Det är roligt. För några månader sedan var bankirerna oroliga över att fintechs och kryptostartuper var "för riskabla". Efter den plötsliga implosionen av Credit Suisse, Silicon Valley Bank (SVB), Silvergate och Signature är stöveln på andra foten: fintechs ser nu banker som för farliga.
Silvergate och Signature var primära bankinstitutioner för kryptovalutaföretag, och nästan hälften av alla amerikanska riskbackade startups höll kontanter hos SVB. Ett kryptoföretag sägs ha haft över 3 miljarder dollar med SVB.
Men krisen handlar inte bara om förlorade insättningar. Banker används också av sina kunder för att göra betalningar. Silvergate Exchange Network (SEN) och Signatures Signet var betalningsplattformar i realtid som kryptokunder förlitade sig på för att fortsätta sin verksamhet. De tillät kommersiella kunder att göra betalningar 24/7 genom sina respektive omedelbara avvecklingstjänster. Som jag skriver söker många kryptostartups inte bara i USA utan även i Europa nya betalningspartnerskap.
Krisens omfattning säger oss att det finns ett verkligt problem som måste lösas här. För organisationer som bara behöver betalningslösningar för sina kunder och löneförpliktelser, vad är låg- eller nollriskalternativet?
Bankriskdilemmat
Mitt i allt fingerpekande pågår sökandet efter långsiktiga lösningar.
Harvard Business Review har redan vägt in med en artikel som specifikt tittar på frågan om löner inom den privata sektorn, som kräver 9 biljoner dollar i betalningsflöden årligen bara i USA.
När SVB började rasa den 9 mars var det oklart vad den totala lönepåverkan på utebliven lön skulle ha varit den månaden. Men bara en löneleverantör, Patriot Software, med 55,000 100 amerikanska kunder, hade över XNUMX miljoner dollar i löne- och löneskatter hos SVB den dagen federala tillsynsmyndigheter stängde det, enligt Patriot Software CEO i en
blogginlägg.
Problemet, som analyserats av HBR-författarna, är att företag, som Patriot, kräver stora summor pengar till hands för att klara månatliga utgifter. De förvarar pengarna i licensierade banker med tillgång till den betalningsinfrastruktur som krävs för att skicka pengar vart de än behövs. Dessa banker arbetar efter en kommersiell modell att ta in medel till en låg ränta och investera dem för att uppnå en högre avkastning. Med andra ord, de spekulerar med kunders pengar, inom ett intervall av tillåtna risker som definieras av den relevanta centralbanken. Det är inte omöjligt – som SVB upptäckte – att banker tar sina riskberäkningar illa.
Summorna som är involverade för många företag som använder dessa bankbetalningstjänster överstiger vanligtvis vida insättningsförsäkringar, som i USA var begränsade till 250,000 250,000 USD. När SVB hamnade i svårigheter beslutade den amerikanska centralbanken att den var tvungen att gå in och garantera alla insättningar – utan att strunta i taket på XNUMX XNUMX dollar – för att säkerställa att bankens kunder kunde uppfylla sina betalningsåtaganden, inklusive löner.
Så här är rubbet enligt HBR-artikeln: "Problemet med oförsäkrade insättare är egentligen problemet med att komma åt betalningssystemet - ett system som monopoliserats av centralbanker och sedan delegerats till banker. Löneproblemet är ett anmärkningsvärt exempel på detta problem eftersom lönefonder nödvändigtvis måste parkeras i banker, där de utsätts för de risker som nämns ovan.”
Lösningar, inte problem
HBR-författarnas föredragna lösning är en ny klass av "betalningsbank" som skulle existera enbart i syfte att göra betalningar. De skulle inte ha något utrymme för spekulationer. Alla medel som sätts in för att möta betalningsförpliktelser skulle förbli tillgängliga på en 1:1-basis.
Ett annat alternativ finns förstås redan. Dessa är institutioner för elektroniska pengar. EMI:er är leverantörer av betaltjänster utanför banker som erbjuder ett alternativ till traditionella banker. De är reglerade enheter som är auktoriserade att utfärda elektroniska pengar och tillhandahålla betaltjänster, såsom onlinekonton eller plånböcker, förbetalda kort och överföringstjänster. De tenderar att ha lägre avgifter och mer flexibla kontoöppningskrav än traditionella banker.
