Integration av innovation är en viktig byggsten för ekonomisk integration (Helghardt Avenant)

På många sätt får tekniken världen att gå runt, inte pengar. Det är svårt att föreställa sig livet utan bilar, flygplan, snabbmeddelanden, videostreaming och till och med sociala medier. Som vi har sett i historien är nya uppfinningar och teknologi kraftfulla tillväxtmultiplikatorer
för samhällen och skiljer vissa från andra. Tiderna har förändrats och i internets moderna tidsålder finns det ingen anledning att någon behöver lämnas efter när det kommer till tillgång till nya digitala innovationer.

Varför är tillgången till finansiella tjänster så dålig?

Finansiella behov är både globala och lokala på samma gång. Medan stora finansiella institutioner är interoperabla på en global skala genom system som SWIFT, Visa, Mastercard och andra, har lokala system utvecklats oberoende i olika regioner på grund av
till varierande regleringar, ekonomisk aktivitet och konsumentbeteende. Tyvärr motverkar ojämlik tillgång till teknik och komplexa regleringar rättvis ekonomisk tillgång.

Även om tillgången till bankkonton har ökat till 76 % av världens vuxna befolkning enligt Världsbanken, det finns tydlig ojämlikhet i tillgången, kostnaden och kvaliteten på finansiella
tjänster över hela världen. A rapport publicerad av African Development Bank visar att mindre än hälften av de afrikanska länderna som omfattas har tillgång
till bankkonton, för att inte tala om andra finansiella tjänster som lån, försäkringar, investeringar och sparprodukter. I vårt eget team på Rehive är det intressant att observera den varierande tillgången till finansiella tjänster för teammedlemmar i olika regioner. För
till exempel har vårt team i Amsterdam tillgång till Revolut som gör att de enkelt kan investera i amerikanska aktier som Apple, Tesla eller Facebook och enkelt byta aktier mot fiat för att göra köp i farten. Medan vårt team i Sydafrika har begränsade alternativ
med mindre bekvämlighet, högre avgifter och längre väntetider.

Vad är lösningen?

Integration av innovation är en viktig byggsten för ekonomisk integration. De Världsbanken håller med, som säger att finansiell integration kan påskyndas genom användning av innovativa
teknik och intåget av teknikdrivna, icke-traditionella institutioner. Traditionella finansiella institutioner har misslyckats med att förbättra den finansiella integrationen, det är dags för tekniken att gå in.

Mjukvarurörelsen med öppen källkod har jämnat ut spelplanen i många branscher, men den förblir något orörd inom bank- och finanstjänster. Banker är riktigt bra på att hålla ett hårt grepp om sina strategiska vallgravar: reglering och teknik. Som
som ett resultat blir innovation något stagnerande i vissa regioner och människor lämnas underbetjänade.

Bitcoin har introducerat idén om ett decentraliserat enhetligt globalt finanssystem som ett alternativ till ett globalt frikopplat system som kontrolleras av länder och regeringar. Det betyder att det är möjligt att bygga ett penningsystem som kan fungera var som helst i världen
utan att fråga om tillstånd från en central myndighet. Dessa decentraliserade principer gav hopp om att tillgången till finansiella tjänster kommer att bli mer jämlik. Den tråkiga nyheten är dock att det är dyrt att bygga produktionsklara fintech- eller banklösningar
från början. Det kostar lätt över 250 XNUMX USD att bara bygga en MVP för en applikation som Cash App eller Revolut. Detta gäller särskilt i mindre länder där marknadsmöjligheten inte motiverar kostnaden för att bygga en modern bankprodukt. där
är inte tillräckligt med resurser, ingenjörstalang och kapital tillgängliga för att göra det.

Vad behövs för att göra det möjligt för lokala entreprenörer i länder som saknar resurser att bygga "Kontantappar" som möter lokala behov? Den globala underliggande finansiella mjukvaran och nätverken finns där, vad som saknas är en lågkostnadslösning på applikationslagret
av fintech- och kryptostacken vilket gör det enkelt att lansera finans- och bankprodukter utan att behöva någon mjukvaruutveckling. Det ska vara billigt och enkelt att rulla ut en ny produkt som är interoperabel med globala och öppna betalningsnätverk som Bitcoin,
Stellar eller Ethereum, medan branding kan konfigureras för att rikta sig mot ett specifikt marknadssegment. Det är dumt att varje ny neobank bygger sina egna applikationer internt och kostar miljontals dollar, speciellt när funktionsuppsättningarna är ganska standard för var och en.

Shopify är ett bra exempel på hur de har utjämnat spelplanen för e-handel oavsett geografisk plats. Shopify nådde till och med vändpunkten där det är så väl avrundat och flexibelt att stora varumärken som RedBull använder deras tjänster,
istället för att bygga i egen regi.

Kort sagt, vad vi behöver är en plattform som Shopify, men för bank- och finansiella tjänster.