Vad är ESG i bankverksamhet

Vad är ESG i bankverksamhet

Tidsstämpel: 14 december 2023 6:09
Vad är ESG i Banking PlatoBlockchain Data Intelligence. Vertikal sökning. Ai.

ESG fullständigt formulär: ESG står för Environmental, Social and Governance.

ESG-kriterier blir nu viktiga överväganden inom bank- och finanssektorn.

Även om ESG började som en socialt medveten investeringsstrategi på 1960-talet, fick den uppmärksamhet 2020 i Davos. 

International Business Council (IBC) och World Economic Forum (WEF) ledde ett initiativ för att utveckla en uppsättning enhetliga mått för att strukturera hur företag rapporterar om sina miljö-, sociala och styrningsprestationer (ESG). 

Vad är ESG: 

Den uppsättning standarder som används för att bedöma investerings- och affärsbesluts etiska och hållbara konsekvenser kallas ESG-överväganden. 

Här är en sammanfattning av varje komponent. 

  1. Miljö: Miljövariabler omfattar flera aspekter av miljön, såsom avfallshantering, vattenanvändning, energianvändning, koldioxidutsläpp och bevarande av naturresurser. 
  2. Social: Termen "sociala faktorer" syftar på aspekter av samhället som har en inverkan, såsom samhällsengagemang, konsumentglädje, mångfald och inkludering, anställdas säkerhet samt hälsa och mänskliga rättigheter.
  3. styrning: Ett företags styrningspolicyer och struktur, såsom ersättning till ledande befattningshavare, styrelsesammansättning, datasäkerhet, transparens, ansvarighet och efterlevnad, påverkas alla av styrningen.

Regeringar och tillsynsmyndigheter över hela världen driver en ESG-revolution i företagssektorn med extrem brådska att ta itu med detta dilemma.

Ett av de viktigaste stegen i denna riktning var undertecknandet av Paris klimatavtal 2015, som gjorde det juridiskt obligatoriskt för 196 länder att vidta åtgärder för att bromsa klimatförändringarna. Finansiella institutioner är under enorm press att uppfylla sin roll som förvaltare av världens ekonomi.

ESG-ramverk för banker:  

Banker har en unik chans att använda utlåning och investeringar för att bidra väsentligt till hållbar utveckling.

Banker kan vidta dessa steg för att hjälpa andra intressenter att följa ESG.

1. Miljö 

a. Tilldela medel till hållbara projekt: Värdet på gröna obligationer utgivna över hela världen har ökat dramatiskt under de senaste åren. Under 2014 emitterades gröna obligationer värda 37 miljarder USA. 2021 nådde denna siffra en topp på cirka 582 miljarder US-dollar och minskade något 2022, då emitterade gröna obligationer uppgick till 487 miljarder US-dollar.

Enligt en uppdatering har Climate Bonds Initiative avslöjat att finansvolymerna Green Social, Sustainability, Sustainability-Linked och Transition (GSS+) passerade 4 biljoner dollar under första halvåret 1.

Finansiella institutioner kan stödja en mängd olika branscher, från hållbart jordbruk till förnybar energi, genom att stödja projekt som har en positiv miljöpåverkan. 

b. Koldioxidkompensationer: 

Enligt en rapport, 2022, var den globala koldioxidkreditmarknadens omsatta värde cirka 978 USD. Denna koldioxidkreditmarknad förväntas nå 2.68 biljoner USD år 2028, vilket innebär en CAGR på 18.23 % från 2023 till 2028. Det finns ett ökande regulatoriskt och intressenttryck på globala företag att minska utsläppen.

Finansiella institutioner kan underlätta utvecklingen av en mer koldioxidneutral ekonomi genom att tillhandahålla verktyg som gör det möjligt för företag att kompensera för sina utsläpp. 

2. Socialt: Pengar från dessa obligationer används för att finansiera projekt som tar itu med olika sociala problem, såsom sjukvård, utbildning, bostäder till rimliga priser, fattigdomsbekämpning och miljömässig hållbarhet.

