Global Fintech Funding กำลังตกต่ำ โดยมีการลดลงรายไตรมาสมากที่สุดในรอบทศวรรษ

หลังจากปีพ.ศ. 2021 ตลาดเงินร่วมลงทุน (VC) สำหรับการลงทุนเริ่มต้นกำลังถดถอยท่ามกลางสภาวะเศรษฐกิจมหภาคที่ไม่แน่นอนและความวุ่นวายของตลาด

เงินทุนกำลังลดลง mega-round 100 ล้านดอลลาร์สหรัฐขึ้นไปมีจำนวนลดลงและมีการผลิตยูนิคอร์นน้อยลง ตาม สู่สถานะการลงทุนของ CB Insights ไตรมาสที่ 2 ปี 2022

การระดมทุนของกิจการลดลง 23%

เงินทุนทั่วโลกสำหรับสตาร์ทอัพลดลง 23% เมื่อเทียบไตรมาสต่อไตรมาส (QoQ) ในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 เป็น 108.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งเป็นอัตราร้อยละรายไตรมาสที่ใหญ่ที่สุดในรอบเกือบทศวรรษ

ภูมิภาคหลักๆ ทั้งหมดลดลงในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 โดยสหรัฐอเมริกาและเอเชียลดลง 25% QoQ ในแต่ละภูมิภาค ตามสัญญา สตาร์ทอัพจากยุโรปพบว่าเงินทุนทั้งหมดลดลง 13% ซึ่งถือว่าน้อยที่สุดเมื่อเทียบกับภูมิภาคหลักอื่นๆ

การระดมทุนทั่วโลกรายไตรมาส ที่มา: State of Venture Q2 2022, CB Insights

จำนวนเงินทุนที่ลดลงมาพร้อมกับการชะลอตัวของรอบสำคัญ ซึ่งมีมูลค่ารวม 50.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ลดลง 31% จาก 1 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาส 2022 ปี 73.6

Epic Games (2 พันล้านเหรียญสหรัฐ), SpaceX (1.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ), VerSe Innovation (805 ล้านเหรียญสหรัฐ), Intersect Power (750 ล้านเหรียญสหรัฐ) และ Coda Payments ของสิงคโปร์ (690 ล้านเหรียญสหรัฐ) ปิดรอบที่ใหญ่ที่สุดห้ารอบของไตรมาส

จนถึงตอนนี้ การลงทุนระยะสุดท้ายได้รับผลกระทบมากที่สุดจากการหดตัวของปีนี้ โดยขนาดข้อตกลงเฉลี่ยลดลง 30% จาก 50 ล้านเหรียญสหรัฐในปี 2021 เป็น 35 ล้านเหรียญสหรัฐต่อปี (YTD) ในทางกลับกัน ขนาดข้อตกลงค่ามัธยฐานระยะต้นและระยะกลางยังคงมีเสถียรภาพ โดยอยู่ที่ 3 ล้านเหรียญสหรัฐและ 31 ล้านเหรียญสหรัฐในปี 2022 YTD ตามลำดับ

การทำเหรียญยูนิคอร์นช้าลง

ในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 มีการสร้างยูนิคอร์นใหม่เพียง 85 ตัวทั่วโลก ซึ่งถือเป็นตัวเลขที่ต่ำที่สุดนับตั้งแต่ไตรมาสที่ 4 ของปี 2020 ตัวเลขดังกล่าวทำให้จำนวนยูนิคอร์นทั้งหมดอยู่ที่ 1,170 เท่ากับเพิ่มขึ้นเพียงเล็กน้อย 6.8% QoQ

สหรัฐอเมริกาและยุโรปคิดเป็นส่วนใหญ่ของการเริ่มต้นใหม่พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสนี้ โดยมีการเกิด 49 และ 16 ครั้งตามลำดับ ตามมาด้วยเอเชีย (ยูนิคอร์นใหม่ 15 แห่ง) ละตินอเมริกา (LatAm) และแคริบเบียน (4) และแอฟริกา (1)

ผู้เข้าร่วมรวมถึง KuCoin (การประเมินมูลค่า 10 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) การแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิตอลที่มีสำนักงานใหญ่ในเซเชลส์ Backbase (2.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) แพลตฟอร์มการธนาคารบนคลาวด์ซอฟต์แวร์ในฐานะบริการ (SaaS) ของเนเธอร์แลนด์ Newfront Insurance (2.2 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) นายหน้าประกันภัยยุคใหม่ และ Code Payments (2.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) ซึ่งเชี่ยวชาญด้านโซลูชั่นการสร้างรายได้ข้ามพรมแดน