En gång uppfattades det som högre risk än banker, men många företagskunder inser nu att det är tvärtom. Redan före den nuvarande krisen, en rapport från 2022 av
Oliver Wyman fann att EMI:er växer snabbare än traditionella banker, med deras andel av den europeiska betalningsmarknaden som förväntas växa till 15 % till 2025. I ljuset av den nuvarande situationen med SVB är det möjligt att det kan bli ett större inflöde av medel som flyttar från traditionella banker till EMI-institutioner.
En anledning till tidigare försiktighet om EMI:er är att de inte deltar i insättningsförsäkringssystem som täcker licensierade banker, såsom $250,000 85,000 insättningsförsäkringssystemet i USA och Financial Services Compensation Scheme (FSCS) i Storbritannien som täcker insättningar upp till £ 1 1. Emellertid håller EMI:er kundernas medel i förhållandet XNUMX:XNUMX i en reglerad process som kallas "skydd". Säkerhet innebär att separera kundmedel från EMI:s egna medel och hålla dem på ett separat konto hos ett kreditinstitut eller investera dem i säkra, likvida tillgångar.
EMI:er är inte heller perfekta och kunderna måste vara noggranna med sina rutiner för reglering, skydd och riskhantering. Den största potentiella svagheten är var själva skyddsmedlen är insatta. Om det är i en traditionell bank, så prioriteras ägarna av inlåning i bevakning högre än andra kunder, men det finns fortfarande en viss risk. Om det är hos en centralbank är dina pengar så säkra som de kommer att bli.
Ett förebildsexempel här är litauiska EMI:er, som är skyldiga att hålla pengar på skyddade konton i en bank inom EES. De flesta behåller majoriteten av medlen hos centralbanken – Litauens centralbank – och flera behåller 100 % av kundernas medel där. Även i fallet med ett EMI-fel skulle dessa insättningar fortfarande finnas där och säkert väntar på ägarna, utan behov av någon räddningsaktion från myndigheterna.
Due diligence
I slutändan beror riskbalansen mellan EMI:er och licensierade banker på individuella omständigheter och affärspreferenser. Det är viktigt för kunder att noggrant utvärdera riskerna och fördelarna med att använda olika typer av finansiella institutioner innan de fattar ett beslut.
Under många år i banksektorn har en sak blivit mycket uppenbar för mig: allt handlar om säkerheten för fonder. Oavsett hur sofistikerade produkter eller investeringsmöjligheter det finns – om man inte kan tillhandahålla en grundläggande säkerhetsmekanism kommer kunderna att drabbas förr eller senare.
- SEO-drivet innehåll och PR-distribution. Bli förstärkt idag.
- PlatoAiStream. Web3 Data Intelligence. Kunskap förstärkt. Tillgång här.
- Minting the Future med Adryenn Ashley. Tillgång här.
- Källa: https://www.finextra.com/blogposting/24167/svb-collapse-provokes-fintech-to-rethink-emis?utm_medium=rssfinextra&utm_source=finextrablogs
- : har
- :är
- :inte
- :var
- $ 100 miljoner
- $3
- $UPP
- 000
- 1
- 1: 1 förhållande
- 15%
- 2025
- 9
- a
- Om Oss
- ovan
- tillgång
- åtkomst
- Enligt
- Konto
- konton
- Uppnå
- Efter
- sedan
- Alla
- ensam
- redan
- också
- alternativ
- an
- och
- Årligen
- vilken som helst
- skenbar
- ÄR
- Artikeln
- AS
- Tillgångar
- At
- Myndigheter
- Författarna
- tillgänglig
- dåligt
- räddningsaktion
- Balansera
- Bank
- bankirer
- Banking
- bank~~POS=TRUNC
- Banker
- grundläggande
- grund
- BE
- blir
- varit
- innan
- började
- Fördelarna
- mellan
- störst
- Miljarder
- Blogg
- företag
- företag
- men
- by
- beräkningar
- kan inte
- lock
- Kort
- försiktigt
- Vid
- Kontanter
- försiktighet
- centrala
- Centralbanken
- Centralbankssystemet
- VD
- omständigheter
- klass
- klienter
- stängt
- Collapse
- kommer
- kommersiella
- åtaganden
- Företag
- företag
- Ersättning
- kunde
- Kurs
- täcka
- Täcker
- kredit
- kredit suisse
- kris
- crypto
- kryptoföretag
- kryptokunder
- kryptostarter
- kryptovaluta
- Aktuella
- kund
- Kundmedel
- Kunder
- dag
- beslutade
- Beslutet
- definierade
- Examen
- Efterfrågan
- beror
- deposition
- INSÄTTNINGSFÖRSÄKRING
- avsatt
- insättare
- insättningar
- olika
- svårigheter
- upptäckt
- do
- ner
- antingen
- Elektronisk
- säkerställa
- enheter
- Europa
- Giltigt körkort
- utvärdera
- Även
- exempel
- överstiga
- utbyta
- existerar
- finns
- förväntat
- kostnader
- utsatta
- Misslyckande
- långt
- snabbare
- Federal
- federala tillsynsmyndigheter
- Federal Reserve
- avgifter
- få
- finansiella
- Finansiella institut
- finansiella tjänster
- Finextra
- finger
- fintech
- fintechs
- flexibel
- flöden
- Fot
- För
- hittade
- från
- fonder
- rolig
- skaffa sig
- kommer
- större
- Väx
- Odling
- garanti
- hade
- Hälften
- sidan
- Harvard
- Har
- här.