Antalet sociala obligationer noterade på världsmarknaden under tredje kvartalet 3 nådde 2022 1,239, vilket motsvarar en ökning med 8.4 % jämfört med andra kvartalet 2 (QoQ) och 2022 % ökning jämfört med tredje kvartalet 43.2 (YoY) 

Dessa finansiella verktyg stöder direkt initiativ med positiva sociala effekter, såsom utbildning och sjukvård. 

Mikrofinansiering: Enligt data från Världsbanken är 1.7 miljarder vuxna över hela världen fortfarande utan bank. Finansbranschen kan garantera underprivilegierade gruppers tillgång till kapital, främja entreprenörskap och höja levnadsvillkoren genom att stödja mikrofinansieringsföretag. 

3. Styrning: 

a. Främja etiskt affärsbeteende Öppen rapportering: Nästan alla S&P 500-företag (2022) hade hållbarhetsrapporter, enligt en undersökning. Finansiella institutioner kan hålla företag ansvariga genom att gynna investeringar i företag som följer transparent ESG-rapportering. 

b. Chefslön: Ungefär 50 % av Fortune 100-företagen kopplar nu VD-löner till ESG-kriterier, enligt en rapport. Banker kan påverka denna trend genom att stödja företag som knyter ledningskompensation till miljömässiga, sociala och styrande (ESG) framgångar. 

Hur Bank kan spela en mer betydande roll i ESG

Banker över hela världen kan snabbt och enkelt ta itu med två huvudområden av ESG-påverkan. 

Först, införliva ESG-mål och standarder i bankens standarder. 

För det andra, hur banken införlivar sin medvetenhet om ESG-frågor i sina utlåningsmetoder och utbildar låntagare att fokusera mer på dessa frågor. 

Banker kan få tillgång till en rad olika inkomstkällor som är motiverade av ESG-värden. 

Ett sätt är att betygsätta och utvärdera kunder enligt deras ESG-prestanda för att avgöra om de kvalificerar sig för gröna incitament och finansiering. För att främja koldioxidneutralitet hjälper banker också kunder som producerar koldioxid att få kontakt med dem som kompenserar det. 

För att hjälpa kunder att mäta, spåra och hantera sina utsläpp kan nya produkter, inklusive kolberäknare, integrerade utsläppsredovisningar och koldioxidkompenserade avsättningar, utvecklas.

Frånvaron av incitament och strikta restriktioner för att implementera ESG-praxis, tillsammans med bankers okunnighet om betydelsen av ESG, är de främsta orsakerna till flera problem i ESG-rapportering och spårning. 

Det finns många möjligheter för banker att få effekt på båda nivåerna nu, givet läget för de flesta bankers ESG-ledda tänkande. 

Enligt en CDP-analys från 2021 är bankernas utsläpp mycket låga jämfört med de utsläpp de finansierar. 

Upp till 700 gånger bankens utsläppsavtryck kan redovisas av utsläpp som stöds av banken. 

Denna siffra visar hur viktigt det är för banker att undersöka och förbättra sina ESG-procedurer samtidigt som de ägnar stor uppmärksamhet åt de mer betydande påverkande områdena. 

Banker kan göra en betydande inverkan genom att ge bättre lån och incitament till hållbara företag. 

Banker kan vidta dessa steg för att förbättra sin ESG-poäng. 

1. Angående miljön, banker kan minska utsläppen avsevärt genom att bli papperslösa, ta till sig direkt betalningshantering i realtid, flytta aktiviteter till molnet och gå längre än bankkontor. 

2.    När det gäller social påverkan, banker skulle kunna använda ekosystemanslutningar som drivs av API:er för att förbättra finansiell integration, underlätta snabbare och enklare utlåning och snabbt skapa innovativa produkter för socialt mångfaldiga befolkningar. 

3.    Ur förvaltningssynpunkt, Banker bör använda blockkedjeteknik och avancerad analys för att leverera mer säkerhet, bättre rapportering och transparens till bankverksamhet i ett allt mer öppet och hybrid ekosystem. 

ESG-konsekvenserna av bankers affärspraxis är för närvarande av intresse för flera intressenter, inklusive tillsynsorganisationer, statliga enheter, vakthundar, kreditvärderingsinstitut och särskilda intressegrupper. 