Unicorn minting ที่มา: State of Venture Q2 2022, CB Insights

Startup ออกจาก Dip

ไตรมาสที่ 2 ปี 2022 ยังพบว่าการออกสตาร์ทอัพลดลงด้วยการควบรวมกิจการ (M&A) การเสนอขายหุ้นแก่ประชาชนทั่วไป (IPO) และการควบรวมกิจการกับบริษัทจัดหากิจการเพื่อวัตถุประสงค์พิเศษ (SPAC) ลดลงอย่างมาก

ข้อตกลง M&A มีแนวโน้มลดลงเป็นครั้งแรกในรอบแปดไตรมาส โดยลดลงเป็น 2,502 ในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ไตรมาสที่ 4 ปี 2020 การเสนอขายหุ้น IPO และ SPAC ลดลง 15% และ 26% QoQ โดยมี 132 และ 14 ดีลตามลำดับ

แนวโน้มทางออก ที่มา: State of Venture Q2 2022, CB Insights

ทางออกที่โดดเด่นในพื้นที่ Fintech ได้แก่ การเข้าซื้อกิจการ Wyre ของ Bolt ซึ่งเป็นผู้ให้บริการโครงสร้างพื้นฐานการเข้ารหัสลับด้วยมูลค่า 1.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ รวมถึงการควบรวมกิจการของ Pagaya ของอิสราเอลกับ SPAC EJF Acquisition Corp. Pagaya จัดการสินทรัพย์สำหรับธนาคาร บริษัทประกันภัย กองทุนบำเหน็จบำนาญ ผู้จัดการสินทรัพย์ และกองทุนความมั่งคั่งอธิปไตยโดยใช้ปัญญาประดิษฐ์ (AI) ข้อตกลงมูลค่า 8.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ

แนวโน้มที่แตกต่างกันทั่วเอเชีย

ผลการศึกษาพบว่าแนวโน้มการระดมทุนจากการลงทุนทั่วเอเชียมีความแตกต่างกันอย่างมากในแต่ละประเทศ

ในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 แนวร่วมทุนของจีนเป็นไปตามแนวโน้มทั่วโลก โดยจำนวนเงินทุนลดลงถึงระดับไตรมาสที่ 3 ปี 2020 และการปิดรอบการจัดหาเงินทุนที่ค่อนข้างเล็กระหว่างไตรมาสดังกล่าว

ในทางกลับกัน ญี่ปุ่นมองเห็นไดนามิกบางอย่างจากการระดมทุนจากกิจการร่วมค้าเพิ่มขึ้นเป็นไตรมาสที่สามติดต่อกัน สิงคโปร์บันทึกแนวโน้มที่คล้ายกันด้วยการระดมทุนเพิ่มขึ้น 9.5% QoQ เป็น 2.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ อินเดียเป็นอีกประเทศในเอเชียที่มีผลการดำเนินงานค่อนข้างดีในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 โดยมีจำนวนข้อตกลงและมูลค่าการลงทุนยังคงสูงขึ้นเมื่อเทียบกับระดับก่อนเกิดโควิด-19 แม้ว่าจะมีการลดลง QoQ

ข้อตกลงฟินเทคที่โดดเด่นที่บันทึกไว้ในไตรมาสที่ 2 ปี 2022 ในเอเชีย ได้แก่ IIFL Home Loan ที่มีมูลค่า 282 ล้านเหรียญสหรัฐ และ Series A ของ Rario จำนวน 120 ล้านเหรียญสหรัฐ IIFL Home Loan เป็นสตาร์ทอัพด้านฟินเทคที่ใช้เทคโนโลยีดิจิทัลจากอินเดียที่ให้บริการสินเชื่อที่อยู่อาศัย ขณะที่ Rario ซึ่งมีสำนักงานใหญ่ในสิงคโปร์ เริ่มต้นใช้งานแพลตฟอร์มสะสมดิจิทัลสำหรับแฟนคริกเก็ตเพื่อรวบรวมและแลกเปลี่ยนช่วงเวลาคริกเก็ตที่ได้รับอนุญาตอย่างเป็นทางการบนบล็อกเชนซึ่งแสดงเป็นโทเค็นที่ไม่สามารถเปลี่ยนได้ (NFT)