethereum przeszedł ostatnio różne zmiany, a problem popełniony w czasie konsensusu Proof of Work może prowadzić do ryzyka w Ethereum 2.0 Proof of Stake.
• Skalowalność-
  Zdecentralizowane projekty finansowe napotykają ogromne wyzwania pod względem skalowalności odpowiedniego łańcucha bloków hosta. Potwierdzenie transakcji na zdecentralizowanym protokole finansowym trwa nieco dłużej, co rodzi problem przeciążenia sieci. Ponadto w czasie przeciążenia sieci transakcje zdecentralizowanego protokołu finansowego mogą stać się kosztowne.
• Płynność-
  Kolejnym istotnym elementem jest płynność, ponieważ zdecentralizowany rynek finansowy wciąż nie jest tak duży jak tradycyjne systemy finansowe. Trudno więc zaufać temu sektorowi.

6 powodów, dla których użytkownicy Zdecentralizowanego Finansów są narażeni na wysokie ryzyko:

• Wewnętrzne ryzyko protokołu-
  Wewnętrzne ryzyko protokołu reprezentuje mechanikę ryzyka domyślnie włączoną do projektu protokołu. Inteligentne kontrakty pomagają w automatyzacji określonych prymitywów finansowych na zdecentralizowanych platformach finansowych. Dynamika protokołów zależy od tych inteligentnych kontraktów, które mogą stanowić poważne zagrożenie dla strategii inwestycyjnych, niezależnie od działania protokołów.
  Wewnętrzne ryzyko w zdecentralizowanych protokołach finansowych jest głównym powodem przenoszenia ryzyka ze scentralizowanych stron składających się z ludzi/programistów do programowalnej mechaniki w protokołach. Na przykład poślizg jest warunkiem w protokołach AMM (zautomatyzowanego tworzenia rynku). W przypadku, gdy warunek poślizgu jest wysoki, pule AMM mogą wywierać presję na inwestorów, aby płacili wysokie opłaty w celu wyeliminowania płynności dostarczanej do protokołów.
• Egzogeniczne ryzyko protokołu-
  W przeciwieństwie do protokołów wewnętrznych, użytkownicy zdecentralizowanych finansów są zwykle wykorzystywani z powodu czynników zewnętrznych, które zmieniają oczekiwane zachowanie protokołu. Przykładem tego rodzaju ataku może być manipulacja wyrocznią lub wykorzystanie pożyczki błyskawicznej, które wpływają na podstawową mechanikę zdecentralizowanych finansów.
  W październiku 2022 r. firma Cream Finance została wykorzystana w ataku typu Flash Loan, w wyniku którego wyczerpano aktywa o wartości ponad 130 mln USD. Atak ten podkreślił, że egzogeniczne ryzyka związane z protokołami są również wszechobecnymi czynnikami ewolucji zdecentralizowanych finansów.
• Ryzyko zarządzania-
  Innym istotnym aspektem zdecentralizowanych finansów są propozycje zarządzania, które zarządzają zachowaniem protokołu zdecentralizowanych finansów i zwykle są przyczyną zmian w jego składzie płynności wpływających na użytkowników i inwestorów. Rosnący scentralizowany charakter struktury zarządzającej zdecentralizowanymi protokołami finansowymi jest również niepokojącym aspektem zdecentralizowanego zarządzania finansami. Chociaż zdecentralizowane zarządzanie finansami jest kontrolowane w sposób zdecentralizowany, kilka małych partii może mieć wpływ na wynik wniosku.
• Podstawowe ryzyko Blockchain-
  Zdecentralizowane protokoły finansowe są zależne od ich wewnętrznego łańcucha bloków, co może okazać się ryzykowne dla użytkowników i inwestorów. Wykorzystanie czynników, na przykład mechanizmu konsensusu w ramach określonego łańcucha bloków, może spowodować powstanie luk w zdecentralizowanych protokołach finansowych działających na platformie. Na przykład zdecentralizowane protokoły finansowe mogą zostać skutecznie zakończone w sieciach opartych na dowodzie stawki (PoS), w których liczba walidatorów jest w zmowie, aby wpłynąć na dystrybucję nagród.
• Ryzyko rynkowe-
  Poza protokołem i infrastrukturą istnieje duże ryzyko rodzimego rynku. Na przykład inwestycja w pulę AMM mogłaby stać się niebezpieczna w przypadku zmiany kosztu aktywów w porównaniu z wcześniejszym okresem, w którym pula była zasilana płynnością. Innym przykładem może być nagłe załamanie kosztu składnika aktywów, które może spowodować masową eliminację płynności z puli, powodując znaczne poślizgi cenowe.
• Exploity i luki w zabezpieczeniach-
  Zdecentralizowane finanse implementują fragment kodu widoczny dla wszystkich, podczas gdy osoba techniczna może z łatwością obserwować i identyfikować błędy w kodzie oraz je wykorzystywać. Podczas gdy niektóre błędy są wykrywane nieumyślnie, inne są wynikiem celowych ataków. Jednak nieuniknione ryzyko technologiczne można wyeliminować poprzez Najlepsze praktyki zdecentralizowanego finansowania, takich jak szeroko zakrojone testy, regularne audyty kodu, nagrody za błędy i utrzymywanie aplikacji dApps.

Primafelicitas jest Najlepsza zdecentralizowana firma zajmująca się rozwojem finansów z bogatym doświadczeniem we wdrażaniu zdecentralizowanych usług i rozwiązań finansowych w celu zwiększenia zysków i zwiększenia strumieni przychodów dla przedsiębiorstw.

Wyświetleń: 2

• Dystrybucja treści i PR oparta na SEO. Uzyskaj wzmocnienie już dziś.
• Platoblockchain. Web3 Inteligencja Metaverse. Wzmocniona wiedza. Dostęp tutaj.
• Źródło: https://www.primafelicitas.com/Insights/decentralized-finance-why-its-users-are-at-risk/?utm_source=rss&utm_medium=rss&utm_campaign=decentralized-finance-why-its-users-are-at-risk