Wall Street Banks backar Elizabeth Warrens Digital Asset Anti-Money Laundering Act

Återutgiven av Platon

anhängare: 0

USA:s senator Elizabeth Warren återinfördes Digital Asset Anti-Money Laundering Act den 28 juli, uppbackad av osannolika allierade – Wall Street-bankerna.

Bank Policy Institute, en finanspolitisk tankesmedja som består av en kohort av banker, stödde lagstiftningen som syftar till att mildra de nationella säkerhetsrisker som kryptovalutor utgör. Historiskt sett har Warren varit en ivrig kritiker av The Bank Policy Institute, men de verkade ha hittat en gemensam grund - behovet av att slå ner på krypto.

Warren noterar att kryptovalutor har blivit "val av betalningsmetod" bland cyberkriminella, säger Warren i ett pressmeddelande:

"Denna tvådelade lagförslag är det tuffaste förslaget på bordet för att slå ner på kryptokriminalitet och ge tillsynsmyndigheter de verktyg de behöver för att stoppa flödet av krypto till dåliga aktörer."

Håller kryptospelare till bankstandarder

Lagstiftningen, som först infördes i december 2022, kommer att införa skyldigheterna enligt Bank Secrecy Act (BSA) för leverantörer av kryptoplånböcker, gruvarbetare och validerare. Leverantörer av kryptotjänster och nätverksdeltagare kommer därför att behöva uppfylla kraven på känn din kund om lagstiftningen antas.

Den sju sidor långa propositionen kräver att finansdepartementet inrättar en granskning och granskning av efterlevnad för att säkerställa att alla kryptopengartjänstföretag följer skyldigheterna mot penningtvätt och motfinansiering av terrorism (AML/CFT) enligt BSA. Lagförslaget kommer också att instruera Securities and Exchange Commission (SEC) och Commodity Futures Trading Commission (CFTC) att inrätta liknande granskningsprocesser för kryptoföretagen under deras ansvarsområde.

Dessutom måste kryptoföretag lämna in en rapport om utländska bank- och finansiella konton (FBAR) till Internal Revenue Service. Kryptotjänsteleverantörer måste lämna in rapporten varje gång en amerikansk kund använder ett eller flera offshore-konton för att utföra kryptotransaktioner över $10,000 XNUMX, enligt räkningen.

Lagförslaget kommer att instruera Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) att implementera regeln som den föreslog 2020 för att täppa till det regelklyfta som skapas av plånböcker för självvård. Den nya regeln kommer att göra det obligatoriskt för banker och penningtjänstföretag att verifiera kunders och motpartsidentiteter, upprätthålla register och arkivera rapporter för specifika kryptotransaktioner som involverar plånböcker eller plånböcker som inte uppfyller kraven.

Lagförslaget syftar också till att minska riskerna med krypto-uttagsautomater. Det kommer att kräva att FinCEN ser till att bankomatägare och administratörer regelbundet rapporterar och uppdaterar de fysiska adresserna till sina kiosker. Bankomatoperatörer måste också verifiera kundens och motpartens identitet för alla transaktioner.

Slutligen kommer lagförslaget att instruera FinCEN att vägleda finansiella institutioner för att mildra riskerna förknippade med hantering, användning eller transaktioner med krypto vars ursprung har fördunklats med hjälp av mixers eller annan anonymitetsförbättrande teknologi.

Lagförslaget syftar till att reglera kryptoverksamheter på samma sätt som banker. Senator Roger Marshall, en anhängare av lagförslaget, sa:

"Reformerna som beskrivs i vår lagstiftning kommer att hjälpa oss att slå tillbaka och säkra våra digitala tillgångar genom att använda beprövade metoder som våra inhemska finansiella institutioner har följt i flera år."

Senator Lindsey Graham, som också har stött lagförslaget, tillade att "många av samma regler som gäller för dollarn borde finnas för krypto."