FCA och BoE datadelning förändringar: påverkan på långivare

FCA och BoE datadelning förändringar: påverkan på långivare

Tidsstämpel: 23 april 2024 10:24
FCA och BoE datadelningsförändringar: påverkan på långivare PlatoBlockchain Data Intelligence. Vertikal sökning. Ai.

Med BoE och FCA:s förnyade fokus på att förbättra datainsamling och delning inom kreditinformationsmarknaden har branschen med rätta väckt frågor.

Vilken inverkan kommer dessa förändringar att ha på långivare? Stödjer de verkligen marknadstillväxt för allas bästa? Och vad behöver långivare göra för att förbereda sig?

För att ta reda på mer, för den här artikeln, pratade vi med branschledaren Ashley Beldham (ex Experian Director), som har sett vilken effekt datadelning har för kreditvärderingsinstitut och långivare. 

Låt oss gå in i det. 👇

BoE och FCA:s kombinerade tillvägagångssätt

Smakämnen
gemensamt initiativ av Bank of England (BoE) och Financial Conduct Authority (FCA) förväntas ta flera år att implementera – vilket Ashley anser är välbehövligt. I huvudsak representerar det en samlad ansträngning för att modernisera och optimera datainsamlingen
processer inom kreditinformationsmarknaden.

Genom att anpassa sina ansträngningar strävar de efter att skapa ett mer sammanhållet och effektivt ramverk för datadelning, vilket gynnar både tillsynsmyndigheter och finansiella institutioner. 

Detta kombinerade tillvägagångssätt är redo att åstadkomma en betydande förändring i hur data samlas in, analyseras och används, med det övergripande målet att skapa ett mer robust och transparent finansiellt system.

Men långivare kommer sannolikt att ha blandade känslor om de föreslagna förändringarna, som Ashley påpekar; 

"Å ena sidan kan kravet att dela kreditinformation med kreditvärderingsinstitut leda till oro över ytterligare rapporteringsskyldigheter och potentiella operativa justeringar. Men å andra sidan kunde införandet av ett gemensamt datarapporteringsformat ses
som ett positivt steg som i slutändan kan effektivisera processer.”

Ashley fortsätter med att säga; "Långivare är med rätta försiktiga med den potentiella bördan av ytterligare rapporteringskrav och de praktiska konsekvenserna av att dela känslig kunddata." 

Det är rättvist att säga att det finns farhågor om FCA:s förmåga att hitta en balans mellan att främja marknadskonkurrens och att skydda såväl långivares som konsumenters intressen. Detta beror sannolikt på en historisk otydlighet och ibland orealistiskt
förväntningar från tillsynsorganen. 

Ashley tillägger; "Långivare är angelägna om att se till att de föreslagna ändringarna verkligen har ett positivt kundresultat, i linje med konsumentavgiftslagstiftningen." 

Framtida implikationer och branschutsikter

De föreslagna ändringarna kan få långtgående konsekvenser för industrins dynamik och marknadsaktörer. När branschen navigerar i denna fas dyker flera viktiga överväganden upp:

#1: Datakvalitet

Det verkar självklart. Men att upprätthålla och säkerställa datakvaliteten kommer att vara avgörande för att upprätthålla integriteten i kreditbedömningar och beslutsprocesser. Långivare kommer att behöva implementera robusta mekanismer för att validera och verifiera riktigheten av det delade
kreditupplysningar. Och även för att minimera luckor i data som kontaktuppgifter och transaktionsdata – strategin här kan vara multibyrå.

#2: Operativa förändringar

Långivare kan behöva bedöma och anpassa sina operativa processer för att uppfylla de nya kraven på datarapportering. Detta kan innebära investeringar i teknik och resurser för att säkerställa sömlös integration och rapporteringsnoggrannhet.

#3: Konsumentmakt

Betoningen på att förbättra konsumenternas tillgång till och förståelse för kreditinformation ger långivare en möjlighet att kommunicera med konsumenter på ett mer öppet och informativt sätt. Detta stödjer bättre kundupplevelser men står också i kö
med konsumentavgiftslagstiftningen. För detta kan långivare behöva utveckla strategier för att stärka konsumenterna genom förbättrad kreditutbildning och medvetenhet. 

#4: Marknadskonkurrens

Strävan efter ökad konkurrens på marknaden kan leda till uppkomsten av nya aktörer och innovativa kreditprodukter. Långivare kommer att behöva lägga en strategi och differentiera sig i en mer konkurrensutsatt miljö. Att hålla kostnaderna nere är nyckeln till att förbli konkurrenskraftig. 

#5: Regulatorisk anpassning

Långivare måste säkerställa överensstämmelse med det föränderliga regelverket. Att hålla sig medveten om regeluppdateringar och visa att de nya datarapporteringskraven följs kommer att vara avgörande.

#6: Branschsamarbete

Samarbete inom branschen, inklusive med kreditupplysningsbyråer och andra intressenter, kommer att vara avgörande för att navigera i förändringarna effektivt och säkerställa en smidig övergång.

Nyckeln här? 

Ashley Beldham säger det bäst; "När branschen står för dessa förändringar, belyser utsikterna potentialen för en mer inkluderande och konkurrenskraftig kreditmarknad."

Det är rimligt att säga att vi är överens. Även om de kortsiktiga anpassningarna kan innebära utmaningar, pekar de långsiktiga konsekvenserna mot en mer transparent, konsumentcentrerad och dynamisk kreditinformationsmarknad.

Avslutande tankar

Sammanfattningsvis kommer de föreslagna förändringarna på marknaden för kreditinformationsdelning med utmaningar och möjligheter för långivare och branschen i stort. 

Men här är grejen. Långivare kommer – med rätta – att vara oroliga för de praktiska konsekvenserna och intresseavvägningen, det övergripande målet att öka marknadstransparensen, konsumenternas egenmakt och konkurrens är ett gemensamt mål. 

I takt med att branschen utvecklas pekar framtidsutsikterna mot ett landskap som kännetecknas av förbättrad datakvalitet, ökat konsumentinflytande och större marknadsdynamik. Genom att proaktivt ta itu med dessa överväganden kan långivare bidra till en mer motståndskraftig
och tillgänglig kreditmiljö, vilket i slutändan gynnar både industrideltagare och konsumenter.

Tidsstämpel:

Mer från Fintextra