- högre
- innehav
- Hur ser din drömresa ut
- Men
- html
- HTTPS
- i
- if
- Inverkan
- implosion
- med Esport
- omöjligt
- in
- I andra
- Inklusive
- individuellt
- industrin
- tillströmning
- Infrastruktur
- omedelbar
- Institution
- institutioner
- försäkring
- intresse
- RÄNTA
- in
- investera
- investering
- investeringsmöjligheter
- involverade
- fråga
- IT
- jpg
- bara
- bara en
- Ha kvar
- känd
- Large
- senare
- skulder
- Licensierade
- ljus
- tycka om
- Flytande
- litauen
- lång sikt
- UTSEENDE
- förlorat
- Låg
- lägre
- Lägre avgifter
- Majoritet
- göra
- Framställning
- ledning
- många
- Mars
- marknad
- Materia
- Maj..
- mekanism
- Möt
- nämnts
- miljon
- modell
- pengar
- Månad
- månad
- månader
- mer
- mest
- rörliga
- måste
- nästan
- nödvändigtvis
- nödvändigt för
- Behöver
- behövs
- behov
- nät
- Nya
- Nej
- anmärkningsvärd
- nu
- bindningar
- of
- erbjudanden
- on
- ONE
- nätet
- endast
- öppning
- driva
- möjligheter
- motsatt
- Alternativet
- or
- organisationer
- Övriga
- över
- egen
- ägare
- delta
- partnerskap
- betalning
- Betalningstjänster
- betalningssystem
- betalningar
- Lön
- lönelistor
- uppfattas
- perfekt
- Plattformar
- plato
- Platon Data Intelligence
- PlatonData
- möjlig
- potentiell
- preferenser
- föredragen
- Förutbetalda
- föregående
- primär
- prioritet
- Problem
- förfaranden
- process
- Produkter
- ge
- leverantör
- leverantörer
- syfte
- område
- Betygsätta
- ratio
- verklig
- realtid
- verkligen
- Anledningen
- motta
- reglerad
- reglering
- Tillsynsmyndigheter
- relevanta
- förblir
- rapport
- kräver
- Obligatorisk
- Krav
- Reserv
- att
- avkastning
- Risk
- riskhanterings
- risker
- Roll
- säker
- skyddad
- skydd
- på ett säkert sätt
- Säkerhet
- Nämnda
- ordningen
- system
- Sök
- säkra
- se
- söker
- sända
- separat
- service
- tjänsteleverantörer
- Tjänster
- lösning
- flera
- Dela
- bokmärke
- Kisel
- Silicon Valley
- Silicon Valley Bank
- Silver
- Situationen
- Mjukvara
- lösning
- Lösningar
- Lösa
- några
- sofistikerade
- specifikt
- spekulation
- Startups
- bo
- Steg
- Fortfarande
- sådana
- plötslig
- Schweiz
- snälla du
- system
- tar
- skatter
- berättar
- än
- den där
- Smakämnen
- Storbritannien
- Den amerikanska centralbanken
- deras
- Dem
- sig själva
- sedan
- Där.
- Dessa
- de
- sak
- detta
- de
- Genom
- till
- alltför
- Totalt
- traditionell
- överföring
- Biljon
- sann
- tumla
- typer
- Uk
- us
- US Federal
- oss federala reserv
- användning
- Begagnade
- med hjälp av
- vanligen
- Dal
- mycket
- lön
- väntar
- Plånböcker
- var
- svaghet
- były
- Vad
- Vad är
- när
- som
- kommer
- med
- inom
- utan
- ord
- skulle
- skriva
- Fel
- år
- Din
- zephyrnet