Låt oss undersöka några exemplariska fall för att belysa hur denna industri är unikt positionerad för att initiera och underlätta betydande förändringar. 

ESG i bankexempel 

Vad är ESG Investing: Denna innehåller 2 delar. Investering genom gröna obligationer och effektinvesteringar.

1. Gröna obligationer och hållbar finansiering: 2007 släppte Europeiska investeringsbanken den första gröna obligationen, som avser pengar för projekt som tar itu med klimatförändringar och miljöskydd. Från 2007 och framåt har marknaden för gröna obligationer expanderat snabbt över hela världen, med emissioner som uppgår till hundratals miljarder årligen. 

2. Effektinvestering: 2015 förvärvade Goldman Sachs Imprint Capital Advisors, ett litet företag som ger råd till kunder om miljö/social/styrning (ESG) och påverkansinvesteringar. 

Med denna förändring kan företaget nu investera i verksamheter och initiativ som ger både en ekonomisk avkastning och en påvisbar, positiv social eller miljömässig nytta. 

3. Aktieägaraktivism för miljöskäl: Genom att vinna minst två styrelseplatser vid ExxonMobils årliga aktieägarmöte 2021, gjorde aktieägare under ledning av Engine No. 1 (en effektinvesteringshedgefond) en stor seger.

De syftade till att föra organisationen mot en mer miljövänlig och hållbar affärsstrategi. 

4. Hållbar bankverksamhet och lån: För att stödja projekt som påverkar miljön positivt har HSBC anpassat sitt Green Loan-erbjudande till Loan Market Associations Green Loan Principles, som syftar till att skapa marknadsstandarder och riktlinjer. Det ger en konsekvent metod för användning på hela marknaden för gröna lån. 

5. Inkludera ESG i kreditbetyg: Som ett erkännande av att ESG-överväganden väsentligt kan påverka ett företags finansiella ställning och framtidsutsikter, har S&P Global Ratings börjat inkludera ESG-överväganden i sina kreditbetyg. 

6. ESG-utbildning: För att ge finansiell expertis den information och resurser de behöver för att inkludera ESG-faktorer i sina investeringsanalyser och beslut, har CFA Institute börjat erbjuda ytterligare ESG-relaterat material och utbildning. 

7. ESG-rapportering och transparens: Nyckelaktörer inom ESG-området inkluderar nu GRI (Global Reporting Initiative) och SASB (Sustainability Accounting Standards Board). Investerare kan nu göra bättre val eftersom finansiella företag har antagit ramverk för att rapportera om sina hållbarhetsprestationer. 

Ovanstående exempel visar att finansbranschen är aktivt involverad i ESG-processen. Det är en kraftfull aktör med kraften att antingen påskynda eller bromsa världens övergång till mer jämlika och hållbara metoder. Branschens kampanj för ESG kan åstadkomma revolutionerande förändringar inom olika sektorer och i samhället. 

Varför är ESG viktigt för banker. 

Ett växande tryck på många fronter har lett till ökad granskning och fokus på efterlevnad och rapportering. 

De senaste hållbarhetsstandarderna som EU har antagit utgör en betydande vändpunkt och ett tecken på vad som väntar för global ESG-reglering. 

Om hållbarhetslagstiftningen som antagits av EU är någon indikation på vad som komma skall, kommer banker över hela världen att vara skyldiga att övervaka och rapportera om ESG-statusen för sina företagskunder utöver att vara ansvariga för sitt eget ESG-avtryck och påverkan.

Dessutom kommer bankerna att behöva ta avstånd från företag som inte följer miljöstandarder samtidigt som de utökar sin ESG-fokuserade utlåning. Banker kommer att bära allt fler ESG-ledda risker på sina böcker som långivare. 

Det kommer att vara viktigt att mäta och värdera dessa risker på ett organiserat sätt för att kontrollera dem. ESG:s mät-, bedömnings- och betygssystem är dock fortfarande i sin linda, ungefär som det mesta annat. 

Även om det finns ett akut behov av att stimulera ESG-fokuserade åtgärder och kvantifiera ESG-risker, utvecklas fortfarande ett starkt, internationellt definierat och pålitligt mätsystem. 

