NY AG Menuntut Gemini, Genesis, dan DCG karena Penipuan

By Eden Rohrero, Aiden O'Leary, dan Josh Durham

Pada 19 Oktober 2023, Jaksa Agung New York Letitia James mengajukan a perkara hukum terhadap perusahaan cryptocurrency Gemini Trust Company, LLC (Gemini), Genesis Global Capital, LLC (Genesis), Digital Currency Group, Inc. (DCG), dan beberapa afiliasi dan pengendali mereka, sehubungan dengan program investasi aset digital Gemini yang disebut Gemini Hasilkan (Dapatkan). Selain klaim bahwa Earn merupakan penawaran sekuritas yang tidak terdaftar, yang baru-baru ini kita lihat dalam tindakan penegakan SEC dan regulator negara bagian lainnya, gugatan tersebut juga mengklaim bahwa para terdakwa diduga menipu investor dengan menyembunyikan risiko program dan menyesatkan investor tentang stabilitas keuangan. dari Kejadian.

AG James menuduh para terdakwa mengoperasikan Earn dan menggambarkannya sebagai program investasi berisiko rendah. Gemini, yang merupakan pertukaran mata uang kripto besar, bermitra dengan Genesis (lembaga pemberi pinjaman mata uang kripto institusional besar) untuk mengelola Earn. Gemini diduga memberi tahu pelanggan bahwa mereka dapat mengharapkan hasil hingga 8.05% dengan mengizinkan Gemini menyimpan aset digital mereka ke Genesis, yang kemudian akan meminjamkannya kepada pihak ketiga. Namun, buku pinjaman Genesis diduga berisiko, dengan satu peminjam, pada satu titik, menyumbang hampir 60% dari pinjaman yang belum dibayar. AG James mengklaim bahwa buku pinjaman Genesis pada akhirnya dijaminkan, mengakibatkan kerugian bagi investor sebesar lebih dari US$1 miliar. Menyusul kegagalan peminjam terbesar Genesis, Genesis menjadi bangkrut dan tidak mampu membayar kembali dana investor Gemini.

Setelah gagal bayar, Genesis diduga terus menyesatkan investor, menyembunyikan kerugiannya dengan surat promes senilai US$1.1 miliar dolar dari perusahaan induknya DCG. AG James menegaskan bahwa CEO Genesis juga membuat pernyataan publik yang memastikan bahwa perusahaan tersebut memiliki permodalan yang baik, sekaligus menekan pengungkapan laporan pendapatan triwulanan dan arus kas Genesis. AG James terakhir mengklaim bahwa Earn adalah sekuritas yang tidak terdaftar, karena Gemini dan Genesis mengumpulkan aset investor untuk mendanai bisnis pinjaman Genesis dengan miliaran dolar dalam bentuk pinjaman mata uang kripto. Khususnya, SEC mengajukan gugatan serupa terhadap Genesis dan Gemini terkait Earn atas penawaran dan penjualan sekuritas yang tidak terdaftar pada Januari 2023. Keluhan tersebut menuduh bahwa ketika Genesis menangguhkan penarikan pada 16 November 2022, mereka berhutang lebih dari US$1 miliar kepada lebih dari 232,000 Dapatkan investor, termasuk setidaknya 29,000 warga New York.

Kami akan terus memantau kasus ini, dan kasus terkait lainnya, dan akan memberikan informasi terkini penting jika kasus tersebut muncul.