FX-derivat stiger med två siffror i H1

FX-derivat stiger med två siffror i H1

Tidsstämpel: 16 november 2023 8:20
FX-derivat stiger med två siffror i H1 PlatoBlockchain Data Intelligence. Vertikal sökning. Ai.

OTC-derivatmarknaden är
upplever betydande tillväxt, med räntor på uppgång, enligt
den senaste rapporten från Bank for International Settlements (BIS). Denna våg
resultat av marknadsfluktuationer och den betydande inverkan av utfasningen
av Londons interbankerbjudna räntor (LIBOR).

BIS rapport för mitten av 2023 visar på en ökning
räntederivat (IRD) och valutaderivat. IRDs hade ökat 17% som vid den
slutet av juni på grund av flera faktorer, inklusive effekten av stigande dollar och
euroräntorna. Dessutom påverkade förändringarna i referensräntan för LIBOR
produktmixen i IRDs.

Särskilt nedgången i terminsränteavtal
(FRA) denominerade i nyckelvalutor markerade en betydande förändring. Valutor
som GBP, JPY och CHF bevittnade en nedgång i FRA. Denominerade i dollar
FRA nådde 14 miljarder dollar under övergången från LIBOR-räntorna.

Dessutom BIS rapporten belyste ökningen
centralkurs rensa , särskilt i kreditswappar, som nådde en
rekordhöga 70 %. Trots detta förblev clearingräntan för kreditswappar lägre än för IRD:erna. Uppgifterna tydde också på en kontinuerlig ökning
i central clearing för valutaderivat, om än mycket långsammare, förblir under 5 %.

Rapporten tyder på en anmärkningsvärd ökning i brutto
marknadsvärde på OTC -derivat, som nådde 20.7 biljoner dollar i slutet av
2022. Inflationshöjningen och styrräntehöjningarna globalt bidrog till
denna ökning, särskilt i räntederivat.

Förändringar i marknadsräntor som överträffar kurserna
rådande vid initieringen av IRD-kontrakt, ökade avsevärt deras
bruttomarknadsvärde. Euro- och US-dollar-denominerade IRDs väsentligt
ökade när marknaden anpassade sig till de förändrade ekonomiska förhållandena.

OTC-derivat Landskap stabiliserar

Intressant nog, medan bruttomarknadsvärdena steg i höjden
det nominella värdet på utestående derivat förblev relativt stabilt. De
reformen av riktmärket Libor-räntor påverkade de instrument som användes avsevärt,
som särskilt påverkar FRA:er denominerade i nyckelvalutor.

Omvänt gäller råvaruderivat, särskilt i
energi och livsmedel, upplevde en nedgång i bruttomarknadsvärden och teoretiska
värden. Detta betydande fall överensstämde med fallet i råvarupriserna
observerades 2022, vilket indikerar en direkt korrelation mellan marknadsfluktuationer och
derivatens värden.

Samtidigt är regleringen av OTC-derivat
utvecklas globalt. Nyligen kanadensiska värdepapperstillsynsmyndigheter infört regler för att styra OTC-derivat för återförsäljare och rådgivare. Justerat
med internationella standarder syftar dessa bestämmelser till att främja transparens,
etisk praxis och ansvarighet på Kanadas OTC-derivatmarknad.

De nyligen antagna reglerna kräver betydande
ansvar för OTC-derivathandlare och rådgivare. Dessa mandat
inkluderar rättvis hantering, hantering av intressekonflikter, rapportering
bristande efterlevnad och korrekt journalföring.

OTC-derivatmarknaden är
upplever betydande tillväxt, med räntor på uppgång, enligt
den senaste rapporten från Bank for International Settlements (BIS). Denna våg
resultat av marknadsfluktuationer och den betydande inverkan av utfasningen
av Londons interbankerbjudna räntor (LIBOR).

BIS rapport för mitten av 2023 visar på en ökning
räntederivat (IRD) och valutaderivat. IRDs hade ökat 17% som vid den
slutet av juni på grund av flera faktorer, inklusive effekten av stigande dollar och
euroräntorna. Dessutom påverkade förändringarna i referensräntan för LIBOR
produktmixen i IRDs.

Särskilt nedgången i terminsränteavtal
(FRA) denominerade i nyckelvalutor markerade en betydande förändring. Valutor
som GBP, JPY och CHF bevittnade en nedgång i FRA. Denominerade i dollar
FRA nådde 14 miljarder dollar under övergången från LIBOR-räntorna.

Dessutom BIS rapporten belyste ökningen
centralkurs rensa , särskilt i kreditswappar, som nådde en
rekordhöga 70 %. Trots detta förblev clearingräntan för kreditswappar lägre än för IRD:erna. Uppgifterna tydde också på en kontinuerlig ökning
i central clearing för valutaderivat, om än mycket långsammare, förblir under 5 %.

Rapporten tyder på en anmärkningsvärd ökning i brutto
marknadsvärde på OTC -derivat, som nådde 20.7 biljoner dollar i slutet av
2022. Inflationshöjningen och styrräntehöjningarna globalt bidrog till
denna ökning, särskilt i räntederivat.

Förändringar i marknadsräntor som överträffar kurserna
rådande vid initieringen av IRD-kontrakt, ökade avsevärt deras
bruttomarknadsvärde. Euro- och US-dollar-denominerade IRDs väsentligt
ökade när marknaden anpassade sig till de förändrade ekonomiska förhållandena.

OTC-derivat Landskap stabiliserar

Intressant nog, medan bruttomarknadsvärdena steg i höjden
det nominella värdet på utestående derivat förblev relativt stabilt. De
reformen av riktmärket Libor-räntor påverkade de instrument som användes avsevärt,
som särskilt påverkar FRA:er denominerade i nyckelvalutor.

Omvänt gäller råvaruderivat, särskilt i
energi och livsmedel, upplevde en nedgång i bruttomarknadsvärden och teoretiska
värden. Detta betydande fall överensstämde med fallet i råvarupriserna
observerades 2022, vilket indikerar en direkt korrelation mellan marknadsfluktuationer och
derivatens värden.

Samtidigt är regleringen av OTC-derivat
utvecklas globalt. Nyligen kanadensiska värdepapperstillsynsmyndigheter infört regler för att styra OTC-derivat för återförsäljare och rådgivare. Justerat
med internationella standarder syftar dessa bestämmelser till att främja transparens,
etisk praxis och ansvarighet på Kanadas OTC-derivatmarknad.

De nyligen antagna reglerna kräver betydande
ansvar för OTC-derivathandlare och rådgivare. Dessa mandat
inkluderar rättvis hantering, hantering av intressekonflikter, rapportering
bristande efterlevnad och korrekt journalföring.

Tidsstämpel:

Mer från Finansmagnat