Kommer Tech hjälpa familjekontor att blomstra trots motvind på marknaden? (Christopher McCoy)

Tillväxten av ultrahöga förmögna individer (UHNW) och familjekontor har varit stark. Och för familjekontor med finansiell teknik för att hantera större portföljkomplexitet är framtiden ljus. Men nyheterna är inte lika uppmuntrande för de som saknar
förmågan att effektivt bevara familjens välstånd mitt i dagens marknadsvolatilitet. Fastnade i manuella processer som bromsar tjänsterna, kommer de att hållas från mer strategiskt arbete och missa möjligheter.

Denna risk förvärras när underliggande investeringar inte är i linje med långsiktiga mål, vilket är särskilt olyckligt när det nu finns teknik för att enkelt övervinna sådana hinder.

Kan växa

Det är ingen hemlighet att familjekontor ofta är spända för resurser, och den nuvarande bristen på talang och kompetens ökar problemet. När allt kommer omkring är bearbetning av data tidskrävande, liksom att sammanställa viktiga rapporter i rätt tid. När välståndsbevarande mål är
bäst tjänat med mer komplexa investeringar, blir behovet av att göra mer med mindre en allt större prioritet. 

Detta kräver investeringar i ny teknik som kan underlätta bördan av portföljens komplexitet. Ändå är många familjekontor oroliga när det gäller sammanslagna portföljer. Kvaliteten och aktualiteten för investeringsdataströmmar varierar och hantering av data överallt
olika åsikter är svårt, vilket gör rapporteringen i bästa fall utmanande.

Tänk på ökningen av direkta privata investeringar. Värderingar är svåra att få, och när de tillhandahålls uppgår de till lite mer än en gissning. Hedgefonder och private equity-uppskattningar kommer efter slutet av en månad eller kvartal, och hela tiden ackumuleras de
revisioner som ytterligare lerar datavattnet.

Som sagt, det är lätt att förstå varför familjekontor vanligtvis inte har ett enda system. Istället har de ofta separata bokförings- och investeringsböcker (ABOR och IBOR). Detta kräver vanligtvis delrapportering, och som personalen på familjekontoret vet
alltför bra, extra tid och ansträngning för att förena de olika formaten.

För att dra nytta av den nuvarande marknadsdynamiken måste familjekontor kunna samla in data för insikter som kommer att stödja snabbare, kraftfullare beslutsfattande, samtidigt som personalen kan åstadkomma mer med mindre.

Jobbar det

En framväxande klass av specialbyggd teknologi tillåter nu familjekontor att göra sådana saker genom att arbeta med investeringsdatas inneboende egenskaper. På så sätt kan lösningarna väga, beräkna och identifiera tillförlitliga datapunkter för att eliminera ytterligare
forskning, samtidigt som de leder till ökad personaleffektivitet och minskar omkostnader. 

Ta investeringstyper. Du kan lita på att aktiekursen i slutet av dagen för en aktie som IBM är stabil. En värdering av en direktinvestering är dock helt annorlunda. Nya värderingar måste beaktas, liksom informationens ålder medan äldre data
ger mindre värde. Men genom att tilldela varje egenskap en vikt och kombinera dem, kan värdefulla nya datapunkter stiga till toppen.

Vissa av dessa lösningar innehåller också maskininlärning. När de åtföljs av avancerade algoritmer visas data av bättre kvalitet, som sedan kan tilldelas en nivå av förtroende. När de presenteras i en värmekarta, familjekontorets personal och investerare nr
längre behöver lägga tid på att ifrågasätta data. Detta stöder i sin tur uppgiftsautomatisering som ger besparingar, ger personalen möjlighet att göra mer med mindre, samtidigt som prestandahöjande data levereras. 

Starta dina motorer

En ny generation av datamotorer förser familjekontor med nyfunna möjligheter. Dessa kan registrera detaljer en gång och sedan automatiskt skicka data vidare till rätt system. Detta gör det lättare att hantera huvudbok, modellering, investeringsövervakning,
analys och prestanda. Och, med vissa lösningar som ger datasäkerhetsnivåer och visuella visningar av familjemedlemmar, kan personalen med ett ögonkast bedöma vad som behöver deras uppmärksamhet mest av allt.

En särskilt intressant utveckling har varit teknik som kombinerar ABOR och IBOR. Detta hjälper till att förenkla arbetsflöden och tillhandahåller mer aktuella data med bättre kvalitet till portföljförvaltare. Andra funktioner som familjekontor kan utnyttja inkluderar avancerad modellering
för privata investeringar, hedgefonder och aktier. Stimuleringsmodellerare kan också möjliggöra flexibel kapitalsamtal/distributionsplanering och simulering, tillsammans med förbättrad prognos. Och många lösningar erbjuder omfattande bibliotek för allt från kunskapsdatum
att granska kontrollrapportering.

Det är mycket som utvecklas inom familjekontoret. Långvariga datautmaningar övervinns vid en kritisk punkt i marknadens utveckling. Teknikinvesteringar kan hjälpa dem att enkelt hantera portföljens komplexitet, navigera i familjestruktur och
övervinna rädslan för sammanslagna portföljer.

Med rätt teknikbas kan smarta familjekontor framgångsrikt tjäna familjer bättre och bevara välstånd, samtidigt som de cementerar sin egen framtida livskraft.