Vid denna tidpunkt i processen har banker chansen att generera nya intäkter på lång sikt genom att mäta och bedöma låntagarens ESG-prestanda och ESG-risker. 

De har en utmärkt position att utveckla nya produkter och tjänster som kan hjälpa sina kunder att identifiera, mäta och åtgärda deras ESG-brister genom kolberäknare, inbyggda utsläppsrapporter och koldioxidkompenserade fyndigheter, för att nämna några, eftersom de håller en (vanligtvis) mångsidig portfölj av kundrelationer.

Mitt i det växande medvetandet om klimatförändringar, social rättvisa och företagens ansvarsskyldighet är finansbranschen unikt positionerad för att driva på en betydande omvandling inom ESG-domänen. 

Svårigheter att integrera ESG och den framtida riktningen 

Även om miljömässiga, sociala och styrande hänsyn i den finansiella domänen ger ett nytt tillvägagångssätt för etiska investeringar och bolagsstyrning, finns det vissa utmaningar. 

  1. Datatvetydighet och inkonsekvens: Ett av de största hindren för ESG-rapportering är behovet av en standardiserad, allmänt erkänd metodik. Organisationer och institutioner använder ofta olika mätvärden, vilket orsakar datainkonsekvenser och en oklar miljö. Att jämföra olika företags ESG-prestationer blir mer tillgängligt med en standard. Globala program som Global Reporting Initiative kommer in i denna situation.

Dessa projekt strävar efter att förena ESG-data och ge intressenter tydliga, jämförande insikter genom att utveckla en uppsättning standarder och mätningar som är allmänt förstådda. 

2. Konflikten mellan kortsiktiga och långsiktiga mål: Finansbranschen har ofta starkt betonat kvartalsresultat och har blivit besatt av kortsiktiga vinster. De långsiktiga, hållbara mål som ESG förespråkar kan komma i konflikt med denna medfödda kortsiktighet. Ett problem uppstår när kortsiktig lönsamhet kan uppnås till priset av långsiktig hållbarhet.

Ändå avslöjar forskning en annan och spännande trend.  

  Företag som riktade sitt fokus mot långsiktig hållbarhet och ansvarstagande såg ökade intäkter, intäktstillväxt och betydande avkastning på investeringar förutom att förbättra miljön.

Detta mönster visar att ansvarighet och lönsamhet inte behöver stå i konflikt med varandra. 

3. Att täppa till skicklighetsgapet: I takt med att ESG blir viktigare i finansvärlden finns det ett ökande behov av individer med kunskap, färdigheter och förmåga att förstå, utvärdera och införliva dessa aspekter. Poolen av tillgängliga färdigheter är dock inte tillräcklig. 

Denna diskrepans fångades i en omröstning. Endast 25 % av medlemmarna ansåg att de hade den nödvändiga förmågan att korrekt integrera ESG-element i sina investeringsplaner, även om huvuddelen av dem – ungefär 85 % – insåg deras betydelse. 

Denna diskrepans understryker hur akut ESG-fokuserat utbildnings- och utbildningsmaterial behövs. Bankbranschen kan leda vägen för en mer kunnig och effektiv ESG-integration genom att ge personalen nödvändiga resurser och utbildning. 

Vägen framåt för ESG

Samarbete, utbildning och innovation kommer att vara hörnstenarna i utvecklingen när finanssektorn brottas med dessa frågor. 

Sektorn kan framgångsrikt hantera utmaningarna med ESG-integration genom att främja samarbeten, implementera gemensamma rapporteringsstandarder och upprepa sin betoning på utbildning. 

Finansbranschen kan vara avgörande för att främja miljö-, social- och styrningsagendan (ESG). 

Banker kan avsevärt påverka utvecklingen av en lönsam, hållbar och rättvis framtid genom att rikta medel mot hållbara projekt, uppmuntra socialt ansvarsfulla investeringar och ge incitament för etiskt företagsbeteende. 

Sammanfattningsvis är finanssektorns engagemang för ESG inte bara en modefluga; det har snabbt blivit en viktig del av en samvetsgrann och progressiv ekonomisk förvaltning. 

Tidsstämpel:

Mer från Fintextra