Quinta-feira apertada (BCE e amigos), dados/pesquisas dos EUA, mercado de trabalho se recusa a quebrar, quedas de petróleo, ouro mais baixo em dólar forte, bitcoin segue mercado mais amplo

As ações dos EUA não tiveram qualquer hipótese hoje, depois de digerir uma decisão agressiva do FOMC e uma série de dados/pesquisas que apoiam o argumento de que a economia está fadada à recessão.

O mercado de trabalho pode não estar em ruptura, mas está a tornar-se claro que o consumo está a enfraquecer e a actividade industrial está em recessão. As vendas no varejo dos EUA registraram a maior queda em quase um ano. Tanto a pesquisa industrial do Império quanto as perspectivas de negócios do Fed da Filadélfia mostraram que a atividade fabril está em um ambiente desafiador.​ A economia está claramente em desaceleração e as empresas ainda estão lentas com anúncios de demissões.​ A fraqueza do mercado de trabalho será mais visível no próximo ano e isso deverá ajudar a reduzir algumas das constantes pressões salariais que ainda vemos.​

BOE

O Banco da Inglaterra aumentou a taxa básica em meio ponto, para 3.50%, que é o nível mais alto desde 2008. O MPC quebrou três caminhos com a votação, já que seis membros apoiaram o aumento de 50 pontos base, enquanto Catherine Mann queria um aumento mais agressivo. Aumento de 75 pb, enquanto Silvana Tenreyro e Swati Dhingra queriam manter as taxas estáveis. A ata observou que mais aumentos nas taxas poderiam ser necessários.

A libra esterlina caiu após a declaração um tanto pacífica, uma vez que as apostas em aumentos futuros foram reduzidas.

BCE

A decisão do BCE sobre as taxas fez com que os rendimentos europeus subissem depois de a Presidente Lagarde ter sinalizado que iriam aumentar ainda mais e que os aumentos das taxas terão de ser significativos e a um ritmo constante. Lagarde redefiniu as expectativas do mercado sobre o quão altas as taxas podem atingir, o que deve paralisar a economia.

O BCE espera uma recessão superficial e curta, uma vez que o risco de inflação está enviesado para cima. Se as próximas reuniões contiverem aumentos consecutivos de meio ponto nas taxas, a zona euro terá uma recessão muito mais profunda.​ O euro não foi capaz de manter os ganhos, uma vez que a fuga para a segurança acabou por levar os investidores de volta ao dólar.

Muitas decisões do Banco Central

O BCE roubou a atenção hoje, mas vários outros bancos centrais tomaram decisões políticas importantes.​ Tanto o SNB quanto o Norges não surpreenderam com os aumentos das taxas, já que ambos mantiveram a porta aberta para um maior aperto.​ O Banco Central das Filipinas (BSP) observou que está preparado para tomar todas as medidas necessárias para devolver a inflação à sua meta. O banco central de Taiwan aumentou as taxas e espera que a inflação caia abaixo de 2% no próximo ano. A actividade económica mundial continuará a enfraquecer depois de um coro de bancos centrais ter tornado a política muito mais restritiva.​

Crypto

O Bitcoin está enfraquecendo à medida que a aversão ao risco atinge Wall Street, depois que os principais bancos centrais sinalizam que mais trabalho precisa ser feito para combater a inflação. A fraqueza do Bitcoin é um tanto limitada e não chamará muita atenção, a menos que a ação do preço caia abaixo do nível de US$ 16,800.​