OFAC-processdetaljer Krypteringsindustrins sanktionsproblem

I takt med att rättsliga åtgärder tar fart, blir kryptoindustrin alltmer osäker på potentiella följder från de senaste sanktionerna mot blandningstjänster TornadoCash. 

I Augusti, TornadoCash – som påstås ha använts för att tvätta stulna pengar kopplade till stora hacks – lades till Office of Foreign Asset Controls lista för specialdesignade medborgare (SDN), tillsammans med 45 associerade Ethereum-plånboksadresser. 

Att följa sanktionerna och analysera vad detta betyder för framtiden för kryptoindustrin, särskilt när det gäller integritet, har varit en utmaning, sa branschmedlemmar. 

Omkring 92 % av kryptoekosystemet har exponering för Tornado Cash, rapporterade Liat Shetret, chef för global policy och reglering på Elliptic, under en Blockworks' webbseminarium Torsdag. 

"Vad som menas på marken för kryptoföretag är att deras andel falska positiva sken skjutit i höjden för när sanktionerna väl föll mot Tornado Cash, då var de verkligen omedelbart skyldiga att inte ha någon form av exponering för Tornado Cash," sa Shetret. "Och ändå förblir det lite grått, beroende på OFAC-språket och hur folk tolkar det."

Treasury hävdar att Nordkorea-sponsrade hackningskollektivet Lazarusgruppen, som i mars stal över 620 miljoner dollar i kryptovaluta från Ronin Bridge-protokollet, försökte dölja ursprunget till medlen med Tornado Cash. Blockchain analytics företaget Chainalysis håller med. 

"OFAC:s utnämning av Tornado Cash är ett avgörande ögonblick i kampen mot kryptovalutabaserad brottslighet", en Chainalysis rapport sa. "För det första är det särskilt lägligt: ​​Mer kryptovaluta stjäls än någonsin, och i nästan varje hack vi har observerat i år har Tornado Cash fått åtminstone några av de stulna medlen."

Oavsett vilka användare som använder Tornado Cash av juridiska skäl, har lagstiftare generellt sett svårt att motivera någon användning av tekniken, enligt lobbyister. 

"Tyvärr är de nationella säkerhetshökarna i kongressen utomordentliga antalet integritetshökar, och en mycket stor del," sa Ron Hammond, chef för regeringsrelationer på Blockchain Association, under webbinariet. "Capitol Hill kommer alltid att handla mer om att långsamt ta bort mer integritetsrättigheter i den nationella säkerhetens namn." 

Investerare i kryptovaluta och användare med eter inlåst i Tornado Cash gick vidare med en stämningsansökan mot OFAC torsdag och hävdade att tillsynsmyndigheten överskred sin makt genom att sanktionera programvaran. Den juridiska insatsen är finansieras av Coinbase, som kämpar regulatoriska strider av sig själv eftersom osäkerheten kring tokenklassificering fortsätter. 

Stämningen, som väckts i federal domstol i Western District of Texas, innehåller sex käranden: Coinbase-anställda Tyler Almeida och Nate Welch, Prysmatic Labs medgrundare Preston Van Loon, GridPlus-ingenjör Kevin Vitale, Ethereum-förespråkare och ängelinvesterare Alex Fisher, och tidigare Amazons ingenjör Joseph Van Loon. 

"Att sanktionera en programvara är en mycket unik och intressant del, och vi har sett att efterdyningarna av denna OFAC nu har levererats med en process mot dem ... så vi kommer att se en juridisk strid," sa Shetret. "Jag är verkligen ganska desperat över det här ämnet eftersom det är enormt. Det är en enorm fråga och jag tror att det verkligen har skapat mycket förvirring.”

Det är inte första gången OFAC sanktionerar en kryptovalutamixer. I maj riktade tjänstemän Blender.io, en centraliserad tjänst som Lazarus Group också påstås ha använt för att dölja stulna pengar. Men Tornado Cash är annorlunda, säger vissa experter. 

"Blender.io utsågs redan i maj i år, men det är annorlunda och på ett ganska meningsfullt sätt, vilket är att det var en centraliserad vårdnadstjänst och [Tornado Cash]...är bara kod," Michael Mosier, tidigare biträdande chef i Justitiedepartementets sektion för penningtvätt och återvinning av tillgångar, sade under en Twitter-utrymmen diskussion förra månaden.

"Bara för att Tornado Cash nu är sanktionerad, all den aktiviteten, kan den invaggas i en dag eller två, men [blandnings]aktiviteten har ökat igen på en mängd andra plattformar," sa Shetret. "Aktiviteten har inte slutat, den har bara flyttats."

Få dagens bästa kryptonyheter och insikter levererade till din inkorg varje kväll. Prenumerera på Blockworks kostnadsfria nyhetsbrev nu.