Britter skyr traditionella banker, eftersom bara 32 % anser att deras bank ger tillräckligt med stöd med levnadskostnaderna

En ny oberoende undersökning av 2,000 XNUMX brittiska vuxna har avslöjat hur levnadskostnaderna förändrar relationen mellan bank och kund. Den hittade:

• Över hälften (54 %) har svårt att spara pengar på grund av de höga levnadskostnaderna
• Bara 32 % tror att deras bank ger tillräckligt stöd för att hantera deras ekonomi
  • Endast 44 % har besökt sitt bankkontor personligen under de senaste 12 månaderna
• 56 % av fintech-användarna har öppnat ett nytt bankkonto eller produkt helt online i år, utan att rådfråga en bank eller leverantör
• 55 % väljer sin leverantör baserat på priser och incitament jämfört med andra leverantörer
  • Ytterligare 43 % väljer sina banker baserat på kvaliteten och variationen i deras teknologi

Britter förändrar hur de interagerar med sin privatekonomi och Storbritanniens banker på grund av levnadskostnadskrisen, har ny forskning från Chetwood Financial funnit.

Den digitala banken Chetwood beställde en oberoende undersökning av över 2,000 54 brittiska vuxna för att fastställa hur den nuvarande höga inflationen och den ekonomiska miljön med låg tillväxt påverkar deras finansiella beteenden. Den fann att över hälften (XNUMX %) tycker att det är svårt att spara pengar på grund av de höga levnadskostnaderna.

Ytterligare 31 % av de tillfrågade känner sig överväldigade när de budgeterar och bedömer sin privatekonomi, även om denna siffra stiger kraftigt till 52 % bland dem i åldern 18-34.

Totalt sett har 41 % lagt ner sina besparingar för att få pengarna att gå ihop. Men bara 32 % anser att deras bank ger tillräckligt med stöd för att hjälpa dem att hantera sin ekonomi.

Trots påfrestningarna på privatekonomin har endast 44 % besökt sitt bankkontor personligen under de senaste 12 månaderna.

Av de 544 svarande som sa att de använder fintech för att hjälpa dem hantera sin ekonomi, sa mer än hälften (56%) att de har öppnat ett nytt bankkonto eller tagit ut en ny finansiell produkt helt online inom samma 12-månadersperiod, utan att prata till eller besöker en bank eller leverantör.

På frågan om hur de väljer sina bankleverantörer svarade 55 % att de baserar sina beslut på priser och incitament jämfört med andra leverantörer, medan 43 % väljer sina banker baserat på kvaliteten och variationen i deras teknologi.

För att dämpa sina farhågor om de höga levnadskostnaderna sa 70 % av de 544 fintech-användarna som tillfrågades att de har kollat ​​sina online- och/eller mobilbankappar oftare under de senaste 12 månaderna. 56 % av samma kohort sa att de är nöjda med hur pengahanteringsapplikationer har hjälpt dem att minska sina utgifter under året.

Andy Mielczarek, VD och grundare, Chetwood Financial, sa: "Med inflationen som fortfarande ligger nära 40-åriga toppar och energikostnaderna stiger kraftigt i Storbritannien, står britterna inför några av de svåraste ekonomiska omständigheterna på flera år. Som svar på dessa utmaningar anammar många den digitala revolutionen och söker nya metoder för att stärka sin ekonomiska förvaltning och köpkraft. Den resulterande förändringen i konsumentbeteende har varit påtaglig.

"Vår forskning tyder på att konsumenter i allmänhet är missnöjda med nivån på stödet från etablerade banker och deras befintliga leverantörer. I många fall söker de nyare alternativ som erbjuder konkurrenskraftiga priser, kontanta incitament och bättre teknik. Med fler och fler bankkontor som stänger sina dörrar varje år, imponerar de mindre, tech-first varumärkena mest av allt. Ofta är dessa varumärken bättre rustade än stora banker för att tillhandahålla skräddarsydd vägledning, smarta lösningar och produktinnovationer som hjälper sina kunder att få det bättre.”