Att kombinera öppen bankverksamhet och AI för att jämna ut villkoren för hushållen

Att kombinera öppen bankverksamhet och AI för att jämna ut villkoren för hushållen

Tidsstämpel: 15 november 2023 5:01
Att kombinera öppen bankverksamhet och AI för att jämna ut villkoren för hushållen PlatoBlockchain Data Intelligence. Vertikal sökning. Ai.

Idag står konsumenter och hushåll inför ett ökande ekonomiskt tryck, eftersom de fortsätter att kämpa sig igenom de oförutsägbara ekonomiska förändringarna de senaste arton månaderna. De

FCAFinancial Lives-undersökningen visade att antalet människor som kämpar för att möta räkningar och kreditåterbetalningar hade ökat med svindlande 3.1 miljoner i början av 2023 (10.9 miljoner, jämfört med 7.8 miljoner i maj 2022). För många har de stigande levnadskostnaderna inneburit ett ökat beroende av lån för att kunna betala räkningar eller göra amorteringar av bolån i tid. Men för många människor, särskilt de som arbetar inom spelningsekonomin, är tillgången till finansiella livlinor ofta begränsad på grund av bristen på tillräcklig information som krävs för att godkänna låneansökningar.

När det gäller att fatta ett välgrundat beslut om en låneansökan behöver banker och långivare tillgång till korrekta och uppdaterade finansiella data som sysselsättnings- och inkomstverifiering, elräkningar eller HMRC-skatteaviseringar. En fråga som många kunder möter under den här ansökningsprocessen är att traditionella metoder för utlåning tenderar att utesluta de med liten eller ingen kredithistorik eller med otraditionella inkomstkällor. Om du till exempel är en ung sökande, egenföretagare, arbetar på korttidskontrakt eller är frilansarbetare, kan traditionella banklån och andra låneprodukter nekas, eftersom kredit- och överkomlighetskontroller utförs på otillräckliga, felaktiga , eller föråldrad information. 

Det är här vi ser kraften i öppen bankverksamhet och transaktions-AI verkligen komma i förgrunden. Den fortsatta utvecklingen inom båda kategorierna har visat sig låsa upp stora möjligheter när det kommer till hur banker utnyttjar kunddata. Finansiella institutioner kan nu få tillgång till ett mycket större utbud av information och analysera den i realtid, för att tillhandahålla anpassade finansiella produkter och tjänster som bättre kan möta individers behov.

Data i den digitala ekonomin 

Som det ser ut utesluter den begränsade information som vanligtvis är tillgänglig via traditionella kreditvärderingsmodeller betydande delar av befolkningen. Med sådana restriktioner ökar den finansiella tjänstesektorn oavsiktligt till de ökande massorna av utsatta konsumenter som är orättvist underbetjänade. 

Men med antagandet av öppna bank- och finansiella tjänster AI på uppgång, kan vi se hur konsumentgodkänt data kan och blir en mer hållbar och rättvisare grund för kreditbeslut. 

Att ge långivare och banker möjlighet att få en mer komplett bild av en kunds överkomliga sammanhang gör inte bara beslutsprocessen effektivare, utan det leder till högre precision och erbjuder konsumenterna de rätta lånelösningarna. Dessutom gör det det möjligt för finansinstitutioner att utveckla nya, innovativa produkter och tjänster som tillgodoser behoven hos underbetjänade befolkningar. Dessutom tar analys av transaktionsdata med AI-teknik bort möjligheten för mänskliga fel eller partiskhet i kreditbeslutsprocessen, vilket ger ökad transparens och objektivitet till utlåningen genom datadrivna bedömningar.

Personlig ekonomi = ekonomiskt bemyndigande 

Även om möjligheterna att ge större utlåningsmöjligheter är uppenbara, är det också värt att notera att möjligheterna sträcker sig mycket längre än att bara höja överkomliga priser. 

Konsumenternas individuella behov i dagens globaliserade ekonomi förändras ständigt. Individer har en mångfald av finansiella situationer, mål och utmaningar, och en helhetssyn är helt enkelt inte effektiv. Så mycket kommersiell potential förblir outforskad och outgrävd.

AI och ML ger ständigt växande möjligheter att förstå och analysera finansiell data, så att finansinstitut i allt högre grad kan integrera djup finansiell insikt i sina arbetsflöden. Detta låser upp den heliga gralen av meningsfull masspersonalisering äntligen, vilket gör det möjligt för dem att växa engagemang och skapa fler möjligheter att matcha konsumenter med rätt finansiella produkter. Detta inkluderar möjligheten att erbjuda tydliga insikter, rekommendationer och vägledning skräddarsydda för en individs specifika omständigheter, titta på faktorer som inkomster, utgifter, skulder och sparmål samt trender och vanor. 

Att övervinna rädslan för öppen bankverksamhet och datasekretess

Även om jag inte ser någon avmattning i farten i antagandet av både öppna banktjänster och öppna data, är en del av konsumenterna fortfarande oroliga för sekretessen för deras data. Tillbaka 2021 visade tidiga data
tre av fem konsumenter trodde att öppen bankverksamhet var en farlig användning av datadelning, medan mer än två av fem pekade på datadelning som sin största oro angående bankpraxis. 

Vi har utan tvekan kommit långt sedan dess, eftersom denna rädsla, som håller människor uteslutna från verktyg som avsevärt kan öka deras ekonomiska välbefinnande, stadigt försvinner. Kundbehörig data, som nås via öppna bankfunktioner, utgör bryggan som möjliggör personliga finansiella tjänster samtidigt som dataintegriteten skyddas. Öppen bankverksamhet styrs strikt av regelverk och standarder som Open Banking, PSD2, PSD3 och GDPR, som fastställer tydliga riktlinjer för dataskydd, integritet och säkerhetspraxis som finansinstitutioner måste förbinda sig till och följa.

Utjämna villkoren för ekonomisk integration 

Vi har redan sett öppna banktjänster börja låsa upp finansiella möjligheter och motståndskraft för både slutanvändare, konsumenter och företag. Med den beprövade och växande kraften hos AI som ger mer ordning och förståelse för dessa enorma mängder kundtillåten data, kan vi generera enorma värden för banker och långivare och ta verkliga framsteg för finansiell inkludering. 

Tidsstämpel:

Mer från Fintextra