Singapore på väg att bli ett kraftpaket inom Wealthtech

Singapores välståndstekniksektor växer i snabb takt. Mitt i skyhöga riskfinansiering och ett blomstrande antagande av robotrådgivare är stadsstaten på väg att bli ett ledande nav för välståndsteknik i Asien-Stillahavsområdet (APAC), säger en ny rapport från KPMG och Endowus, en lokal digital rådgivare.

Rapporten, vilken utseende vid utvecklingen av välståndsteknik, pekar det på ökande investeringsaktivitet i landet, och noterar att under de senaste fyra åren har riskfinansiering till Singapore-baserade välståndstekniker växt sju gånger från 23 miljoner USD 2017 till 161 miljoner USD 2021, vilket drastiskt överträffade Asiens tvåfaldiga tillväxt från 1.1 miljarder USD till 2.2 miljarder USD.

Under samma period tredubblades Singapores andel av den totala asiatiska riskkapitalfinansieringen för wealthtech till 2% till 7%, vilket tyder på en positiv trend med ökade kapitalinflöden riktade till Singapores wealthtech-företag.

Singapores välståndsteknikföretag är fortfarande till stor del fortfarande ganska unga och i utvecklingsfasen, med en tredjedel av lokala startups som grundats först under de senaste tre åren, konstaterar rapporten. Riskaffärer har dock börjat gå från ängel och frö till ett tidigt stadium, och venture-storlekarna ökar stadigt, vilket visar att sektorn mognar.

Ängel- och fröaffärer minskade från en andel på 60 % av alla affärer 2017 till 39 % 2021. Avslut i sena skeden representerade 11 % av alla välståndsteknikaffärer 2021 samtidigt som de var obefintliga 2017 och tidigare.

Andel av affärer för Singapore wealthtech-företag per etapp, Källa: KPMG; Endowus, 2022

Under samma period ökade mediansatsningens storlek stadigt och steg från cirka 2 miljoner USD 2017 till cirka 7 miljoner USD 2021.

Singapore median venture size (US$M) inom wealthtech, Källa: KPMG; Endowus, 2022

Den växande riskfinansieringsaktiviteten har drivits av ett växande antagande av robo-rådgivare i stadsstaten där minst tre av Singapores största robo-rådgivare har rapporterat starka siffror för tillgångar under förvaltning (AUM) sedan 2020, konstaterar rapporten.

Endowus, till exempel, som spänner över både privat förmögenhet och offentligt pensionssparande, sade i augusti att det hade sett en ökning med 120 % i sin kundpool under det senaste året, med AUM över 2 miljarder S$.

StashAway, en robo-rådgivare som investerar kunders pengar i börshandlade fonder (ETF), rapporterade AUM-tillväxt på mer än 300 % år-på-år (YoY) 2020. Syfe, en robo-rådgivare som tillhandahåller fullt förvaltade investeringsportföljer, ekade samma tillväxtbana, där AUM fyrdubblades under första halvåret 2021.

Ytterligare tillväxt förväntas gå framåt när Singapores välståndsteknikstartuper börjar expandera utomlands. Endowus kommer att lansera sin förmögenhetsförvaltningstjänst i Hongkong senare i år efter att ha fått godkännande från Securities and Futures Commission (SFC). Som Endowus, Syfe valde Hong Kong som sin första marknadsexpansion. Och StashAway har redan verksamhet över Malaysia, Hong Kong, den Förenade Arabemiraten (UAE) och Thailand.

Asien driver förmögenhetstillväxt

APAC har bevittnat massivt välståndsskapande, drivet av snabb ekonomisk tillväxt i Kina och Indien. Från och med 2021 uppgick Asiens finansiella förmögenhet till 52.3 biljoner dollar, vilket tar cirka 20 % av den globala förmögenheten.

År 2026 förväntas regionen överträffa Europa som det näst största regionala förmögenhetsnav, med både högförmögna individer (HNWI) och ultrahögförmögna individer (UHNWI) som kommer att växa bland de snabbaste i alla regioner , enligt till Knight Frank, ett fastighetskonsultföretag.

Mellan 2021 och 2026 förväntas Singapore uppleva en tillväxt på 268 % av sin UHNWI-befolkning till cirka 6,000 XNUMX.

Beräknad ökning av UHNWIs per region 2016–2026, Källa: Knight Frank, 2022

Singapores politiska stabilitet, skatteincitament och stödjande regleringsmiljö har positionerat stadsstaten som ett ledande nav för förmögenhetsförvaltning både regionalt och globalt, säger rapporten. Och med sin väletablerade infrastruktur för informationsteknologi (IT) och växande startup-scen är nationen redo att bli ett toppnav för välståndsteknik.

Parallellt har den accelererade digitaliseringen och förändrade kundpreferenser lett till en ökning av antagandet av digitala finansiella tjänster, vilket ger bränsle till välståndsteknik.

Framöver kommer digitala välståndsleverantörer att behöva forma sina erbjudanden i enlighet med kundens efterfrågan. Flera undersökningar har pekat på ett ökande intresse för klimatbaserade investeringar, särskilt bland den yngre generationen av millennium- och Gen Z-investerare, noteras.

Dessutom fortsätter digitala tillgångar, inklusive kryptovalutor och icke-fungibla tokens (NFT), att se ett starkt konsumentintresse bland både institutionella och privata investerare.

Bildkredit: redigerad från Freepik och Unsplash